美聯儲加息進入倒計時，甚至下週股市反彈，九月底遠離這三大板塊，碰了很可能出不來。做投資，不僅需要進攻，更需要防守。只有這樣有好的板塊或者有好的行情的時候，你可以把握住機會。

其實我在八月底以及九月初反覆講過了，風電以及光伏，以及新能源車和整車之間的風險。當時的話很多人可能不在意，現在來看的話，這些板塊這一輪跌幅最兇的就是這些板塊了。很多散戶的話就是看到指數漲了，就看多，指數跌了就看空。

我們來講第一大板塊，就是風電和光伏。其實我在前期幾期，在八月中旬以及八月底都反覆講過了，這個是主力資金在做調倉。首先我們看一下這個利空消息，歐委會公佈，歐盟禁止強迫勞動力產品的立法草案。

光伏板塊的大跌，主要的情緒面和資金面的原因，因為整個的公佈持倉達到了百分之四十甚至百分之五十的一個持倉。而且的話都是在這些板塊裡面了。

整個的歐盟，你禁止強迫勞動的產品提案，對於整個市場衝擊是比較明顯的。該法院其實在六月份，已經提出了紀律是如期落地了。而且的話，內容僅提到不使用強迫勞動產品，並未計並未提及到什麼針對咱們的一個什麼地區的硅料以及出口佔比的光伏和風電儲能這些板塊。

但是這些板塊的話，其實它主要漲的太高了。其次的話也是有外部的一些利空的消息。真正的其實還是資金的出逃，漲多了嘛，本身估值高了就要注意風險了，這個是第一大資金抱團的方向。第二的話就是煤炭板塊。

而煤炭板塊的話，煤炭它是一個週期性的行業，而且的話它是一個成熟型的行業。這注定了這個行業它不會有太好的成長性。其次的話就是近兩年，整個的煤炭它大漲，它背後是有一定的一個背景原因的，也是有一定的偶然。

這個偶然性為什麼？就是因為發電嘛。第三就是新能源的替代了。因為前幾年的話，完美貨幣的大放水導致了全球大眾商品的這個通脹。像煤炭、石油，大眾商品前面前面多了

這東西就會變得更值錢了，再加上歐歐的一個戰爭，導致了這個歐洲石油天然氣供應的緊張，所以煤炭緊缺的話，也是全球今天今年是高溫經濟，也使得世界電力供應緊張，煤炭的話當下如此火熱。

但是我們要注意到一點，它有持續性嗎？因為老美的加息使貨幣收緊，這導致煤炭價格下跌。主要的力量，包括的話整個的俄烏戰爭常年一直這樣的耗下去的話，其實明年全球還會有今年這樣的一個異常的高溫嗎。這些都是消除煤炭上漲的因素，慢慢的在消失，本身就是買在悄無人愛在人潮鼎沸了。

第三個就是新能源電池。當然指數跌，我們有的時候看好的板塊也會跌，但是指數一旦企穩的話，它可能漲得非常兇的高位板塊的話，我們更多的是講一些邏輯，沒有絕對的底部，只有相對的底部區域了，新能源整個汽車的話呃這個板塊其實我講了很久了。

主要原因的話是因為老美的i r a 的一個法案擔憂近期在市場發酵的i r a 的話，反而是八月十六號立法的。其實核心的話是全面提升電池供應鏈本土化的一個要求。大家都知道我們是在新能源這個汽車方面是屬於彎道超車的，特別是電池是不是整個產業鏈都很成熟的。

市場普遍性擔憂的話，分別是二零二四年、二零二五年從電池組件關於整個礦物質材料兩方面的話，對中國的供應鏈進行了限制。此舉會會擾動新能源企業產業鏈全球化的預期。再加上八道，也是也是前期是清倉式的減持的帝王。

所以對於整個新能源汽車，我仍然還是看空的。這些板塊即使反彈也是看空，包括電池這個方向。#股市點評#