現在圖上多了兩個箭頭,這個箭頭對應的這個點就是我們可以用技術分析量化投資的方法找到的提前離場觀望的點，第二次暴跌之前也提前兩天，也出訊號了，在這裡我就可以離場了，是不是很神奇？我估計，即使是專業的基金投資機構能在這兩個點離場，那是水平挺高的了。

《量化分析海龜訓練營》課程學員：這個是不是特別高深的技術呢？是不是很難學呢？這個系統是不是很貴呢？

同濟橋博士：我告訴大家很簡單，幾乎免費。為什麼呢？大家看，只要你們平時用的那些炒股軟體，看盤軟體就會帶這個標配的三件套。

我給大家試試看，這是比較常用的一個炒股軟體，通達信。開啟以後的介面就是這樣的，三件套，最上面這些根叫均線；這裡是成交量；下面這個叫MACD。我用的比較多的，文華財經軟體。它也有MACD，這也是自帶的。很多炒股軟體都有這個指標。

所以回到我們這裡來講。要想在這兩個點就提前離場觀望，躲過這兩次暴跌很容易。就是用炒股軟體標配三件套裡的MACD就能做到了。

《量化分析海龜訓練營》課程學員：橋老師，你教我這個MACD方法能躲過這兩次大跌，那麼它賺錢的能力有沒有？你確實有效地幫我降低了虧損，能不能增加我的盈利呢？

同濟橋博士：我們看一看，這個基本上就是2020年的行情了，截止到現在，實際上適合買股的一共就是我畫箭頭的這三個階段，其他的都是下跌。

MACD指標，我簡單科普，它有個最簡單的一個方法叫做"金叉買進，死叉賣出"。快線向上穿過慢線，就是金叉。反向的快線向下穿過慢線就是死叉。金叉買進，死叉賣出。

今年一共有三次這個機會，第一次機會是從去年年底就開始了，它就進場了。2020年1月份在這裡繼續持有，直到這個箭頭出來以後平倉，這波是賺錢的，2800，2900這個位置進來，3100左右的位置，平倉賺錢。賺了錢，完美的躲過了下一輪暴跌。這一輪因為這邊上漲它是超跌反彈的，不屬於趨勢行情，所以MACD只能抓趨勢，這次進場比較晚，但進場以後還是有賺錢的機會，這個還是往上漲了，然後在這個點平倉，這個點平倉，沒賺到錢小虧一點點，但虧得很少，真正大虧是在後面這一段，它已經躲過去了。然後這次大跌呢，這個抄底的位置還勉強過得去，在這裡進場，在這裡出來，這一段也是上漲的有利潤的，從去年年底到現在2020年5月份，一共就這三波行情，你如果用MACD指標就能把它這三波行情都抓住，是不是挺簡單的？

macd的定義

MACD（Moving Average Convergence and Divergence）又叫指數平滑異同移動平均線，是由查拉爾-阿佩爾（Gerald Apple)提出的，是一種利用短期移動平均線和長期移動平均線之間的聚合與分離情況，來研判股票買賣時機，跟蹤股價執行趨勢的技術分析工具。

定義很長而且有點繞口，不過沒關係，我們知道怎麼用就行，不必去記這個定義。

2

MACD的組成

macd : 由一條快速線（DIF)、一條慢線(DEA)和柱狀圖（BAR)三部分組成。

(一般炒股軟體裡白線DIFF就是DIF，黃線就是DEA，紅綠柱狀線就是macd柱狀圖）

3

MACD的原理和計算方法

MACD指標是根據均線的構造原理，對股票價格的收盤價進行平滑處理，求出算數平均值以後再進行計算的趨向類指標。

DIF（離差值）=快速移動平均線（EMA1)- 慢速移動平均線（EMA2)。

DEA=DIF的平均值。

BAR=2*(DIF-DEA)

在實際應用中，我們通常把EMA1的引數定為12日,EMA2的數 值定為26日，DIF的引數為9日。

12日EMA的計算：EMA12 = 前一日EMA12 X 11/13 + 今日收盤 X 2/13

26日EMA的計算：EMA26 = 前一日EMA26 X 25/27 + 今日收盤 X 2/27

今日DIF= 今日 EMA（12 ）- 今日EMA（26） 。

今日DEA = 前一日DEA X 8/10 + 今日DIF X 2/10

柱狀圖BAR=（DIF-DEA）*2。

具體的計算方法我們看一下就行，因為計算方法很複雜，而且現在炒股都是用電腦軟體，都是電腦自動計算好的，我們的目的是把它使用好，為自己炒股選股看趨勢提供幫助。

4

MACD的一般應用

一，DIF和DEA的值及線的方向

1，當DIF和DEA均處於零軸線以上並向上移動時，一般表示股市處於多頭行情，趨勢線是向上的。我們應當買入股票或持股待漲。

（下圖為2015年3月初-4月底的上證指數走勢，是為明顯的牛勢行情。）

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2，當DIF和DEA均處於零軸線以下並向下移動時，一般表示股市處於空頭行情，趨勢線是向下的。我們應當賣出股票。

下圖為鴻達興業2015年底到1月16號的走勢圖（這段時間其實很多股票都是這個走勢），在零軸線下執行是名顯的弱勢行情，DIF和DEA向下移動代表股票價格又將下跌。

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3，當DIF和DEA均處於零軸線以上但都向下移動時，一般表示股票行情處於退潮階段，股票將要下跌，但不是絕對的，也可能是橫盤或是調整

（根據macd的計算原理和方法可知DIF、DEA線向下是因為離差值小了，當股價上漲一段時間進入橫盤的時候離差值也會變小）

在實踐中 股票經過一段時間的上漲後通常會橫盤或稍微調整 ，再次上漲，所以我們不能看到這種線的形態就賣出股票而錯失下一波的上漲。

圖1可以看到當DIF、DEA線向下走時，股票價格也一直走低。

圖2可以看到雖然DIF、DEA線一直向下 但股票價格並未有明顯的下跌，而是橫盤一段時間後重新上漲了。

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4，當DIF和DEA均處於零軸線以下但都向上移動時，一般表示股票行情將要啟動，股票價格將要上漲，或是低位盤整。

在實踐中我們一定要注意，當股票行情走弱時，股票價格很難突然反轉，一般都會低位盤整一段時間，再次下跌，所以不能見到DIF、DEA線向上就買入股票。最好是觀望，等形勢確認再介入。

圖1可以看到當DIF、DEA線向上移動，股票價格也一直走高。

圖2可以看到當DIF、DEA線向上移動，但股票價格很長一段時間並未走高而是低位盤整。

8

“黃金交叉”

1，當DIF和DEA均處於零軸線以上，而DIF線向上突破DEA線時，表明股市處於強勢之中，股票價格還要上漲，是我們常說的“黃金交叉”的一種形式。

2，當DIF和DEA均處於零軸線以下，而DIF線向上突破DEA線時，表明股市行情將要反轉，股票價格將要止跌上漲，是我們常說的“黃金交叉”的另一種形式。

金叉的實踐應用：

1，當MACD指標中的DIF線和DEA線在遠離零軸線以下區域同時向下執行很長一段時間後，當DIF線開始向上突破DEA線。這是一種"黃金交叉"，它表示股價經過很長一段時間的下跌，並在低位下整理後，股價將開始反彈，是短線買入訊號。對於這種"黃金交叉"，只是預示著反彈行情可能出現，並不表示下跌的趨勢已經結束，反彈行情有可能會很快結束，重新走入熊市。投資 都應用謹慎對待設定好止損價位的前提下少量參與。（圖1）

2，當MACD指標中的DIF線和DEA線在零軸線附近區域時，DIF線開始向上突破DEA線，這是一種"黃金交叉"它表示股價在經過一段時間的漲勢並在高位或低位整理後，股價將開始一輪比較大的上漲行情，是中長線買入訊號，對於這種“黃金交叉”我們一定不要錯過。

（1）當股價是在底部小幅上升，並經過一段時間的橫盤整理，然後中股價放量向上突破、同是出現這種金叉，是長線買入訊號。（圖2中的金叉1）

（2）如果股價已經出現一輪比較大的上漲行情後，中途又有較長時間的調整，然後股份再次調頭向上、同時出現這種金叉是中線買入訊號，（圖2中的金叉2）

3，當MACD指標中的DIF線和DEA線在零軸線以上區域時，如果DIF線在DEA線下方調頭，向上突破DEA線，這種“黃金交叉“表示股價經過一段時間的高位整理後，新的一輪漲勢開始，是中長線買入訊號。（圖2中的金叉3）

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“死亡交叉”

1，當DIF和DEA均處於零軸線以上，而DIF線向下突破DEA線時，表明股市即將由強勢轉為弱勢，股票將要大跌，是我們常說的“死亡交叉”的一種形式。

2，當DIF和DEA均處於零軸線以下，而DIF線向下突破DEA線時，表明股市即將再次進入弱勢，股票價格還要下跌，是我們常說的“死亡交叉”的另一種形式。

死叉的實踐應用

1，對於 DIF、DEA線在遠離零軸線以上區域向上執行很長時間，DIF線開始橫向執行或慢慢向下掉頭突破DEA線的這種“死亡交叉”，它表示股價經過很長一段時間的上漲行情，並在高位橫盤整理後(有時不會高位橫盤而是直接大跌），一輪比較大的跌勢將要展開，它預示著股價中長期上漲行情的結束，該股的下跌趨勢可能已經開始，而且是一段時間較長的下跌過程，對於這種？“死亡交叉”我們應格外小心，應及時賣出大部分股票，特別是對於哪些前期漲幅過高的要加倍小心。（圖3）

2，對於 DIF、DEA線在遠離零軸線以下區域執行很長一段時間，（由於DIF線領先DEA線，中途稍有反彈或橫盤DIF線便會執行到DEA線上方）DIF線開始橫向執行或慢慢向下掉頭突破DEA線的這種“死亡交叉”，它表示股價在長期下跌途中經過一段時間的反彈整理後，一輪比較大的跌勢又要展開，股價將再次下跌，是簡訊賣出訊號，它意味著下跌途中的短線反彈結束，股票中長期趨勢依然看空，我們最好是持幣觀望為主。（圖4）

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三，柱狀圖分析

1，當紅柱持續放大時，表明股市處於牛市行情中，股價繼續上漲，我們可以持股待漲到或短線買入，等到紅柱不在放大時考慮賣出。

2，當紅柱開始縮小時，表明股市牛市行情即將結束（或要進入調整期），建意賣出股票。

3，當紅柱開始消失，綠柱開始出現時，表示股市行情將轉變的訊號之一，表明股市上漲行情（或是高位盤整）已經結束，股價將加速下跌。

4，當綠柱持續放大時，表明股市處於熊市行情，股價將繼續下跌。

5，當綠柱開始收縮時，表明股市大跌行情將要結束（或是要進入盤整期）股價將要止跌回升。

6，當綠柱開始消失，紅柱開始出現時，是行情轉變的訊號之一，表明股市下跌行情（或是低位盤整）已經結，股價將開始加速上漲。

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頂背離

當股票K線圖上的股票走勢一峰比一峰高，股價一直在向上漲，而MACD指標圖形上的由紅柱構成的圖形的走勢是一峰比一峰低，即當股價的高點比前一次的高點高、而MACD指標的高點比前一次高點低，這叫頂背離現象。

好多書上和網上都認為：頂背離現象一般是股價在高位即將反轉的訊號，表明股價短期內即將下跌，是賣出股票的訊號（圖5）。

但是我認為：這只是表面現象，根據MACD指標原理和計算方法可知，背離並不一定是反轉的訊號，有時頂背離只是股票上漲快慢風格的轉變，之前是快漲，現在是慢慢的漲了，（圖六）

除了我們一般認為的頂背離，還有兩種情況也會出現頂背離現象，但是股價卻是再上漲

1，當一支股票上升途中經過一波不小的調整後，調整中平均數值下來了，當股價再次創新高的時候，平均數值沒有跟上來這麼快，這時候MACD幾乎必然無法創出新高，

2，而另外一種是價格依然在漲，但速度慢了！，（圖6）可以看到股票中途出現了上升速度減慢的情況，這時候MACD出現了同期無法新高。但股票的走勢依然是牛市。

我認為MACD背離的意義在於，市場雖然在漲，但速度比之前慢了，是上升力度減弱的標誌。

12

底背離

當股票K線圖上的價格走勢還在下跌，而MACD指標圖形上的由綠柱構成的圖形的走勢是一底比一底小，即當股票價格的低點比前一次低點底，而指標的低點卻比前一次的低點高，這叫底背離現象。

理論上底背離現象一般是預示股票價格在低位可能反轉向上的訊號，表明短期內可能反彈向上，是短期買入的訊號。

在實踐中，我們一定要認清背離訊號是真正行情反轉，還是現在只是股價下跌的速度慢了或是在低位盤整。在熊市中一般要反覆出現幾次底背離現象後才能確認股市走勢 即將反轉。

13

MACD的缺點

⒈由於MACD是一項中、長線技術指標，當行情忽上忽下幅度太小或盤整時，按照訊號進場後隨即又要出場，買賣之間可能沒有利潤，也許還要賠點價差或手續費。

⒉一兩天內漲跌幅度特別大時，MACD來不及反應，因為MACD的移動相當緩和，相比較行情的移動有一定的時間差，所以一旦行情迅速大幅漲跌，MACD不會立即產生訊號，此時，MACD無法發生作用。

對於底部反彈個股一波拉昇後的回踩，本人給大家講過要注意回踩階段的量與勢，量能持續萎縮，趨勢在回踩至支撐企穩，那麼此股後期定有一波反彈主勝浪，上面的哈投股份是不是如此，30號盤中選出，隨後一路大漲，今天更是漲停，你有沒有抓住？恭喜本人的粉絲及時進場佈局！

目前這種行情，很多底部個股都是走出類似行情，就如股價在回踩至5日時，本人選出講解的海泰發展，目前已經成功上漲50%，這就是本人粉絲能夠把握到的利潤，你想不想抓！

本人一直在講思路，講技巧，就是為了提高朋友們的選股和操作能力，更好的適應股市！像九有股份、南風股份這樣的短期爆發牛股，本人在選股文章會持續講解，又到了每日競猜時刻，看下面這隻股能不能如上面一樣走出短線行情：

macd指標很好用，但是macd就是移動平均線，0軸線為60倍均線，剩下的就是五倍十倍均線，水 上金叉，也就是穿過60倍均線金叉最好，結合日線的k線圖，實站中非常好用。

個人認為這個指標一點用都沒有，就是個馬後炮股評師們喜歡拿出來吹，有用的指標沒有人會告訴你的那是錢虧出來的。

macd簡單的應用，先看周線macd雙線是否向上是否金叉，如果雙線向上可在日線金叉試著買進，做好止損。如果周線macd雙線金叉並向上執行，在日線等待macd再次金叉時增倉買進。此方法簡單有效，得多看圖多練習。

macd指標是我最喜歡用的，我稱之為神奇指標，但若按照常大家熟知的常規方法去買賣是賺不了錢的，三言兩語也說不清楚，建議你去看看纏論，纏論裡的買賣點就是以macd為參考指標，看了以後也不能無腦全信，要透過不斷的實踐把書裡的方法融合到自己的交易思想裡。有一點要說明的是，任何指標，任何買賣點都不能保證你百分之百賺錢，底背離有可能被打破，頂背離也有可能被打破。做大機率事件，明白大盤的重要性。

macd需要結合日線價格進行分析才可靠。

實戰法則，當商品大漲或大跌時，價格總是沿著價格ma5上漲或下跌。

所以我們的原則是，價格必須突破ma5，站上去才做多，同時ma5上穿行成金叉，可以作為買入位置參考，如配合macd的金叉由藍色收窄，則會出現價格共振，此時的波動值能量巨大，可以作為買入的參考指標。

很抱歉的告訴你MACD指標並不能提供有效確定的買點。其實任何指標都不能提供有效確定的買點！記住是任何指標！

如果有這樣的指標，我已經站在人生的巔峰了！

MACD指標是移動平滑平均線，跟K線圖上的移動平均線作用是一樣的。它們是趨勢跟蹤的指標。這類指標最大的用處就是判斷方向！

經典運用MACD的方法有兩個：一是快線和0軸，二是背離。

第一種方法最大的妙用，就是可以告訴我們行情大機率執行的方向。

第二種方法，我個人用來作為止盈或者減倉參考。為什麼不作為入場的標準呢？比如在上漲過程中出現頂背離，我做空不可以嗎？因為有可能連續背離，它作為入場標準實際是不可控的。你不知道會背離幾次，難道背離一次，我就開一次？這難道不是浮虧加倉，逆勢做單的經典案例嗎？

個人認為K線形態作為買點，效果會好很多。但這也不是有效確定的買點。市場是不確定的，開倉做的是機率！例如突破開倉，我們入場邏輯就是市場會沿著阻力最小的方向執行，既然突破了，那麼突破的方向就是機率上阻力最小的方向！

您認為呢？

macd的定義

MACD（Moving Average Convergence and Divergence）又叫指數平滑異同移動平均線，是由查拉爾-阿佩爾（Gerald Apple)提出的，是一種利用短期移動平均線和長期移動平均線之間的聚合與分離情況，來研判股票買賣時機，跟蹤股價執行趨勢的技術分析工具。

定義很長而且有點繞口，不過沒關係，我們知道怎麼用就行，不必去記這個定義。

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MACD的組成

macd : 由一條快速線（DIF)、一條慢線(DEA)和柱狀圖（BAR)三部分組成。

(一般炒股軟體裡白線DIFF就是DIF，黃線就是DEA，紅綠柱狀線就是macd柱狀圖）

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MACD的原理和計算方法

MACD指標是根據均線的構造原理，對股票價格的收盤價進行平滑處理，求出算數平均值以後再進行計算的趨向類指標。

DIF（離差值）=快速移動平均線（EMA1)- 慢速移動平均線（EMA2)。

DEA=DIF的平均值。

BAR=2*(DIF-DEA)

在實際應用中，我們通常把EMA1的引數定為12日,EMA2的數 值定為26日，DIF的引數為9日。

12日EMA的計算：EMA12 = 前一日EMA12 X 11/13 + 今日收盤 X 2/13

26日EMA的計算：EMA26 = 前一日EMA26 X 25/27 + 今日收盤 X 2/27

今日DIF= 今日 EMA（12 ）- 今日EMA（26） 。

今日DEA = 前一日DEA X 8/10 + 今日DIF X 2/10

柱狀圖BAR=（DIF-DEA）*2。

具體的計算方法我們看一下就行，因為計算方法很複雜，而且現在炒股都是用電腦軟體，都是電腦自動計算好的，我們的目的是把它使用好，為自己炒股選股看趨勢提供幫助。

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MACD的一般應用

一，DIF和DEA的值及線的方向

1，當DIF和DEA均處於零軸線以上並向上移動時，一般表示股市處於多頭行情，趨勢線是向上的。我們應當買入股票或持股待漲。

（下圖為2015年3月初-4月底的上證指數走勢，是為明顯的牛勢行情。）

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2，當DIF和DEA均處於零軸線以下並向下移動時，一般表示股市處於空頭行情，趨勢線是向下的。我們應當賣出股票。

下圖為鴻達興業2015年底到1月16號的走勢圖（這段時間其實很多股票都是這個走勢），在零軸線下執行是名顯的弱勢行情，DIF和DEA向下移動代表股票價格又將下跌。

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3，當DIF和DEA均處於零軸線以上但都向下移動時，一般表示股票行情處於退潮階段，股票將要下跌，但不是絕對的，也可能是橫盤或是調整

（根據macd的計算原理和方法可知DIF、DEA線向下是因為離差值小了，當股價上漲一段時間進入橫盤的時候離差值也會變小）

在實踐中 股票經過一段時間的上漲後通常會橫盤或稍微調整 ，再次上漲，所以我們不能看到這種線的形態就賣出股票而錯失下一波的上漲。

圖1可以看到當DIF、DEA線向下走時，股票價格也一直走低。

圖2可以看到雖然DIF、DEA線一直向下 但股票價格並未有明顯的下跌，而是橫盤一段時間後重新上漲了。

解析macd共振ma均線精準買點（投資者忽略的真假共振！）：

　　技術要點

　　1、股價處在明顯的上升趨勢中，中短期均線都呈現多頭排列；

　　2、當時成交量至少大於5線均量；

　　3、如果在K線形態上能夠形成關鍵點位的突破可靠性加大。

　　技術圖解

　　從上面海隆軟體的60分鐘K線圖上可以看出，在2011年5月6日開盤不久股價出現下跌，DIF和DEF值非常接近，有形成死叉的風險。隨後的1小時的K線風雲突變，創出了近期的新高，紅柱也迅速擴大，空中加油形態完成。

大家發現，這裡面有一個條件是均線要呈現多頭排列！多頭排列的真與假很多投資者是分不清的！

學會買點，也要清楚賣點！

在眾多技術指標當中，MACD指標非常獨特，用該指標預測盤面準確率很高。

　　一、研判淨買量、淨賣量之大小。伴隨股價上升，如MACD指標紅色柱狀大幅度增高，超過前期股指相對高點時的紅柱，而股指還未到達前期高點時，此時對短線後市應以看多為主。紅柱增高表明淨買量大，因此當短線上漲強度暫時受阻回落時，回撥即是一個良好的買點。反之亦然。

　　二、MACD指標中的MACD線(在電腦軟體中為黃顏色的線)，通常左右著後市的行進方向。而當該線經過較長時間的上漲之後，如出現上升角度變緩，甚至走平，則通常逢股指上漲時即是高拋良機。當該線經過較長時間的下跌勾頭向上執行時，一旦股指回調至相對低點時，即是低吸良機。如股指走出陰線下跌，但 MACD紅柱卻依然放大，因此預測大盤在次日將會止跌繼續上漲。

　　三、如果MACD線勾頭向上執行時，而MACD紅柱卻較小，且股價也沒有上漲，而只是橫盤整理，則說明行情是假突破，應丟擲手中股票。而當該線勾頭向下，但綠柱較小，股價經過小幅下跌之後即止跌，則說明短線後市還有一個波段上揚行情會出現。

止損位的設定通常是依據一定參照物作為標準，參照物的設定一般依據以下幾點：

　　1、根據虧損程度設定，如：當現價低於買入價5%或10%時止損，通常投機型短線買入的止損位設定在下跌2%至3%之間，而投資型長線買入的止損位設定的下跌比例相對較大。

　　2、根據與近日最高價相比，當股價從最高價下跌達到一定幅度時賣出，如果此時投資者處於虧損狀態的叫止損;處於贏利狀態的叫止贏。這種方法在大多數情況下是用於止贏。下跌幅度達到多少時止贏要看股價的活躍度，較為活躍的個股要把幅度設定大些。

　　3、根據技術指標的支撐位設定，主要有：(1)10日、30日或125日移動平均線;(2)股價下穿布林帶的上軌線;(3)MACD出現綠色柱狀線;(4)SAR向下跌破轉向點時;(5)長中短期威廉指標全部高於-20時;(6)當WVAD的5天線下穿WVAD的21天線時;(7)當20天PSY移動平均線大於0.53時，PSY的5天移動平均線下穿PSY的20天移動平均線。

接下來我們來回顧下近期本人運用一分鐘戰法精選出來的一些強勢股案例：

3月11號點評的中路股份，5個交易日漲幅56%。

3月11號點評的華升股份，5個交易日漲幅33%

3月11號點評的盾安軟體，5個交易日漲幅高達26%

股市中常用的指標macd、ma、rsi、kdj是最基本的，我感覺指標沒有什麼好不好用的問題，主要是看你適不適合，長線的或者是短線的甚至是做分時圖的都有不同的指標，但是大部分指標都是有未來函式的，清風我是很喜歡鑽研的人，一般常用的指標並不能研判股價漲跌，需要結合股票位置及其他指標綜合分析。這種操作辦法是很難的，我在此基礎上在這裡呢介紹一個可以判斷股價漲跌的短線指標給大家。我一般使用的通達信免費軟體，左上角找到功能——公式系統——公式管理器，再按下圖操作。

最後輸入LK按回車即可

實際操作圖：

圈出來就是訊號提示，嚴格按照口訣按部就班來就行，很簡單！並且還不含未來函式。

指標也會給出一個高位，按字面意思理解就行！高位放量，下圖就是高位放量同時見底部提示，很好的機會！詳情可看個人主頁！