lpr是由18家銀行的報價綜合而成，有央行釋出，所以每個銀行的lpr是一樣的，每月20號更新。銀行以這個為基礎，上浮或者下浮一定點數確定客戶的最終貸款利率

以前房貸依照4.9%基準利率，你手上房貸，可能是七折，九折，上浮10%等等。折換成實際利率就是七折3.43%，九折4.41%，上浮10%就是5.39%。

如果你選擇固定利率，那麼以後你將始終保持現在的利率，永遠不變。

如果你選擇浮動利率，現在五年期lpr基數大概是4.8%，假如你以前的房貸是上浮10%，就是5.39%。5.39-4.8=0.59。那麼這個0.59就是你以後的房貸固定要加的點數，你今後的房貸利率就是lpr+0.59,今年的就是4.8+0.59=5.39。每年根據lpr浮動。

為什麼要改成LPR？什麼叫LPR？

1、 什麼叫LPR？

貸款市場報價利率（LPR）是指：由18家報價行完成報價後，華人民銀行授權全國銀行間同業拆借中心計算得出併發布的利率，包括1年期和5年期以上兩個期限品種。自2019年8月20日起，LPR於每月20日（遇節假日順延）9點30分在全國銀行間同業拆借中心和華人民銀行網站公佈。

2、 為什麼要改成LPR？

其實，在官方層面上講，這次的根據人民銀行的利率市場化改革要求，為深化利率市場化改革，提高利率傳導效率，推動降低實體經濟融資成本，華人民銀行決定改革完善貸款市場報價利率（LPR）形成機制。

其實，上面也有提及到，是為了利率市場化的需求。

我們回顧20年的貸款利率，可以說是跌宕起伏的，例如16年時候的利率，可以做到4.165%，不過2014卻是6.15%，2015是5.4%，2017是4.9%。所以在房貸利率上，經常會出現很多峰谷，所以貸款沒有辦法找到最優解，也正是因此現在推出這個政策。

其實，在官方層面上講，這次的根據人民銀行的利率市場化改革要求，為深化利率市場化改革，提高利率傳導效率，推動降低實體經濟融資成本，華人民銀行決定改革完善貸款市場報價利率（LPR）形成機制。

其實，上面也有提及到，是為了利率市場化的需求。

我們回顧20年的貸款利率，可以說是跌宕起伏的，例如16年時候的利率，可以做到4.165%，不過2014卻是6.15%，2015是5.4%，2017是4.9%。所以在房貸利率上，經常會出現很多峰谷，所以貸款沒有辦法找到最優解，也正是因此現在推出這個政策。

現在每個銀行都在推行的這個政策，有人也提出這個想法就是如果我不轉換的話，不就不用想太多了嘛。

不過這個也是監管要求，2019年12月28日，華人民銀行釋出〔2019〕第30號公告，明確進一步推動貸款市場報價利率（LPR）運用，要求銀行組織開展存量浮動利率貸款的定價基準轉換工作。

華人民銀行公告，存量浮動利率貸款定價基準轉換自2020年3月1日如期啟動。根據規定，存量浮動利率房貸的貸款人，重籤合同時可以選擇固定利率也可以選擇貸款市場報價利率(LPR)的浮動利率。定價基準只能轉換一次，轉換之後不能再次轉換。

LPR，貸款基礎利率，又名貸款市場報價利率（Loan Prime Rate）是商業銀行對其最優質客戶執行的貸款利率，其他貸款利率可在此基礎上加減點生成。

可能有些朋友僅僅看上面這兩段話都覺得費勁，所以下面開始我們聊天的方式簡單點，再簡單點。

先說說這個規定，就是央媽告訴那些現在還欠銀行貸款錢的人，你之前籤的貸款合同得重新簽訂了。這次重籤合同主要就是讓你對貸款利率做個選擇題，答題時間為2020年3月1日到2020年8月31日，選項只有兩個：固定利率和LPR浮動利率，只能二選一，而且必須選，不得不選，選了不能反悔，也沒有重選機會，選定之後伴隨你到還清貸款。

這個時候，有些人蒙圈了，這些人主要是有房貸的人，更準確說是房奴，因為有錢人不在乎這點利息差距。但房奴就不同了，動輒十幾年甚至幾十年期限的貸款，選錯了差不少錢的。

更加蒙圈的是，很多房奴連LPR是何方神聖都不知道，太難了……

所以，今天就跟大夥分析分析這道選擇題。

A選項：固定利率。這個好理解，顧名思義就是選了以後不管市場風起雲湧，也和你絲毫無關。有個需要提醒的地方是，選擇固定利率不是保持你之前簽訂的利率，而是按照現在4.9%的基準利率作為基數去折算。

你之前手上房貸是9折、上浮10%、上浮20%，現在對應的利率便是4.9%*0.9、4.9%*1.1、4.9%*1.2，也即是4.41%、5.39%和5.88%。

今年是這個利率，以後也都是這個利率，沒得改，也不會有變動。

B選項：LPR浮動利率。

先說個大前提，那就是這次改革參照的LPR是2019年12月的4.8%，你也別問這是啥為什麼了，總之知道4.8%這個數字就行。

1、假如你之前的房貸是上浮10%，即1.1倍，此時的固定利率便是4.9%*1.1=5.39%，5.39%-4.8%=0.59%。

0.59%便是你今後房貸的固定加點數，一定要記住這個數字，你今後的房貸利率就是LPR+0.59%，它將永遠伴隨著你這筆房貸的一生。今年的LPR是4.8，你今年的房貸利率便是5.39%。

以後每年1月1日那天，都會根據上一年12月的LPR報價，來調整你的貸款利率。

比如2020年12月的LPR報價為4.6%，那麼你2021年的房貸利率便是4.6%+0.59%=5.19%。

2、假如你之前的房貸是享受9折的，你的固定加點數便是-0.39%（具體演算法參照1），今年的房貸利率便是4.8%-0.39%=4.41%。

比如2020年12月的LPR報價為4.6%，那麼你2021年的房貸利率便是4.6%-0.39%=4.21%。

好，理解完這兩個選項是怎麼回事，大夥的下一個疑問便是選哪個？

這個完全取決於個人判斷，如果你覺得以後市場的貸款利率還會升，那就選固定利率；如果你覺得以後貸款基礎利率肯定會跌，那就選擇LPR浮動利率。

有沒有什麼提示和建議？

一、今年疫情影響，降息是全球各大央行的主流趨勢，美聯儲昨夜已經啟動降息，其他央行跟進的訊息多有傳出；自從中國去年8月LPR改革實施以來，5年期LPR下調了三次，已經從4.85%降到4.65%。

二、一般來說，市場越發達，經濟越發展的地區基準利率會越低，比如現在日本是-0.1%，歐元區是0%，美國是0.25%。也就是說隨著經濟發展，利率下降是一種常見的匹配。

三、從貨幣政策的使用來看，升息是一種潑冷水手段，會在經濟過熱時使用；而降息是一種刺激手段，會在經濟缺乏活力時使用。您瞧瞧，這趨勢以後會過熱嗎？

四、目前中國基礎利率還在4.5%以上，可操作空間有的是。看看老美，都1字頭了，這幾個月不還降息了好幾次嗎？就算現在都快降到零了，還在嚷嚷著要負利率。

存量浮動利率貸款定價基準轉換為LPR，除商業性個人購房貸款外，其餘貸款的加點值或利率水平可與原貸款經辦行協商確定。商業性個人購房貸款轉換時點加點值等於原合同最近的執行利率水平與2019年12月釋出的相應期限的LPR之間的差值。從轉換時點至此後的第一個重定價日（不含），轉換後的執行利率水平等於原合同最近的執行利率水平，即2019年12月相應期限LPR與加點數值之和。之後，自第一個重定價日起，在每個利率重定價日，利率水平由最近一個月相應期限LPR與加點數值重新計算確定。商業性個人購房貸款重新約定的重定價週期最短為1年。

LPR是一種新的貸款利率，與之前的銀行貸款基準利率有所不同，下面就LPR的概念、特點、推行原因進行解答。

LPR全稱叫貸款基礎利率，2013年10月25日正式執行，由10家銀行每天報價形成，剔除一個最高價和一個最低價之後的加權平均數，就是1年期LPR。

2019年8月17日，央行釋出公告稱，LPR報價行由10家擴容至18家。各家銀行每月20日向全國銀行間同業拆借中心提交LPR報價，去掉一個最高價和一個最低價後的加權平均數，就是最新的1年期和5年期LPR。

由於LPR是18家銀行每月20日報價形成，基本上能夠反應貨幣市場資金的緊缺程度，能夠更好的反應貸款市場的變化，也更加有利於銀行的經營。

央行推出LPR以後，那麼央行就多一個調控手段，原來在房產貸款利率掛鉤基準利率的時候，央行不敢輕易調整貸款基準利率，主要是考慮對房產市場的影響。現在央行擁有了更加靈活的LPR和MLR兩大貨幣調控工具，能夠更加靈活來調整央行的貨幣政策。

從未來利率市場化的發展方向來看，LPR更加能夠反應市場資金的供求關係，而在未來較長的一段時間內，貨幣政策會一直處於比較寬鬆的狀態，因此LPR比貸款基準利率低的可能性比較大， 因此個人建議你選擇LPR的模式。

原先房貸利率是“統一利率”，而LPR房貸是每個購房者因貸款金額、徵信、其它條件不同，下來的房貸利率就可能出現細微的差別！

也就是LPR基準利率可理解為所有房貸者的加權平均利率，有的近幾年買房的，其房貸利率基本在5.2%以上，而有些前幾年申請的房貸利率，又基本在4.8%以下！

如果能轉換成LPR房貸利率的，有的可能轉換成變成lpr+80基點（原利率在5.45%左右），有的原先是優惠利率，轉換後的新房貸利率變成LPR-50基點（原利率在4.15%左右），最後所有存量房貸申請者的加權平均房貸利率，可以理解成就是LPR基準利率。

所以，理論上未來lpr基準利率如果繼續下浮10個基點，則所有還房貸的人群都會下浮10個基點，因為平均利率降了，大家統一跟著降相應的基點。

也就是LPR房貸利率機制下，如果原先房貸利率是優惠利率，其優勢還會繼續保留，但如果有的購房者籤的利率是高於5.2%以上的房貸利率，只能等轉成LPR浮動後，期待LPR基準下降，這時候所有購房者都會降相應基點。