吳洪濤被人稱作“豆粕王”，但據他本人說由100萬到1700萬是在2010年下半年做豆油的經歷，而不是做豆粕期貨。他的交易理念與很多大咖一樣，都是做大趨勢，而且習慣提前佈局。很多人也應該關注到，他的止損理念與平常大家口中常說的好像不太一樣，他很少在盤面設定止損的。

為什麼會造成這樣的情況呢？難道大家平時倡導的止損理念是錯的嗎？其實兩者的差異只是表面上的矛盾，實質上風險管理的概念的方向是一樣的。

吳洪濤在單子上沒設止損，但並不是說他沒有做風險控制，而且他把帳戶資金和倉位做了很合理的配置，他讓帳戶的剩餘資金可以承受該品種走勢裡幾乎極限的波動而不會爆倉，他期貨的安全邊際是做得很好的，對風險早就做好了謀劃，而不是平常理解中的毫無風險管控的不設定止損。

而且他這樣做有一個非常重要的前提，就是他對期貨的方向已經有了非常有信心的判斷，在他的交易體系裡，已經出現了等待已久的交易訊號，讓他對自己的操作非常有自信，如果必現所做的單子大方向錯了，他會立即砍倉。因此他這種交易方式只是用了其他的風控方式，但要資金量足夠，操作水平高，心理承受能力過關才行。

對於小散來說，沒有一定的資金量，也很難應用他的這種風控方式，所不也不是誰都可以複製過來用的。設定止損，只要合理，同樣能達到風險控制的目的，個人覺得兩者並不矛盾。以上只是個人意見，僅作為交流之用。

假如你有十萬資金，分成十筆，做十次趨勢行情，虧損的別說，只拿盈利最大的那個來宣傳，然後你這樣的人有N個，所以出這麼一次很難嗎？？？

不是不止損，是倉位輕資金管理到位，打不到他的止損。舉個極端的例子：賬戶資金三萬做一首豆粕多單，止損設定-1請問怎麼會打止損呢？

一般來說，不設立止損通常有以下原因：

1）期貨市場的完善

現代的期貨市場與過去大不同相同，特別是豆油和豆粕都是屬於大宗交易，參與人數眾多，資訊反映充分，很少會出現極端的暴漲暴跌，不會出現如期貨市場剛開始的時候那種連續跌停的情況。就算有這種情況，對於大資金來說，也是於事無補的。

2）大週期

對於他們這種人做的是大週期的交易，而週期大，止損也是很大的，時間跨度是很長的，有足夠的時間來思考是否進行主動止損，根本沒有必要進行被動止損。

3）風險管理方式

止損是風險管理的一個方面而已，在期貨交易中，倉位管理更加重要，合理的倉位控制已經可以將風險控制在一定的範圍內部。

可是半年做到1700萬，肯定是重倉，而且是頻繁短線或者是重倉浮盈加倉，所以根本不能完全符合上述的後兩個條件。根據其自己的描述2010年下半年大概從7000點上漲到10000點，漲幅不過50%，怎麼實現17倍的上漲？如果不是重倉，請問如何實現？所以只能說他的賭性太強。

吳洪濤，中國第一批股民，1994年進入國內期貨市場，2009年創辦了自己的公司，主要操作品種為豆粕、豆油、棕櫚油、橡膠，人稱“豆粕王”“私募一哥”

期貨交易是槓桿交易，一般豆粕的保證金比例會在7%到10%之間，這樣就會把盈利和虧損放大10到15倍。

根據他的所述，他的1000筆交易裡，有800多筆是虧損的，盈利的不足200筆。所以他的建議是，小倉位尋找戰機，一點點的下單，勇敢的追加倉位。所以，說他都是乘勝追擊，很少會涉及到止損。

而且不要全倉壓進，單品種不要超過15%，多品種不要超過20%到30%。到達這種程度，就已經風險很大。所以，風險管控也是必不可少。

其實，對於所有人的建議就是，先用小資本去做經驗，幹一個事情，盲目去投資風險很大。期貨交易基本就是投機，沒有經驗絕對會虧得血本無歸。

當你累積出足夠的經驗，自己的道路後，你才能夠在股票期貨市場賺錢。

你的進場決定了你的出場，這是由交易系統決定的，一個成熟的交易系統會幫助你去定義趨勢，去抓買賣點，防守進攻必須要做的完美的平衡，如果你的設定是 還沒有達到止損位但是趨勢就已經發生了變化了呢？沒有理由持倉便可以直接砍掉，這便是關鍵的風控所在，容錯空間在你的進場時就註定了！

因為會止損的人，很難半年由100萬做到1700萬。

想要在半年賺17倍，需要什麼？需要重倉，滿倉，浮贏加倉。然後呢？需要集中資金，做一波大行情。

要知道，任何一波行情，它都不可能是沒有任何波動，馬不停蹄的漲上去或者跌下去的。行情都會有波折。

而面對這種行情時的反應，決定了交易者衝擊高倍淨值的能力。

這裡面，我主要列舉兩種風格的交易者。

第一種，控制風險為主。

他們的風格之一，就是分散化。將自己的自己分散給多個品種。為什麼？因為他們認為走勢是混沌的，是難以預測的，他們賺錢不靠所謂的“看的準”。他們靠的是交易邏輯。

其次，他們的每一筆交易，都有嚴格的止損，嚴格的回撤控制手段。比如一個品種出現了大的上漲趨勢，他們的倉位可能並不多。而且浮盈到一定程度之後，他們會控制回撤而進行止盈，如果你是這種風格的交易者，那麼你半年翻17倍的可能性基本為0。

但是呢？你也有你的優勢。

第二種，堅定信念為主。

這個風格的交易者，崇尚的思路是，看準一個行情一筆幹進去，才能賺大錢。

首先，關鍵在於看的準，比如，他們經過分析覺得，棉花這波行情就是能夠從18000漲到33000。這個時候怎麼辦？先重倉做進去看看。結果呢？果然賺錢了，那麼這個時候，他們可能直接就滿倉上了，之後有浮盈會繼續加倉。

因為他們堅信，這個品種就是能漲。那麼假如有回撥呢？按照思維的一致性，很明顯，每一次回撥都是買入的好時機…

所以，他們基本很少止損，因為他們有自己的信念。但是，止損一次也可能不會太小。

這種思路，是能夠在半年的時間內賺17倍的。當然，這一切必須要這個品種配合。

不過好訊息是，期貨市場每一年，可能總是有那麼幾個品種能夠走出這樣的行情，所以，可能每一年都會出現一些這樣的人。

但是很明顯，如果看的不準，或者說沒有做上，這種方法的生存率，比前者低了不少。

重倉一個品種，對了一切好說，錯了呢？可能直接就沒了。

所以，這是一個選擇。關鍵在於，你想成為哪種交易者。

都別被一百萬誤導了，他不止損，只是說明場外資金還很多，這一百萬只是輕倉而已，你要是真信了，拿自己所有資金去賭，不止損，錯一把就能虧得你底褲都沒有

吳洪濤江湖人稱“豆粕王”，20年期貨證券從業投資經驗，他管理的多隻產品回報率超過10倍，交易半年從100萬做到1700萬隻是他的其中一個光榮戰績；他為什麼很少說自己少止損呢？

這個戰績是源於一次豆油交易，據吳洪濤自述，他從10年6月開始關注豆油，潛伏了四個月的時間，到了10月之後，豆油一直在上漲，上升到11年，一輪行情下來用100萬的資金，賺到了1700萬；這就是一個高手的價值投資；

他最核心的理念就是價值投資，反而覺得熱點投資是一個大忌；同樣的止損對於他來說也是不怎麼考慮的，他一直認為在市場裡呆久了就是經歷，所謂經驗就是獲得的財富；從91年進入市場，用6000多賺到了20多萬，然後在95年又虧損完，這就是經歷，有了經歷也就是有了之後的經驗的鋪墊。

而且他很少做止損，因為他做的是價值投資，一直尋找的是安全邊際，找到商品自身真正的價值；這個才是他不做止損的最主要原因。當價格跌到或跌破成本的時候，就會把基礎倉建立起來，5%、8%的倉位建起來，然後就拿著，因為最長的底部盤整的時間是6-10個月，只要你的合約是6、7個月之後的你賺錢的機率就會很大。這就是“豆粕王”的獨特的不止損也能賺錢之道。

祝大家投資順利！

牛皮吹上天，半年時間不可能，沒有一個品種會半年漲十七倍，就算浮盈不斷加倉也沒可能，一有半點波動全軍over,能做到二三倍的盈利已經是神了，這個問題只能是一個笑話！

首先，這種做法不具有複製性，並且也不會經常出現，屬於那種幾年一遇的大行情，這筆交易也是九年前的事情了。

他很少止損並不代表他做單做的有多麼正確，從盤面上來說，只能說他在這一波行情裡面跟對了市場的方向，每一次單子進場以後都很少能掃到他的止損位。

再者，用他自己的話來說，他是屬於價值投資者，風險承受力相比較一般的交易者來說要大很多，在安全邊際之內即使盤面價格偏離的比較大也不會輕易止損。

像這種新聞往往最能抓住市場的眼球，大家的第一反應往往都是看能不能複製到自己的交易裡面。

結果往往都是一廂情願罷了，任何一筆別人的操作都不具有複製性，可能你承受不住別人的虧損，可能你沒有別人的耐力，這些都是構成交易系統基本條件，基礎不同，系統怎麼會相同？

對廣大交易者來說，羨慕一下也就完了，做好自己，認識自己，賺自己能賺的錢就是一件很快樂的事情不是麼？

如此吊胃口的宣傳期貨真壞！悠著點，奉勸朋友們謹慎，期貨就是你輸我贏的對賭，交易所和期貨公司一定要賺錢，他們的錢就來自你的口袋！明白了嗎...

雖然不知道吳洪濤但是也談下我的見解！

首先在於選擇的產品為大宗商品這點是最關鍵的！

就算是極端行情也有商品的基本價值，這個如果做好資金管理是可以實現的，如果做股指試試，10個吳洪濤也不夠給的！

再就是很少止損並非是不止損，只是止損區間肯定非常的大，就比如現在有人做外匯1000點的止損設定也很常見！並且做的還很不錯！

行情70%時間是在震盪，30%才走趨勢！

震盪區間瞭解透徹，找到相應的區間，止損設大，原則上做多做空都有錢賺，勝在了機率，和小止損大盈利剛剛相反，小止損是凌遲，大止損就能避免這個狀況，有常規的技術研判能力大的方向上不出現致命錯誤是可以扭虧為盈，賺多賺少而已！

一位偶像管理的客戶中有個大佬，傳統行業的成功人士，建了4個賬戶，一個賬戶30萬，4個商品，每個賬戶只做一個商品只做一手，單子進場不再關注，3個月回來清倉，盈利的平倉，虧損的等爆倉，目前已經5年下來了，提過幾倍的利潤，穩定增長！

人傻錢多？不知道，但是確實盈利，怎麼個說法？

比如原油，去年40多的時候進場，資金配比到10美金爆倉，扔在那裡飄唄，3個月回來什麼利潤，原油70多了，資金配備100以上，空進去，扔進去飄唄，又是什麼利潤？

商品期貨有個基本的價值在那裡！

股指別用，外匯1000點止損能玩，但是要有技術支撐！

期貨交易半年由100萬做到1700萬，為什麼“豆粕王”吳洪濤卻說自己很少止損？

能做到這麼厲害，首先肯定是遇到了一大波趨勢，比如蘋果18年走出一波不錯的趨勢，從這個品種獲利幾十倍的人大有人在，操作手法就是不斷浮贏加倉，一旦出現大的回撤很容易爆倉，所以很少止損。

我覺得人家不能說很少止損，而是比較關注一個品種的歷史底部，在突破底部，越跌越買，而且倉位控制的還比較低，這樣的操作手法，註定了他吸收的價位低，只有價位低，才佔有優勢，後期才能賺到更多的錢。

其實想要做好期貨也沒有這麼的難，找到有效的方法和工具可以幫助交易者。

期貨交易半年由100萬做到1700萬，為什麼“豆粕王”吳洪濤卻說自己很少止損？

能做到這麼厲害，首先肯定是遇到了一大波趨勢，比如蘋果18年走出一波不錯的趨勢，從這個品種獲利幾十倍的人大有人在，操作手法就是不斷浮贏加倉，一旦出現大的回撤很容易爆倉，所以很少止損。

要知道，任何一波行情，它都不可能是沒有任何波動，馬不停蹄的漲上去或者跌下去的。行情都會有波折。

而面對這種行情時的反應，決定了交易者衝擊高倍淨值的能力。

吳洪濤在單子上沒設止損，但並不是說他沒有做風險控制，而且他把帳戶資金和倉位做了很合理的配置，他讓帳戶的剩餘資金可以承受該品種走勢裡幾乎極限的波動而不會爆倉，他期貨的安全邊際是做得很好的，對風險早就做好了謀劃，而不是平常理解中的毫無風險管控的不設定止損。

對於小散來說，沒有一定的資金量，也很難應用他的這種風控方式，所不也不是誰都可以複製過來用的。設定止損，只要合理，同樣能達到風險控制的目的，個人覺得兩者並不矛盾。

期貨交易半年由100萬做到1700萬，為什麼“豆粕王”吳洪濤卻說自己很少止損？

能做到這麼厲害，首先肯定是遇到了一大波趨勢，比如蘋果18年走出一波不錯的趨勢，從這個品種獲利幾十倍的人大有人在，操作手法就是不斷浮贏加倉，一旦出現大的回撤很容易爆倉，所以很少止損。

要知道，任何一波行情，它都不可能是沒有任何波動，馬不停蹄的漲上去或者跌下去的。行情都會有波折。

而面對這種行情時的反應，決定了交易者衝擊高倍淨值的能力。

因為他們堅信，這個品種就是能漲。那麼假如有回撥呢？按照思維的一致性，很明顯，每一次回撥都是買入的好時機…

所以，他們基本很少止損，因為他們有自己的信念。但是，止損一次也可能不會太小。

這種思路，是能夠在半年的時間內賺17倍的。當然，這一切必須要這個品種配合。

不過好訊息是，期貨市場每一年，可能總是有那麼幾個品種能夠走出這樣的行情，所以，可能每一年都會出現一些這樣的人。

希望回答可以幫助到有需要的朋友；

期貨交易半年由100萬做到1700萬，為什麼“豆粕王”吳洪濤卻說自己很少止損？

吳洪濤將自己的交易風格喻為“豹子捕食”。

何為“豹子捕食”？就是等待時機的來臨，機會出現快速出擊，狠狠咬住獵物，直至確認對方沒有抵抗性為止；當出擊失敗後，迅速離開戰場，保持體力和戰鬥力，為下次出擊積蓄力量。

這是豆粕09合約的日線圖，豆粕是多頭市場。

如果回落以2812這個支撐逢低做多。

2812是前期的壓力線，昨天向上突破之後，價格反撲，2812就轉化為下方的支撐。

多頭市場，做多有兩個理想的位置：

1.等回撥找支撐逢低做多。

2.價格向上破壓力線做多。

各位覺得呢？

100萬做到1700萬，吳洪濤只是

只是在瞭解現貨實物行情後拼了4把而已，成了就1700萬，敗了就100萬。

他必須做以下工作準備:

1，做實物瞭解，對國際最大的豆粕供應商，進行庫存，產量，流通。

2，對國內市場的實物銷售商做詳細調查。

3，能接受100萬虧損的生活狀態。

4，放棄技術型的交易手法。

5，成事在天的心裡準備。

6，再就是天氣剛剛好。

這個不是在我身邊的朋友，那肯定不清楚。在期貨交易中不乏一些隱藏的大神。特別是從股票當中轉過來的投資者。在股票當中長期能夠取勝的投資者,轉入期貨市場之後一般不會失敗。因為他們擅長與莊家共舞。而一般的普通投資者則沒有這個能力。

在重慶這邊，我也見過幾個炒單的年輕人。他們做日內交易,確實也做得不錯, 手裡面也有比較大的資金在做。但是大多數投資者都沒有這個能力,一直是在虧損的漩渦中旋轉。

第一，思維的重要性。

在投資市場中，在期貨交易時，一個正確的交易思維，要勝過一切。如果思維不正確，再好的資金管理只不過是“南轅北轍”，再堅決的止損只不過是“凌遲處死”而已。

思維的正確決定了利潤與風險的大小。

他提到，自己交易期貨二十多年來，曾經也是有賺有虧，因為在長時間裡，沒有一種方法可以只賺不虧，而思維的正確才是獲取暴利的關鍵。

第二，四反原則。

這其實跟著名投資家索羅斯的反身性理論類似，索羅斯曾提到，歷史的程序是開放的，歷史的主要驅動力量是參與者的偏向，它不是起作用的唯一力量。

物極必反。

1.就供求關係來說。供給達到極致時（大量利空出現）往往是底部，需求到達極致時（大量利好出現）往往是頂點，因為沒有任何一件事情能夠長期持續朝著一個方向發展。2.就庫存增減來說。庫存的變化有時候不能單純理解成庫存增加就是利空，庫存減少就是利多，要結合品種的具體情況以及價格位置。 例如，油廠豆粕庫存增加，而價格長期低迷，這時候大量的庫存都在廠商這邊，貿易商、養殖場都不敢備貨，庫存只能夠維持短時間的需求，需求一旦發生變化，價格彈性明顯增加，這時候脹庫往往是行情的底部。

相反，油廠庫存不斷下降，價格也不斷抬高，說明下游需求旺盛，這時壓榨生產動力強勁，但購買力隨著價格的增長逐漸減弱，這時候往往是行情的高點。

3.就市場心理來說。不要追逐熱點，很多時候品種過熱出現的寬幅震盪往往是頂部訊號，主力借熱點出貨。例如去年的蘋果，今年的鐵礦、白銀，都是在高位時短期快速下挫，幾天的跌幅在三成以上，對散戶殺傷力極大。

4.就技術分析陷阱來說。這應該也是吳洪濤老師不設止損得罪主要原因吧，因為主力會在關鍵位置故意打壓，以達到洗盤的目的。