2020年3月1號——2020年8月31號，將是一個選擇期。

選擇一 ————固定利率

固定利率，依照4.9%的基準利率，你手上的貸款可能是七折，可能是九折，也可能是上浮10%，上浮20%等利率，那麼你現在對應的利率就是七折3.43%，九折4.41％，上浮10%是5.39%，上浮20%是5.88%。 當我們大家最終決定選擇固定利率後，那我們以後就會保持這個利率，不再改變。

選擇二 ————LPR浮動利率

首先我們要有一個大概得概念，LPR利率體系參照的是2019年12月的4.8%。 但是目前今年國家又有所調動過，降低了0.05%，現在也就是4.75%。

我們舉個例子，假如你現在的房貸利率是上浮20%也就是5.88%，那麼5.88－4.75=1.13。 這個1.13就是你選擇之後房貸的固定加點數了，而你的房貸利率將會變成LPR+1.13%。 今年目前是4.75%那你今年的利率便是4.75%+1.13%=5.88%。

看到這裡大家可能會有疑問，這樣我的利率不是沒有變化嗎？不，變化是存在的，往下看。 明年2021年的1月份會根據2020年12月份的lpr利率來調整你的房貸利率。例如2021年LPR調整成了4.5%，那麼你的房貸利率會隨之調整為4.5%+1.13%=5.63%。

我們再舉個例子，例如你現在的房貸利率是九折也就是4.41%，計算方式是不變的。4.41－4.75=－0.34，雖然是負數，但是沒有關係，和上面的同樣，－0.34便是你選擇之後房貸的固定加點數了，而你的房貸利率將會變成LPR－0.34%。 今年目前是4.75%那你今年的利率便是4.75%－0.34%=4.41%。

同樣如果2021年LPR調整成了4.5%，那麼你的房貸利率會隨之調整為4.5%－0.34%=4.16%。

最後我稍微做個總結，LPR利率相對而言是不錯的，我自身是選擇了lpr利率。大家看下來可以做一個側面參考，畢竟每個人都是獨立的個體，想法是必然存在差異的，大家還是根據自己的想法做主判斷即可。

LPR後面的利率定價機制以及最終市場加成機制背後其實是有豐富的內涵的，首先LPR隨行就市一年一定價，這樣銀行不會受困於央行的基準利率有錢賺不到或者貼息給投機分子。

另一方面也打破了剛兌的基石，剛兌是雙刃的，一個是被動剛兌一個是鐵定收益，對意圖無風險套利的玩家是非常不利的，打破剛兌是雙邊打破，不僅僅指收益率兌付，第三就是讓央行甩鍋，央行沒辦法用一根利率準繩指引不同風險好惡的經濟行為，LPR解放了央行。

為什麼一定要解放央行呢？因為央行對的是總的盤子，不是一個簡單的房地產，畢竟大家還是要吃飯的，還是要搞經濟的，所以說使用LPR以後，未來的LPR怎麼走，那個是隨行就市的問題，但有一點是必須要說清楚的，它就是跟國家的標準利率就割裂開了，國家的標準利率是針對大盤子，長期來看應該會呈現出類似於美國那種聯邦基金利率的超長期的下行走勢，但這一切與LPR是無關的，也就是說整個經濟的大盤子要與房地產進行脫鉤，有可能國家的基準利率是往下降的，但是由於炒作市場的盛行，LPR反而往上漲，為什麼呢？因為這玩意是隨行就市的，基準利率往上漲並不會對LPR帶來一個伴隨性的效果，所以說未來是什麼走法，你要願意炒的話可以給你加兩倍，你炒上天的話甚至給你加十倍，都是有可能的，風險和收益並存嘛？所以你揩不到國家利率的油水。

房地產與經濟的大盤子脫鉤以後，今年又是全面小康，小康完成以後還要幹嘛呢？那肯定還是要搞經濟的，所以實體經濟還是要搞，央行這個時候已經不需要再擔憂對房地產的任何刺激問題，它可以放開手腳去降息，所以說央行一定要去搞LPR，對個人來講主要看你的折扣，如果你的折扣高倍數的話你可以和LPR掛鉤，如果一開始你的折扣比較低你沒有必要去轉換，你本來就很便宜，LPR它不一定跟著以後的基準利率下降的，因為LPR是銀行間市場一個在定價的一個利率跟央行本來就脫鉤了，不一定說呈現出網上所分析的這麼一個下降的效果，說白了各自不同的折扣率決定了是否選擇去掛鉤LPR，總的來說95折以下沒有必要。

現在關鍵的是對以後市場化利率的走向的判斷問題，目前市場大多數人會認為LPR會下降，但是要知道房地產貸款一般都是20--30年的，不能看一開始的好處，一開始是有好處，那10年後呢？20年後呢？對吧。