作為一名曾多年任職券商客戶經理的業內人士，我來告訴你最真實的情況。

融資融券交易佣金分兩部分，一部分是融資融券賬戶中的自有資金，一部分是融資得到的資金。目前兩者佣金預設為萬2.5，但也有券商開戶時設定的預設為萬3，、萬5。

實際上現在已經有券商可以申請做到融資融券賬戶，自有資金佣金萬1，融資資金萬1.8，融資需求特別大的，融資資金也可以申請萬1.

最後說一下利率，融資預設利率是年化8.35，以實際資金使用天數計算。目前市場上大部分券商可以調到6.6，極個別券商資金成本低，可以調到6左右。

融資融券利息收取方式

目前中國兩個證券交易所已經開通融資融券的業務，融資融券又稱為信用交易，一般以客戶信用賬戶的額度來確定融資融券的金額。融資融券要收取一定的利息，那麼融資融券利息收取方式是怎樣的?

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一、什麼是融資融券

融資融券交易，又稱信用交易，分為融資交易和融券交易。

通俗的說，融資交易就是投資者以資金或證券作為質押，向證券公司借入資金用於證券買入，並在約定的期限內償還借款本金和利息;投資者向證券公司融資買進證券稱為“買多”;

融券交易是投資者以資金或證券作為質押，向證券公司借入證券賣出，在約定的期限內，買入相同數量和品種的證券歸還券商並支付相應的融券費用;投資者向證券公司融券賣出稱為“賣空”。

總體來說，融資融券交易關鍵在於一個“融”字，有“融”投資者就必須提供一定的擔保和支付一定的費用，並在約定期內歸還借貸的資金或證券。

二、融資利息

融資利息也可以叫槓桿成本。指投資者到券商處以本金作為保證金，借入券商的資金進行投資。而券商借出資金是要收取貸款利息的，這利息就叫融資利息。

融資利息是針對融資融券業務，是指融資人為了達到融資和融券的目的而繳納給券商一定費用。該費用等於融券資本或者融資資本乘於融資融券利息，該利息是一個百分基數。

三、融資融券利息收取方式

1、目前融資融券有兩項手續費：一是利息，一般情況下券商的收費是，融資年息8.6%，融券年息10.6%，融一天的話除以360，以此類推。二是交易佣金，這個各個證券公司不同，有的是萬8，有的萬5有的萬3 有的是和原來帳戶佣金一樣，具體可和客戶經理溝通下。

至於比例，要看批給你的信用帳戶的額度是多少，一般來說，50萬資產(含股票)可以批30萬的額度。

2、融資融券收費跟普通賬戶差不多，多了利息。融資融券客戶的授信期限最長只有半年，而且，最終是按照客戶實際借貸時間來計算費用的，例如投資者向券商融資，買入股票後，持有了10天就賣出了股票(賣出股票後資金自動歸還給券商)，那麼將只計算這10天內的利息。融資利率不低於華人民銀行規定的同期金融機構貸款基準利率。

3、融資利息=實際使用資金金額×使用天數×融資年利率/360。

融券費用=實際使用證券金額×使用天數×融券年費率/360。

實際使用證券金額=實際使用證券數量×賣出成交價格。

實際使用天數按自然日天數計算，算頭不算尾，不足一天的按一天計算。即T日實際使用開始收取，還款當日不收取;交易過程中T+0使用公司融資融券額度的，公司按照其所使用額度收取一天的利息或費用。

四、融資融券的風險

1.證券投資虧損放大風險

融資融券交易利用了一定的財務槓桿，可以放大收益但同時也會放大虧損，一旦行情與投資者預期相反，就會造成放大的損失。以融資買入股票為例，假設投資者擁有資金100萬元，融資保證金比例為0.5，那麼投資者可以先透過普通交易買入市值100萬元的股票，再將普通買入的股票作為擔保物向證券公司融資買入股票140萬元(假設該股票可充抵保證金券的折算率為0.7，融資買入金額=保證金/融資保證金比例=擔保物市值×折算率/融資保證金比例=100×0.7/0.5)，即總共買入240萬元的股票，如果該股票價格下跌10%，普通交易虧損100×10%=10萬元，而融資融券交易則將虧損240×10%=24萬元，是普通交易虧損的2.4倍。

2.被強制平倉的風險

投資者在從事融資融券交易期間，如果不能按照約定的期限清償債務，或上市證券價格波動導致擔保物價值與其融資融券債務之間的維持擔保比例低於追保線，且不能按照約定的時間、數量追加擔保物時，將面臨被證券公司強制平倉的風險。投資者出現其他嚴重違約或危及本公司債權的情況，也可能導致強制平倉。通常，強制平倉的過程不受投資者的控制，投資者必須無條件地接受平倉結果;如果平倉後投資者仍然無法全額歸還融入的資金或證券，還將繼續被追索。

投資者在從事融資融券交易期間，如果投資者信用資質狀況降低，證券公司將相應降低對投資者的授信額度，或者證券公司提高相關警戒指標、平倉指標，可能會給投資者造成經濟損失，該損失由投資者自行承擔。

投資者在從事融資融券交易期間，如果因自身原因導致其資產被司法機關採取財產保全或強制執行措施，或者出現喪失民事行為能力、破產、解散等情況時，投資者將面臨被證券公司提前了結融資融券交易的風險，可能會給投資者造成經濟損失，該損失由投資者自行承擔。

投資者在從事融資融券交易期間，如果發生可充抵保證金證券範圍或折算率調整、標的證券範圍調整、標的證券暫停交易或終止上市等情況，投資者將可能面臨被證券公司提前了結融資融券交易的風險，可能會給投資者造成經濟損失，該損失由投資者自行承擔。

融資融券利息怎麼算?一天是多少利息?何時歸還？

一般來說，融資融券利息是自你開始做融資融券到該筆交易完成之間來的利息，按日計提，按月來扣除的。融資融券利息怎麼算?一天是多少利息?基礎的融資融券知識中，是有一些解答的，但是對於新的朋友，對此問題還是有一定的不理解。今天就跟隨筆者來詳細的瞭解下吧!

首先，如果要做融資融券，一定要明白融資利率，還有融券利率。融資利率等於一年期銀行貸款利率，融券利率在此基礎上加年化2%。這個利息是變動的，不是一個固定的值，基本是一年期貸款利率加上二三個點，具體可以問開戶的券商。

按天計息(大概每天是萬分之2.53)，比銀行貸款靈活。最普遍的標準是：融資年利率8.10%，融券年費率10.10%

比如你融資100萬，一年利息8.1萬。而你只用了30天，就把錢還上了。那麼你支付的利息是：8.1*30/365=0.66萬元。

目前融資的利息是2.458元/萬元/日，融券是3.013元/萬元/日。這個利息相對於其它融資渠道來說，是比較低的了。融券賣出當天是可以T+0操作的，只要你尾盤買回來還券，不過夜，就不會收利息。如果過了一天再還，10萬元的券，那利息就是10*3.013=30.13元。

融資融券的利息是按天計算的，按年息8.6%算的話，融資或融券1萬塊錢一天的利息是兩塊多錢，如果你融錢後沒有償還是一個月償還一次利息，如果中間結束了一筆融資交易，就結束時計算。

以金額乘以年息除以365天，可以簡單算出萬元，每日收取的利息。按8.6%算每10萬1天的利息是23.5元。目前融資的利息是9.1%/年，融券的利息是11.1%/年，各券商的融資融券利率都是統一的。這個利息是按日計算的，借了多少天，就收多少天的利息。

融資融券的利息費用計算方法：

1、客戶每筆融資融券合約的融資利息或融券費用自客戶融資融券合約生成日至合約到期日期間，按客戶實際使用資金或證券的天數（自然日）逐日計提。融資融券合約到期日前，若融資利率或融券費率調整的，在調整實施前未了結的融資融券合約自調整之日起執行新利（費）率，不追溯調整。融資利息和融券費用的計算公式如下：

單筆融資合約單日計提的融資利息=該筆合約當日未償還融資本金×融資利率/360。

單筆融券合約單日計提的融券費用=（該筆合約當日未償還融券數量×融券賣出證券當日收盤價+應付權益補償金額）×融券費率/360。

2、客戶融資融券合約到期未償還融資融券債務的，應支付逾期利息或逾期費用。相關合約的逾期利息或逾期費用自合約到期日的下一自然日起逐日計提，至客戶全額償還逾期融資融券債務為止；計提逾期利息和逾期費用後，相應融資融券合約不再計提融資利息和融券費用。逾期融資融券債務尚未全額償還前，若逾期利率或逾期費率調整的，在調整實施前的逾期融資融券合約自調整之日起執行新逾期利（費）率，不追溯調整。逾期利息和逾期費用的計算公式如下：

單筆融資合約單日計提的逾期利息=該筆融資合約融資債務×逾期利率/360。

單筆融券合約單日計提的逾期費用=該筆融券合約融券債務×逾期費率/360。

融資融券的利息在月底的時候，信用賬戶有可用資金會自動還償的，融資融券最長不能超過180天，利息一個月結算一次，融資融券開戶佣金萬5。一般年平均持倉在80%已經很高了，折算下來年化才收3.6%和4.3%左右。所以相對融資的成本還是非常低的。

融資融券利息怎麼算?何時歸還？相信大家已經不再糾結這個問題了。懂得了利息的計算，相信您更能夠對於自己的盈利情況瞭如指掌。

敲黑板‼️劃重點‼️

我統計140家券商費率資料後發現--【佣金萬1，極少融資利率最低在5%左右，一般是無條件的，融券利率2.99%起，甚至可以線上開】

1.融資融券利息

利率：目前市場中最低的融資利率在【5%左右】，融券整體成本高於融資，對於券商來說屬於風險業務，券源多的券商券源也有限。目前融券最低有2.99%起的券商（極少數券2.99%），整體融券成本在6%-10%為主。

我整理了市場上主要的券商低費率，其中就有包含兩融。需要說明的是：這個低費率參考表上的費率並不一定都能在一家證券公司獲得。舉個例子，你了較到這個參考費率後，找到了某信證券，可能能實現萬一，但不一定能實現5%，主要看他的成本（可能高於5%）和政策傾向，所以不可強求。

整理表做參考的目的【是為了讓可能看到的人心裡有數，不至於吃虧】，並且選擇證券公司也不止看重費率，還包括服務等，知悉！

利息計算：(5%為例）

利息=融資金額*5%*天數/360

不展期提前結束融資融券，直接帶入天數可計算。需要展期，利息是在展期是收取上一期，這是最划算的。也有券商每月固定時間收取，這樣算下來年化是遠高的。

2.交易手續費：證券交易佣金、印花稅、過戶費（上海）

交易佣金：很多一般可以做到萬1，絕大多數已經包含規費（證管費和經手費等），買賣雙邊收取，券商收

印花稅：千1，賣出收取，交易所收

過戶費：深圳，上海證券交易所都收取，萬0.2，雙邊收，多數券商佣金已經包含深圳過戶費。

上海整體費用約為：萬1*2+千1+萬0.2*2=萬12.4

深圳整體費用約為：萬1*2+千1=萬12

總的來說，記住這個參考標準：股票萬1，場內基金萬0.5，融資5%，能線上最好線上。和券商談，你就不會吃虧！

1.問清楚利率是多少，是不是永久利率，比如：5%

2.問清楚費率，是不是永久費率，比如：是不是信使用者和普通戶都是比如萬一的費率

3.辦理條件，一定要求講清楚細節，每個人情況不同，甚至辦理選擇線上和線下效率不同

4.辦理方式能線上就線上。線下跑幾趟營業部，很多人沒那麼多隨時富裕的時間和精力

5.問清楚融資融券利率結算方式：最佳的方式是展期時才結算利息，這樣最划算。比較不划算的是：每月固定時間收取利息

您要問最低，那要看您的資金量有多少了。因為每個券商針對大客戶都是有特殊優惠的，畢竟薄利多銷！

如果您要問一般的最低門檻的話，有券商可以做到融資利率5%，50萬以上就可以給。這個已經是我瞭解到的融資利息最低的了，如果還想更低，那就要靠資金體量來談了。

畢竟券商的資金成本和人力成本是大頭，加起來成本也不低了，不賺錢的生意也沒人願意幹。

佣金的話現在普遍都是萬一了，有些券商還能做到萬一免五。