首先可以明確的告訴你，如果我是你的話，我會立馬去轉化為LPR利率，重點看圖吧。

雖然這是我個人見解，但是轉化利率是關係你切身利益的事情，轉的合適能節省很多利息，轉得不合適會增加很多成本。為了對你負責任，為了讓你明白為什麼有這個結論，慎重起見，咱們需要先搞清楚五個問題：

一、什麼是LPR

二、LPR怎麼來的

三、為什麼轉化

四、轉化方式

五、結合未來利率走勢分析，怎麼選擇對咱們普通老百姓更有利。

一、什麼是LPR：LPR是Loan Prime Rate的縮寫，被稱為貸款基礎利率，也被稱為貸款市場報價利率，2013年10月25日開啟，目前大致有10多家（數量會動態變化）銀行對貸款市場進行報價，一個月一報價。跟評委打分一樣，去掉一個最高分，去掉一個最低分，剩餘報價記錄算出平均數，就是LPR利率了。

二、LPR怎麼來的：人民銀行是一切銀行的銀行，有決定利率的權利，關係到國家億萬人民人民和千萬企業，甚至國際經濟形式，極其重要。但是呢，人民銀行利率變化週期較長，無法及時反應和滿足市場供需，那麼就需要更加及時有效的機制，LPR應運而生。

三、為什麼轉化：內外部兩個因素，外部因素是人民銀行規定，原則上2020年8月31日前需要轉化完畢，內部因素是轉化後可能有利於未來減少貸款利息。

四、轉化方式：轉化方式分為固定利率和LPR。

1.首先要講，無論哪種方式，在轉化時點實際利率保持不變。舉個例子，你現在的房貸利率是6.3％，那麼轉換過後的實際利率還是6.3％，至於以後變不變，就看你轉化時的兩種選擇了。

2.如果選擇固定利率，貸款結清前利率將不再發生變動。

3.如果選擇LPR利率利率，那麼每年的貸款利率會根據LPR變化而變化，隨行就市。

四、怎麼選擇，LPR和固定利率之間哪個更合適，主要看目前利率高低：

1.一般來講，當前實際利率較低的建議轉為固定利率，以後就可以享受長期低利率，不再受市場和國家調控影響。

2.目前實際利率很高的建議轉為LPR利率，反正已經很高了，以後利率降低，我們的貸款利率也會降低，這樣會節省一部分利息

3.國家利率和經濟發展形式息息相關，經濟發展快速，利率會高一點，鼓勵儲蓄，避免投資與消費過熱。經濟發展緩和，利率會低一點，鼓勵投資與消費，避免儲蓄過度。

最後從發達國家發展的歷史經驗來看，一般情況下，經濟發展越完善，融資方式越多，貸款利率越低。我們國家目前處於由發展中國家向中等發達國家的轉變過程，國家越來越開放，越來越與世界接軌，融資方式越來越多，相對來說利率也在逐漸下行。九十年代，中國利率利率一度高達10％以上，2015年前利率也大致穩定在6%以上，現在基準利率大約為4%多一點。

作為一名銀行從業人員，經常被親朋好友問到LPR是什麼，如何轉，結合自身工作經歷，講一下我的觀點：房貸利率4.312%，真的沒必要轉。

你的房貸利率是4.312%，轉換後基點為-0.488，轉換後房貸利率=4.8%（LPR）-0.488=4.312%。沒有看錯，轉換後房貸在2020年不會改變。

2021年及以後的房貸將依據每年12月20日公佈的LPR進行計算。

轉“LPR”總結成一句話就是：一轉兩選，基點永不變，雙“重”日期不改息，辦完要在8月底。

一轉

只有商業性個人住房貸款，以及公積金和商業組合貸款中的商貸部分需要轉換。

兩選

轉換時有兩個選擇：

1，固定利率，在整個合同的剩餘期限內，房貸都將執行固定利率。固定利率按照當前法定基準利率以及房貸合同中的上浮或下調比例來確定。當前貸款基準利率為4.9%，你的利率打8.8折，那麼固定利率=4.9%*0.88=4.312%。

2，參考LPR定價，房貸利率=5年期以上LPR加減基點。基點=4.312%（當前房貸利率）-4.8%=-0.488。房貸利率轉換過程中，為了保證公平，所有客戶統一參照2019年12月20日公佈的5年期以上LPR為4.8%。

基點永不變

基點在合同剩餘期限內不會改變。

雙“重”日期

重定價日：你和銀行約定的利率調整日期，一般是每年的1月1號，或每年與貸款發放日相同的日期。

重定價週期：多久調整一次，通常為一年。

不改息

轉換後房貸利率在2020年沒有變化，還款本息保持不變。

辦完要在8月底

轉換工作原則上在2020年8月31日前完成。關注貸款銀行公告，看清楚辦理渠道和辦理時間。

當前利率4.312%已經低於法定利率很多，雖然現階段降息是大機率事件，但是也很難一下子降到4.312%的水平。利率升降是週期性的，5年以後可能會進入加息週期。未來的事情沒有辦法準確預測，只能說先把眼前的低利率固定吧。

轉換規定

存量貸款轉換為LPR，轉換是LPR基準為2019年12月的LPR利率，即4.8%，並且保持轉換日的轉換前後利率不變，以此計算轉換後的固定加點。轉換後，如果LPR下降，你的利率就隨之下降。

具體到你的例子，計算如下:

你的當前利率水平為4.9%*0.88=4.312%。今年切換為LPR，以2019年12月LPR4.8%為基準，要在4.8%基礎下浮0.488個百分點（4.8-4.312=0.488），以維持利率水平不變。切換後，這個下浮0.488就永遠固定。

簡單來說，轉換本身不會導致實際利率發生改變。對利率的影響主要在於轉換後LPR走勢，如果LPR升高，你的房貸利率也會升高，如果LPR下降，你的房貸利率也會下降。

2016年買的房，基準利率4.9%，打8.8折之後實際利率是4.312，說實話這個利率算非常低的了，如果是我這個利率我不會考慮換成LPR的基礎利率。

那麼假如換成LPR的基礎利率對應該如何計算呢？

目前LPR的基礎利率計算方式是4.8%+上浮或者-下浮的利率。轉換初期還是維持你的現有利率計算的，意思是開始還是4.312%的利率不變。

為什麼不建議變更成LPR的基礎利率計算呢。

因為目前這個利率來說已經是低水平的了。換成LPR的利率計算方式，主要是針對一些現有比較的利率，而且還款週期還比較長的房貸。好處就是以後會隨著LPR利率的計算方式下降而下降。假如你現在的房貸是6.3%，那麼換算成LPR就是4.8%+1.5%，=6.3%，以後之後4.8%的基準利率下調，那麼房貸也會跟隨下調。

之所以高利率的換成LPR未來可能會更加划算，因為LPR利率是一月調整一次，但是目前央行的基準4.9%利率目前看不到下調的動作，而根據國外的一些LPR利率走勢，唱起來說，下調是大方向，未來中國經濟不斷髮展。體量的不斷增大，LPR的下行機率也非常大。

目前你的利率已經算是低利率的水平了，比基準利率還地處不少，所以這個利率我覺得是沒有必要在去調成LPR利率的。未來即使LPR下調，估計也很難下調到比你現有還低的水平、

首先說一下LPR是怎麼來的，LPR翻譯過來就是貸款基礎利率，記住是基礎利率，不是基準利率，一字之差意義不同。因為利率要市場化，所以推出了LPR，目前LPR是由18家不同的銀行來共同出價決定的，18家銀行中有大型銀行，中小銀行，民營銀行等等，主要是因為他們服務於不同的客戶群體。

18家銀行結合自身的實際情況給出一個利率，然後去掉一個最高的，去掉一個最低的，剩下的平均算一下就得出了LPR。

接下來再看看若轉換浮動利率的話是如何計算的，未來的房貸利率計算公式是，房貸利率=LPR+加點。

所以我們只需要算出加點值，就可以算出實際貸款利率了，加點=您的實際貸款利率—基準利率（注意此處是基準利率）。

那麼按照您問題中的實際資料我們一起來算一下，您的加點=4.312%—4.9%=—0.588%，記住這個負的0.588，這個就是您未來的永遠不變的加點值了。

那麼如果轉換成浮動利率，您的房貸利率=LPR—0.588%。舉個例子，如果未來LPR變成了4.6%，那麼您的貸款利率=4.6%—0.588%=4.012%，所以未來就關注LPR是多少就好了。

希望對您有幫助。

基準利率轉換成LPR基礎利率，對應的房貸利率如何計算？簡單說就是不改變按揭貸款利率。

2019年12月28日一早，華人民銀行釋出重磅公告，自2020年3月1日起，金融機構應與存量浮動利率貸款客戶就定價基準轉換條款進行協商，將原合同約定的利率定價方式轉換為以貸款市場報價利率（LPR）為定價基準加點形成（加點可為負值），加點數值在合同剩餘期限內固定不變；也可轉換為固定利率。

5年期以上品種報4.80%，根據央行上述通知，LPR加點可以為正也可以為負，這是為了照顧歷史上的按揭貸款打折情形的。

2016年我有購買一套房子，基準利率4.9%，選擇崑崙銀行，貸款利率打8.8折，也就是現在實際利率是4.312%。

如何轉化成LPR加點利率，本次按揭貸款轉換一個原則是保持原有利率不變，那麼轉化以後按揭貸款利率依然是4.312%不變，那麼根據4.8%LPR利率基準，可以計算出加點基點是負的48.8，此後利率計算就是LPR-48.8.

購房者有兩個選擇，一個是採用固定利率，也就是4.312%，另一個就是變動模式，但加點不變，根據LPR利率變動而變動，只有一次機會可以選擇，選擇以後就不能更改，如果認為未來LPR利率會繼續下行，就採用變動模式，如果認為LPR利率會上漲，就採用固定模式。

對於存量房貸利率的計價基礎由基準利率轉換成LPR，新的房貸利率由兩個部分構成，一是LPR，二是加點幅度，搞清楚兩者的關係就可以知道如何計算。

1、LRP。

轉換後的首個LRP是以2019年12月的5年期以上的LPR為基礎，數值是4.8%。雖然LPR每個月都會變化，但存量房貸利率中LPR的變化卻不是隨著每月的LRP變化而變化，它需要在約定的週期到期後才能變化，最短的約定週期間隔是一年，所以轉換後至少有一年的時間是會保持4.8%這個LPR不變的，如果約定5年，那會在5年後才會更新LPR的數值，在這個週期內即使LPR每月都在變化，也不會影響到房貸利率。

2、加點。

房貸利率除了LPR，還有加點部分。加點幅度的確定是以現在實際的利率減去2019年12月的LPR後的差值為準並固定下來，原則上以後無論LPR怎樣變化都用這個值來加點，這個值可以為負數。

比如題目所說的基準利率4.9%打8.8折，實際利率就是4.312%，則用這個實際利率來減去2019年12月的LPR，即4.312%-4.8%=-0.488%，即以後的加點為幅度為負48.8個基點（-0.488%），但因為是負值，所以實際就是LPR減少了48.8個基點，即轉換後的利率是LPR-0.448%，首次轉換用4.8%數值的LPR，實際算下來還是4.312%。

如果新的房貸合同議定一年後LPR再變更，那這個4.312%至少在轉換後一年不變，如果議定5年後變更，那這個4.312%將保持5年不變。往後變更期限到期後再用新的LPR-0.448%，就可得到實際的房貸利率。

以上是原利率打折下浮的情況，如果是上浮，原理是一樣的。假設原來是基準利率上浮10%，實際房貸利率是5.39%，則確定加點值也是用實際利率5.39%減去2019年12月份的LPR4.8%，得出加點幅度是0.59%（59個基點），這個幅度原則上以後都不會變化。

3、小結。

總的來說，如果房貸利率轉換成與LPR掛鉤，則新的房貸利率由LPR與加點兩部分組成，視乎新合約中議定的LPR變更週期長短，至少在一年內可以保持與目前的利率不變，後面房貸利率的變化要看變更週期到期時LPR的情況結合已經確定下來的加點幅度來相應浮動。

這個問題很簡單，轉換為LPR後，首年房貸利率是維持不變的。

利率轉換的原則是：轉換時點的利率不變。（本次轉換不包括公積金貸款）

同一筆個人住房按揭貸款，可在2020年3-8月之間任意時點轉換，均依據2019年12月LPR利率數值和原執行的利率水平確定加點數值。所以，加點數值不會因為轉換時點不同而有所不同。（下圖為LPR的歷次報價）

計算公式：LPR利率+加點值=原合同最近一期執行利率。加點值可以為負數。

具體計算以你的房貸為例。現在的房貸利率為4.312%，2019年12月5年期以上LPR為4.8%，所以你的加點數值為4.312%-4.8%-=-0.488%（負數即為下浮）

轉換之後，你的房貸利率就等於“5年期以上LPR利率減去0.488%”。

轉換為LPR後，雖然LPR是每個月報一次價，但是並不意味著你每個月的房貸還款都要隨LPR變化而變化。可以跟銀行重新約定“重定價週期”和“重定價日”，重定價週期最短為一年。且重定價日一般為每年1月1日。

所以，購房者的房貸利率變動也是每年在重定價日才會變動。

現在央行給咱們出了一個選擇題，但是選擇的機會只有一次。你可以選擇轉為固定利率或者轉為LPR浮動利率。

LPR浮動利率的情況上文已經介紹了。那麼轉換為固定利率又是什麼情況呢？

比如你的房貸利率是4.312%，如果轉為固定利率，那麼剩餘房貸期限內，你的房貸都不會變化，固定為4.312%。不論以後LPR利率或者貸款基準利率怎麼變化，都與你無關，你的房貸利率一直將維持4.312%不變。

因為只有一次選擇的機會，所以你要考慮好，到底轉換為固定利率還是LPR浮動利率。

因為很多房貸長達幾十年，也許LPR現在的趨勢是下行，但是未來長期走勢並不能完全確定，所以LPR浮動利率會有波動性，很難完全肯定地說轉換為LPR一定更有利。

所以，我的建議是，如果你偏向保守型，希望穩定一些，那麼就選擇固定利率，你的利率已經很低了，再怎麼也不會吃什麼虧。如果你願意承擔一定的風險，去搏一搏LPR降低房貸的趨勢，那麼就選擇轉換為LPR吧。

根據華人民銀行釋出最新公告，宣佈從10月8日起對新發放商業性個人住房貸款利率的計算方式進行全面調整。最為貼近大眾的莫過於房貸利率如何變化。新政明確，首套商業性個人住房貸款利率不得低於相應期限貸款市場報價利率，二套商業性個人住房貸款利率不得低於相應期限貸款市場報價利率加60個基點。

但是大家應該對LPR是什麼意思？和央行基準利率有何關係？和我們買房貸款有什麼關係？個人貸款利率又如何變化？是不是會情不自禁地對自己發起靈魂的拷問，

LPR全稱Loan Prime Rate，即貸款基礎利率，是金融機構對其最優客戶執行的貸款利率。從字面可以這麼理解。LPR起源於美國的最優惠利率，即Prime Rate，我們把時間撥回到1929年美國大蕭條時期，當時美國經濟惡化，企業大量倒閉，信譽良好的企業更是非常少，但銀行業資金過剩，總得找個地方投資，於是部分商業銀行開始有意降低信貸標準，並壓低貸款利率，把一些資質差的企業納入貸款目標客群，由此引發了惡性競爭，使銀行業的不良貸款率進一步惡化，造成不少銀行紛紛倒閉。

為防止惡性競爭，美國出臺了相關法規，其中有一條就是最優貸款利率（Prime Rate）。到了20世紀70年代以後，隨著直接融資市場發展，大型企業可以透過直接從票據市場融資，銀行面臨的競爭加劇，Prime Rate的底線才被逐步突破。如今，美國的Prime Rate主要用於中小企業貸款、個人住房貸款及消費貸款等對銀行依賴較強的資金業務的定價基準。以前，還未實現利率市場化的時候，我們銀行是按照央行釋出的貸款利率作為標準，發放貸款時以此利率為基準上下浮動。這個利率被稱為貸款基準利率。

為了推動利率市場化改革，2013年起，中國全面放開金融機構貸款利率管制，取消了貸款利率下限。但這時候，由於不少銀行尚未具備定價能力，若沒有一個參考的貸款利率，容易誘發市場定價的混亂，造成非理性定價。這就需要為金融機構信貸產品尋找一個新的定價參考。根據國外經驗，實行LPR定價，可以促進定價基準由央行確定向市場確定平穩過渡，因此央行於同年建立貸款基礎利率LPR集中報價和釋出機制，當時LPR確定過程如下： 1、篩選出10家綜合實力較強全國性的銀行成為LPR報價行。2、在每個工作日，各報價行根據自身對行內最優客戶執行的貸款利率，向全國銀行間同業拆借中心報送本行貸款基礎利率。3、全國銀行間同業拆借中心剔除其中最高和最低的報價後，將剩餘報價作為有效報價。4、全國銀行間同業拆借中心以各有效報價行上季度末人民幣各項貸款餘額佔所有有效報價行上季度末人民幣各項貸款總餘額的比重為權重，進行加權平均，得出貸款基礎利率報價平均利率，對外公佈。其公式如下：

此時釋出的LPR期限都是1年期的。其他貸款利率，則透過考慮客戶的違約風險和期限風險等因素，在LPR基礎上加減點產生。但這裡有個問題，當時雖然放開了利率管制，但為了穩定市場，貸款基準利率還要存續一段時間。而當時各報價行的報價主要參考的正是央行公佈的貸款基準利率，這樣就造成，貸款基礎利率LPR還是和央行公佈的基準利率高度相關，市場化程度不高。甚至在相當長的時間裡，LPR與貸款基準利率持平，不能反映市場利率變動情況。這樣就使市場利率和貸款利率並存，且走在兩個軌道上，這就是我們經常聽到的利率雙軌制度。央行的貨幣政策主要透過銀行等金融機構向市場傳導，比如央行透過釋放低成本的流動性給銀行，目的是鼓勵銀行以較低的成本實現向企業發放貸款。但由於大部分銀行採用的LPR仍然參照央行的貸款基準利率，而非市場利率，而貸款基準利率又相對穩定，很長時間維持不變，因此，這就對市場利率向實體經濟傳導造成阻礙。那就和推進利率市場化目標相左啦。因此需要對LPR進行改革和完善，這也就是最近你朋友圈刷屏的原因。

LPR也有個更響亮的新名字，叫做貸款市場報價利率，展現LPR市場化特徵。

我們來看看這次改善的LPR有哪些變化：1、報價基礎，LPR定價機制由原先參考貸款基準利率，改為採用公開市場操作利率加點的方式。這裡的公開市場操作利率主要指中期借貸便利（MLF）利率，簡單滴說，就是央行向符合一定資質要求的銀行提供貸款的利率，所以現在報價行報價變成這樣，加點幅度主要取決於各報價行自身資金成本、市場供求、風險溢價等因素。這樣，央行調節MLF利率的時候，就可以直接影響貸款利率，環節被打通了，貨幣政策就可以傳導到實體經濟。這樣做的目的是為了提高利率傳導效率，降低實體經濟的融資成本。2、增加報價行。LPR報價行的型別，在原有的全國性銀行基礎上增加城市商業銀行、農村商業銀行、外資銀行和民營銀行，共計18家。新增加的報價行具有在同類型銀行中對貸款市場影響力大、貸款定價能力強、服務中小微企業效果好等特點，這樣提高了LPR的代表性。現在不是這樣算啦，然後用算術平均算LPR。

各銀行對新發放的貸款主要參考LPR，並在浮動利率貸款合同中採用LPR作為定價基礎。存量合同仍舊按照原合同約定執行。3、增加期限品種。LPR由1年期一個期限品種基礎上，增加5年期以上的期限品種，這樣完善LPR期限結構，也能為銀行發放住房抵押貸款等長期貸款的利率定價提供參考。4、報價頻率。每日報價，更改為每月報價1次。這樣有利於提高報價行的重視程度，提高LPR報價質量。最後，我們總結下，

此次房貸政策明確，個人住房貸款利率是貸款利率體系的組成部分，在改革完善貸款市場報價利率（LPR）形成機制過程中，個人住房貸款定價基準也需從貸款基準利率轉換為LPR，以更好地發揮市場作用。

改革後，新發放商業性個人住房貸款利率以最近一個月相應期限的LPR為定價基準加點形成。其中，LPR由貸款市場報價利率報價行報價計算形成。每筆貸款具體的加點數值由貸款銀行按照全國和當地住房信貸政策要求，綜合貸款風險狀況，在發放貸款時與借款人協商約定。加點數值一旦確定，整個合同期限內都固定不變。

目前，LPR有1年期和5年期以上兩個期限品種。具體來說，1年期貸款市場報價利率為4.25%，5年期以上貸款市場報價利率為4.85%。1年期以內、1年至5年期個人住房貸款利率基準，可由貸款銀行在兩個期限品種之間自主選擇。

對於個人住房貸款利率的實行年限，新政明確，個人住房貸款利率重定價週期可由雙方協商約定，最短為1年，最長為合同期限。借款人和貸款銀行可根據自身利率風險承擔和管理能力進行選擇。每次利率重新定價時，定價基準調整為最近一個月相應期限的LPR。

按照華人民銀行有關負責人的解答，定價基準轉換後，全國範圍內新發放首套個人住房貸款利率不得低於相應期限LPR（按8月20日5年期以上LPR為4.85%）；二套個人住房貸款利率不得低於相應期限LPR加60個基點（按8月20日5年期以上LPR計算為5.45%）。業內人士指出，該政策本身並非直接提升或降低現有房貸利率水平，而是在市場化的基礎上對房貸利率執行更為嚴格的規定。當前，央行五年期以上貸款基準利率是4.9%。目前而言，一些城市首套房利率仍存在打折的情況，比如上海，首套房利率最低可以打9折到95折；而二套房通常是基準利率的1.1倍。按此計算，首套房利率即為4.9%*0.9=4.41%，按8月20日5年期以上LPR為4.85%對比來看，略低。二套房的房貸利率即為4.9%*1.1=5.39%，按8月20日5年期以上LPR為5.45%對比，同樣略低。而在房貸利率普遍上調的情況下，按照目前的房貸資料，大部分銀行執行的是首套房貸基準利率上浮10%~20%，二套房貸上浮20%~30%。同樣以5年以上貸款為例，按首套房貸上浮10%計算，即基準利率1.1倍，利率為4.9*1.1=5.39%。二套房貸上浮20%計算，即基準利率1.2倍，利率為4.9*1.2=5.88%。由此對比，均略高於貸款市場報價利率（LPR）。

“市場規定的是利率下限，就算預期利率會有所下行，但是否能拿到有不確定因素，比如這個地區樓市調控是否有壓力，各個銀行自身資金是否充裕有關。” 上海中原地產市場分析師盧文曦表示。不過，此前央行已經明確表示，房貸的利率由基準利率變為參考LPR，參考的基準變了，但利率水平不能下降。“房貸利率由參考基準利率變為參考LPR，但最後出來的貸款利率水平要保持基本穩定。”同時，個人住房貸款利率實行貸款市場報價利率也實行因城施策。

綜上所述結合相關政策，人民銀行省一級分支機構應按照“因城施策”原則，指導各省級市場利率定價自律機制，在國家統一的信貸政策基礎上，根據當地房地產市場形勢變化，確定轄區內首套和二套商業性個人住房貸款利率加點下限。銀行業金融機構應根據各省級市場利率定價自律機制確定的加點下限，結合本機構經營情況、客戶風險狀況和信貸條件等因素，明確商業性個人住房貸款利率定價規則，合理確定每筆貸款的具體加點數值。

轉換後你的利率剛開始還是4.312%，如果你選擇的重新計算的週期是1年，那麼轉換後的一年之後，你的房貸利率就是：最新的LPR-0.488%；

在老的房貸 利率計算方式下，房貸利率的計算方式就是：基準利率*（1±浮動比例）；其中的浮動比例是不變的，永久都是如此，而基準利率是央行決定的，什麼時候變動是不知道的，上一次調整還是4年前的2015年10月份，基準利率下調為4.9%，一直沿用至今。

而新的以LPR為定價價值的房貸利率計算方式是這樣的：LPR+點數，其中的“點數”是固定不變的，而LPR是每個月都是會更新一次的。

根據央行的公告內容，在轉換前後的實際執行利率是要相同的，也就是有了：基準利率*（1±浮動比例）=LPR+點數，其中的基準利率是4.9%，而題主的幅度比例是-1.2%，LPR是2019年12月份釋出的數值，是為4.8%，那麼可以推匯出題主的新的房貸利率計算方式中的“點數”數值是-0.488%。

那麼題主的房貸利率就是：LPR+（-0.488%）；在這種情況下，浮動利率就是其中的LPR是變動的，LPR是每個月都會發布一次最新的資料，但是你的房貸利率多久重新計算一次，根據規定，你可以選擇重新計算的週期最小是12個月，也就是說你最短可以選擇1年就重新計算一次，那個時候就按照最新的LPR來重新計算你的房貸利率，待下一個一年後再重新按照最新的LPR計算。

最後，這次房貸利率的定價基準的轉換有兩個方向，第一是直接轉換為固定利率，那麼就是把利率鎖死了，這個算是有點賭的成分了，如果未來利率漲了，那麼你就賺了，反之，利率跌了，你就虧了。

第二就是轉換為浮動利率，具體的轉換方式就是上文中分析的方式，這個就是隨行就市的過程，以後利率跌，你也跟著跌；以後利率漲，你也跟著漲。

2020年利率轉換的原則是保持你目前現有的利率不變，即2020的最終利率是4.312%。但是轉換方式有兩種：“LPR+加點”和固定利率。這裡都給你說下吧。

轉換方式一：“LPR+加點”利率。LPR是貸款市場的報價利率，是銀行每個月根據市場資金情況報價得出。市場資金緊張了，LPR上升，市場資金寬鬆了，LPR下降。

LPR可升可降。所以，若選擇“LPR+加點”利率，以後的房貸利率隨市場變化，月供可能變多或變少。

但加多少點呢？

若A簽了一筆期限20年的商業性住房貸款合同，原合利率為貸款基準利率上浮10%，執行利率為4.9%×(1+10%)=5.39%。如果選擇“LPR+加點”，未來的加點是基於2019年12月的LPR利率（4.8%）計算得出：5.39%-4.8%=0.59%。

0.59%這個加點是為了保持A在2020年de 月供不變：當下LPR 是4.8%，2020年執行“LPR+加點”則是4.8%+0.59%＝5.39%。與以前利率相同。

Ａ未來的加點一直保持在0.59％。如果未來LPR下降，月供會減少。反之，月供上升。

值得一提的是：有的簽約的商業住房貸款利率對基準利率下浮的，比如你。那麼你的這種加點將是負值：4.9％×0.８５=4.165％。

那麼你以後的加點就是負值：4.165％-4.8％＝-0.635％。

即你以後的利率為“LPR-0.6365％”。

轉換方式二：固定利率。按照規定，商業性個人住房貸款轉換後利率水平應等於原合同最近的執行利率水平。也就是說，選擇固定利率後就維持當前（浮動後的）利率水平不變，未來也不會受LPR利率變化影響。

以你的情況：如果2020年重新籤合時選擇固定利率，那麼以後你的房貸利率將一直保持在4.165％。保持這個利率並固定下來，這是非常適合你的。因為這個利率放在歷史上，也是非常低的。

如果你選擇LPR利率，那麼就可能要承擔波動的風險。具體LPR未來如何波動，那不妨看看我的歷史發文——《利率轉換前，給房貸族的應對參考》，裡面有詳細的參考。

央行推出LPR利率機制，其目的是為了讓利率更加市場化。

全年10月份之後的貸款顯然是執行新的LPR利率機制，但是老的中長期商貸得有一個過渡轉化問題。本次熱議的LPR就是針對老貸款而言的轉換辦法。

央行給老的中長期商貸兩個選擇，一是選擇固定利率，而是與時俱進接軌新的LPR利率機制。

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固定利率就是維持當前利率不變，且在未來剩餘的還款期內一直保持不變。題主2016年8.8折利率，實際執行4.312%，選擇固定利率的話，這個利率就要伴隨著題主還清貸款為止，不管將來市場利率上漲還是下跌。換言之，你選擇了固定方式，未來你不用慣性國內的利率走勢了。

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而LPR實際上就是每月20日的LPR報價加上一個固定點數。這個點數由當前實際承擔的利率與4.80%的差值來確定。如題主情況，其差值為4.312%-4.8%=-0.488%。以後題主每年的放貸利率就是上一年12月20日LPR報價加上這個負0.488%的得數。例如2020年12月20日LPR報價為4.488%，那題主2021年還貸利率就是4%（4.488%-0.488%）。

綜述，未來房貸利率，主要取決於未來LPR走勢，如果LPR下調，房貸減少，上漲則增加。