房地產開發是一種資本、技術、管理密集型的投資行為，開發一個房地產專案所佔用的資金量是非常龐大的，如果不借助於各種融資手段，開發商將寸步難行，但是畢竟是融資得來的錢，還是要還的。三瘋覺得“借錢不還，天經地義”這句話如果用在商業上，可能就是“天理不容”了吧。縱觀這幾年的房地產市場，有很多中小型房企破產，但是也沒有厚顏無恥到“憑本事借的錢，為什麼要還”的地步。

同時，融資渠道作為產業鏈中的首環，一直以來便是房地產開發的瓶頸，需要金融業和健全的資金市場作為後盾。然而房地產開發的不同專案、不同環節或不同的房地產公司有著不同的風險和融資需求,因此必須對房地產的融資途徑進行分析，確定最優的融資結構:

1．自有資金

開發商利用企業自有資本金，或透過多種途徑來擴大自有資金基礎。例如關聯公司借款，以此來支援專案開發。

透過這種渠道籌措的資金開發商能長期持有，自行支配，靈活使用；必要的自有資金也是國家對開發商設定的硬性“門檻”。

121 號檔案規定，自有資金比例必須超過30%。全國房地產企業的數量多，但有規模和有實力的企業少，隨著投資規模的不斷加大，對自有資金的需求也會變得越來越大，眾多實力不足的中小房地產商將會被排除出局。:

2．預收房款

而對於買方而言，由於用少量的資金能獲得較大的預期增值收益，所以只要看好房產前景，就會對預售表現出極大的熱情。

121 號檔案規定，商品房必須在“結構封頂”時才能取得商業銀行的個人購房按揭貸款，而中國目前絕大部分購房者都是貸款買房，沒有住房貸款的支援，房地產開發商很難把房子預售出去，也就很難獲得預收房款。

房地產專案從開工建設，辦得“五證”，到“結構封頂”平均需要1 年左右時間，這段時間正是資金最為短缺的時間，預收房款的不足，會使自有資金壓力更大，專案開發難以為繼。

3．建設單位墊資

一種是由建築商提供部分工程材料，即“甲供材”；一種是延期支付工程款。

據建設部統計，房地產開發拖欠建設工程款約佔年度房地產開發資金總量的10%，它解決的資金有限，而且也只是緩解，不能解決根本問題。

121 號檔案對建築施工企業流動資金貸款用途作了嚴格限制，嚴禁建築施工企業使用銀行貸款墊資房地產開發專案。2004 年起國家大力清欠農民工工資，繼而引發大力清欠工程款，使得開發商業利用建設單位墊資籌集到的資金會更有限。

4．銀行貸款

在中國，房地產專案的開發對銀行貸款具有高度的依賴性，一直以來銀行貸款都是房地產開發企業主要的融資途徑。

據保守估計，房地產開發資金中約有50%以上來源於銀行貸款，如果再算上施工企業墊資、延遲供應商材料付款等，至少應有70%。而近年來，國家出臺的一系列房地產宏觀調控政策主要是針對銀行信貸方面，:房地產企業資金鍊的驟然緊繃主要也是由於銀根緊縮。

銀行之所以肯貸款，也是再三考慮了房地產公司的品牌、專案進展以及未來收益，最終有限度地給予放貸。當前形勢下，銀行信貸，對於中國的房地產企業而言，依舊是首選，它便捷，實際經濟成本較低，財務槓桿作用大，可以透過調整長期負債和短期負債的負債結構來規避還債壓力大等缺點。

但由於銀行貸款門檻被大大抬高，面對資金瓶頸，開發商亟待開拓新的融資渠道。

5．房地產信託

現階段信託產品主要有兩種模式：一種是信託投資公司直接對房地產專案投資，另一種模式是債權融資。

相對銀行貸款而言房地產信託計劃的融資具有降低房地產開發公司整體融資成本、募集資金靈活方便及資金利率可靈活調整等優勢。

由於信託制度的特殊性、靈活性以及獨特的財產隔離功能與權益重構功能可以財產權模式、收益權模式以及優先購買權等模式進行金融創新爾後再與銀行貸款充分結合起來就形成了一種新的組合融資模式即信託+銀行。:

6．上市融資

上市融資包括國內上市融資和海外上市融資兩種方式。

房地產企業透過上市可以迅速籌得鉅額資金且籌集到的資金可以作為註冊資本永久使用沒有固定的還款期限,因此對於一些規模較大的開發專案尤其是商業地產開發具有很大的優勢。

商業地產的開發要求資金規模較大投資期限較長上市可以為其提供穩定的資金流保證開發期間的資金需求。

從企業規模上看由於上市的門檻比較高,能夠利用其融資的多為規模大、信譽好的大型房地產企業一些急於擴充規模和資金實力的有發展潛力的中型企業還可以考慮買:(借):殼上市進行融資，從而達到增發和配股的要求，實現從證券市場融資的目的。

7．房地產資產證券化

房地產證券化就是把流動性較低的、非證券形態的房地產投資直接轉化為資本市場上的證券資產的金融交易過程從而使得投資者與投資物件之間的關係由直接的物權擁有轉化為債權擁有的有價證券形式。

:資產證券化的有利之處是開發商在吸納了投資基金後，雖然要讓出部分收益，但能夠迅速得到資金，建立良好的資金投入機制，順利啟動專案；它還有助於房地產投資與消費兩方面的實現，依託有價證券作為房地產產權的轉移載體，能吸引更多的資金進入這一領域。

2005 年12 月1 日起《金融機構信貸資產證券化試點管理辦法》:正式施行為房貸證券化提供了政策和法律依據。《管理辦法》就信貸資產證券化發起機構的資格、資本要求和證券化業務規則、風險管理、監督管理與法律責任等方面明確作出了規定,為房地產證券化走向規範化提供了有力的保障。

8．聯合開發

聯合開發是房地產開發商和經營商以合作方式對房地產專案進行開發的一種融資方式。

這種方式能夠有效降低投資風險實現商業地產開發、商業網點建設的可持續發展。地產商和經營商實現聯盟合作、統籌協調使雙方獲得穩定的現金流有效地控制經營風險。

目前中國對開發商取得貸款的條件有明確規定即房地產開發固定資產投資專案的自有資本金必須在:35%及以上。

因此對於中型開發企業來說選擇聯合開發這種方式可以在取得銀行貸款有困難的情況下獲得融資保障避免資金鍊條斷裂。

多數商業地產開發商是從住宅開發轉過來的對商業特性和商業規律的把握存在著偏差套用住宅開發的模式開發不能將地產商、投資商、經營者、物業管理者有機地結合起來這就會帶來巨大的投資風險。

聯合開發可以實現各開發環節的整合和重新定位並且地產商與經營商強強聯合可以透過品牌組合產生經營優勢。開發商和經營商的品牌效應能有效提升商業地產的租售狀況使其在吸引客流、營造商業氣氛上得到保證。

9．開發商貼息貸款

開發商貼息委託貸款是指由房地產開發商提供資金委託商業銀行向購買其商品房者發放委託貸款並由開發商補貼一定期限的利息其實質是一種“賣方信貸”。

對商業銀行來講透過委託貸款業務既可以規避政策風險、信貸風險也能獲得可觀的手續費等中間業務收入。

對於房地產開發商來講委託貸款業務有利於解決在銷售階段的資金回籠問題實現提前銷售。回籠的資金既可作為銷售利潤歸入自有資金也可直接投入工程建設還能夠更好地解決35%的開發商的自有資金短缺難題使他們更容易得到商業銀行的開發貸款。:

同時，商家貼息提供了極具誘惑力的市場營銷題材，:購房者感覺更有保證，也刺激了房產的銷售。開發商還可根據情況，將今後固定每期可收回的購房按揭貸款抵押給銀行，:獲得一定比例的現實貸款，:來解決臨時性資金需求。

這種融資是在銷售過程中實現的，安全可靠，但不是所有的開發商都可以嘗試的，因為要投入一筆可觀的鋪底資金並在長時間內分期收回，所以它僅適合那些有實力、有規模的大型房地產企業，而且開發的專案為高利潤高檔次的精品社群。

10.售後回買及回租

售後回買指開發商將自己所開發的物業，出售或典當給貸款機構，以獲得大量現金，:用於再投資；同時，在今後較長一段時間內以類似分期還貸形式，再將該項物業贖回。

這裡所稱的貸款機構可以是銀行、投資公司、財務公司、信託公司等金融機構，也可以是資金雄厚的實業公司。售後回買不僅使開發商可以獲得高比例的融資，用於連續開發其他專案，還繞過了國家不允許一般性公司之間相互拆借資金的政策禁令，在贖回物業後還能得到產權，:再次銷售。

這種融資方式特別適合那些因為手中大量持有長時間內難以銷售出去的存量房產而使資金週轉不暢的開發商，對於盤活資產、啟動再投資有著極其重要的作用。

但在售後回買過程中會發生兩次交易稅費，還要付給貸款機構一筆不小的銷售價差，以作貸款利息，因而資金成本相對較高，在操作前要縝密分析經濟可行性。售後回租指開發商將自己開發的物業出售以後，再租回來自營或委託他人經營。

在售後回租過程中，擁有某項物業的開發商可獲利二次：他先出讓了該物業的所有權，使開發資金即時變現回籠，以達到減少資金佔用和獲得銷售利潤的目的；同時，又保留了對該物業的使用權，以在今後的租賃中長期獲得經營收益。

:整個操作的關鍵在於後期的經營能否兌現售時承諾的投資回報，也就是經營能否達到預先計劃的盈利水平，為此在銷售之前必須有客觀細緻、切實可行的經營計劃，有值得信賴的委託經營機構，

否則就有銷售欺詐之嫌。這種方式特別適合開發產品為商用建築的房地產企業融資，如酒店、商場等。

11.海外融資

海外房產基金的進入對中國房地產業的發展是有益的。

一方面可以緩解國內房地產業對銀行信貸的過度依賴，有助於房地產市場的持續發展；另一方面，融資方式的多樣化，也可以起到分散金融系統風險的作用。

但由於目前中國尚未頒佈房地產投資基金的法律法規，海外地產基金在中國投資還存在諸多風險，國外房地產投資基金對開發專案的本身要求很高，投入專案後在運作過程中要求規範而透明，而國內一些房產企業運作不規範，所以海外房產基金在中國的發展還存在著一些障礙。

12.融資租賃

根據《合同法》的規定房地產融資租賃合同是指房屋承租人自己選定或通過出租人選定房屋後由出租人向房地產銷售一方購買該房屋並交給承租人使用承租人交付租金。

:出租人透過收取租金獲得收益在存款利率不斷下降的情況下出租人更願意以這種無風險的方式獲得比利息更高的回報。房地產融資租賃與銀行貸款相比，具有更簡單，快捷的優勢。

儘管租賃的租金相對較高，但與銀行借款相比，申請過程更簡單快捷，另外，租賃條款還可以根據承租人的現金流量需要加以安排，還款方式更具有靈活性，以上特點更有利於房地產企業的健康、持續的發展。

13.非上市增資擴股——私募股權融資

受美國次級貸款引起的全球股災和經濟衰退的影響，2008 年3月20 日恆大地產在香港全球公開發售（IPO）未獲一家機構認購而被迫放棄，顯示了國際資本市場的十足寒意。

在這種情況下，恆大地產選擇了非上市增資擴股，其中，香港新世界發展有限公司主席鄭裕彤投資入股1.5 億美元，佔公司股份3.9%；中東某國家投資局投資1.46億美元，佔公司股份3.8%；德意志銀行、美林銀行等其他5 家機構投資入股2.1 億美元。

14.夾層融資

夾層融資是一種介乎股權與債權之間的信託產品在房地產領域常常是對不同債權和股權的組合處於公司資本結構的中層具有靈活性高、門檻低的優勢。

近年來歐美的抵押貸款渠道變窄房地產開發商融資的:15%至:0%,是靠夾層融資來補足的。

:對於房地產商來說可以根據募集資金的特殊要求進行調整股權進去後還可以向銀行申請貸款資金回報的要求適中;:對於專案要求較低不要求“:四證”齊全投資方對控制權的要求較低。對夾層融資的提供者而言還款方式靈活投資風險比股權小;:退出的確定性較大比傳統的私有股權投資更具流動性。

15.債券融資

由於地產專案具有資金量大、風險高以及流動性差等特點再加上中國的企業債券市場運作機制不是十分完善,屢屢出現企業債券無法按期償還的案例,因此國家對房地產債券的發行始終控制得比較嚴格。

監管部門為規範債券市場,採取了嚴格債券審批程式、尤其是嚴控房地產專案債券審批的措施。諸如此類的約束使得中國房地產發債融資的門檻較高而不易進入且發行成本較高對於一些民營企業來說是可望而不可及的融資方式。

16.專案融資

所謂專案融資，指以專案的資產、收益作抵押來融資。這種方式具有一次性融資金額大、專案建設期和回收期長、風險分擔等特點因此對於大型的商業房地產專案可以考慮採用專案融資的方式來實現融資目標和風險遮蔽的作用。

人是群居的，這就需要我們探究群居的各種現象。自遠古以來，人類社會一直以群居的形式變遷至今。除了群居，我們不知道人類是否可以獨居。沒有這樣的歷史，但有這樣的特例。這個特例以一種人間悲劇的形式出現的，而且缺乏交流，我們不知道獨居者是一種什麼樣的心態。狼孩算是一例。我想，獨居者是痛苦的。隱居者並非獨居者。

　　人的群居，我們稱之為社會。她是人與人的關聯構成的，包括了人與社會組織的關聯。生活是我們對人存在形態的表述，人的一切以生活的形式展開。當人赤身裸體來到這個世界，他的生活就展開了。在別人（通常是父母）的照料下長大，漸漸成為具有獨立社會能力的人。我們通常所指的人就是這種狀態的人，他的生活是可以自己打理的。

　　一個人的生活能離開其他人嗎？只有在特例的情況下才可以，我們的生活離不開社會，離不開其他人。人類社會的文明是在這樣的狀態下被創造出來的，那種特例並不包括在這個範圍之內。我們熱愛自己的家鄉，熱愛自己生活的地方，熱愛我們的祖國。這些熱愛中如果沒有其他的人將是一幅什麼畫面，我們還會熱愛嗎！我想不會了。房子是要人居住的，要不然就是鬼屋。再美的鬼屋也是令人不快的。

　　人離不開人，但人之間全是和諧嗎？不是的。我們理解老聃的“故失道而後德，失德而後仁，失仁而後義，失義而後禮。夫禮者，忠信之薄，而亂之首”。老聃的這份感慨是在表述人之間的衝突，他渴望沒有衝突的和諧的社會。但如何會沒有人之間的衝突呢？在我看來，人之間的衝突並沒有老聃的那麼悲觀，它是人類社會必然存在的現象。但這並不是說衝突就越多越好，越厲害越好。我們每個人都會犯錯誤的，都會有過錯的。誰能不呢！但這不是說我們犯的錯誤是好的，我們就渴望犯錯誤。衝突並不必然就是惡性的，但需要控制在合適的範圍內。這非常有利於我們每個人，以及社會的持續發展。總體上來講，衝突是中性的。現代社會，有很多學者在探討試錯。這個試錯就是拿來當良性用的。人的身體有強大的免疫系統，但這個系統如果長期不用，它會退化的；但經常大的衝擊，它也會不行的。衝突作為一種現象，它是不可避免的。但對於社會里的衝突，我們需要控制衝突現象的演變方向，約束它往惡性的方向變化，避免它引發災難。怎麼控制衝突？這需要我們大家去深入的研究，需要全社會的人去深入認識。這是一個高度智慧的事情。

　　否定衝突是不行的，害怕它也不行。老聃就害怕它，從而非常悲觀。但也不能刺激它，“讓暴風雨來得更猛烈些吧”，這個同樣是不行的。要控制衝突現象，首先要控制它的演變方向，不能讓它滑向惡性的方向，那會引發災難的。但如果衝突的強度太大，找不到滅火的根源，便無法扭轉它的方向，災難就逃不掉了。衝突的根源往往關乎它的演變方向，控制強度將有利於尋找根源，並且爭取足夠的緩衝空間。但最終還是要找到引發衝突的根源，否則永遠都是一個危險源，條件一適合就會再次引發衝突。

　　衝突我們無法避免，但我們卻可以控制它的烈度與方向，從而讓它演變成良性的。不但能讓我們與社會的免疫系統更強大，而且能讓我們活得精彩。所以，老聃對沖突的悲觀是不必要的。這也是老聃社會思想的最大侷限。我對老聃哲學很是崇敬，對老聃本人也充滿崇敬。我打算寫一篇老聃傳記性質的文章，從而表達我對老聃及老聃哲學的崇敬。

　　各種各樣的衝突，衝突形形色色。我們光有一個共識是不夠的，要有具體的思想與解決辦法。

　　中國有句古語：欠債還錢，殺人償命是天經地義。我們今天就來探討一下欠債還錢是怎麼一回事。

　　人與人是相互關聯的，誰也離不開誰。我們當然希望儘可能的融合，小衝突當作生活的變曲，衝談生活的無聊。但這個很理想的狀態是要我們去努力追求的，去努力經營的。她不會自動地來到人間，來到我們身邊。

　　我們每個人的生活都會遇到各種各樣的不如意，這些不如意就是衝突的具體表現。找不到工作，失戀，生活水平跟不上大眾，理解不了社會，生病了，被汽車尾氣燻了一鼻子，要不回欠債等等。有句古話，人生不如意十之八九。這是表述一種現象。社會有時候沒有這麼糟糕，有時候是很快樂的。很多困難不是我們一個人就能化解的，需要社會的參與。一個人無法生孩子。人類社會建立家庭組織來普遍化保護個人的生活，從呱呱墜地到終老病死。但社會在發展變化之中，一個具體的社會組織的功能隨著人與社會的變化發展而變化。家庭的這個功能也在悄然地發生變化。

　　自從貨幣出現以來，社會就有一種趨勢，把一切貨幣化估值。這是一個必然的現象，我們不必悲觀，但同樣要約束它的限度，不能把什麼都貨幣化了。人的生命與尊嚴是不能貨幣化的。一個人的生命值幾個錢呢？這一問就是特大的錯誤，是對人的踐踏！人的生命與尊嚴是無價的，也就是不能估值的，性質不同。當然有些人很“務實”，那在車禍中死了一個人，不負刑事責任，在民事訴訟中怎麼來賠償一個人的生命呢？我相信這個疑問是誠懇的，但這個疑問完全是錯誤的。人的生命是沒有辦法賠償的！在這個案例中，我們要求賠償的是對這個死者家人的傷害，不是對死者生命的賠償。你怎麼能讓他起死回生呢？沒有辦法的。死者活著的時候和其家人在一起生活，共同承擔一些社會責任。他的離去造成了其家人的巨大傷害，這個傷害是可以用金錢去安慰一點的，去彌補一點的。

　　對於陷入困境的中人與家庭來說，他們需要社會的參與，需要社會的幫助。其實，這是社會的應有之義，不需要解釋的。但有些人不理解，也有在認識方面陷入歧途的人需要解釋這個現象。那我們就來研究這個現象。我們不是獨居者，我們生活在這個社會中，父母家人再親也是別人，而不是自己。對於自我，除了你個人以外，一切人都是他人。這是性質的巨大不同。不肯定這個，你就無法理解社會。父母家人是社會建立家庭組織之後才具有的親疏遠近。人生活在這個世界上，他與社會的關聯必然存在親疏遠近。即使在原始部落社會，人的關聯也是具有親疏遠近的，這是人的有限性決定的。但這個親疏遠近需要一個限度的約束。

　　一個生活在社會中的人無時無刻不在別人的幫助中，當然也有傷害。但幫助是主要的。當我們陷入困境中，我們需要社會的幫助，需要別人的幫助。借錢就是其中的一種。別人為什麼要借錢給我們？產生這個疑問是多餘的，因為這是社會的應有之義。但在現實中，很多人會有此一問。這個表明社會產生了一種扭曲的病變。父母養育子女需要問為什麼嗎？不需要。每個人都是這個社會的子女，社會幫助人需要問為什麼嗎！但現實中，一些高高在上的人，他們掌握著這個社會的絕大部分資源，他們充當上帝、聖人、精英，他們生出一種需要判斷需不需要幫助某些人的錯誤思想，他們選擇性地幫助一些人，並把這種選擇變成了他們掌控社會的權利。這個是極大的錯誤。這個也是產生社會不平等的根源之一。這個選擇破壞了人的平等與尊重的基本原則。

　　因此，幫助別人不是出於回報，而是出於責任。不要把幫助別人看成多麼高高在上的品質，那是這個社會的責任。但在現實中，人們常常把幫助別人看成一種付出，有了付出，當然就需要回報。於是就有了欠債還錢是天經地義一說。這是一種完全錯誤的認識，幫助別人是出於社會的責任。認識到責任，當然就沒有回報一說了。

　　一些“務實”的人又有了疑問，那麼不求回報的幫助怎麼能持續下去呢？你光借錢給別人，而不要求別人還，你頃刻間不就死掉了。這個是膚淺的問題。當然，在現實中，這個疑問是很有用的。它看起來多麼“正確”。然而它忽略了一個前提，你幫助別人是有限度的。即使你傾家蕩產地去幫助別人，世界上這麼多人，你又能幫助多少呢。因此，我們堅決反對不顧及自己與家人正常生活地去幫助別人。幫助別人，首先你自己要有這個能力。在肯定了這個前提下，不求回報地幫助別人就不會把自己弄死了吧。這個思想已經越來越被社會所接受，比如，現代社會呼籲在救助別人的時候要首先保護自身安全。社會不鼓勵未成年人去救助陷入危險中的人，這個意在保護未成年人。

　　又有一些“理性”的人會問了，有借有還多好，這樣才有更多人願意借。這個認識是延續中國傳統中的糟粕，延續了中國傳統中的錯誤認識。南宋理學大談天理，其實大偽。應了老聃的話，“大道廢，有仁義；智慧出，有大偽”，如果智慧沒有方向的指引，我們將無法排除大偽的出現。借錢還錢是一個大偽的邏輯。這個判斷也許會氣瘋了一些人，他們會想當然地認為這是再胡扯不過的道理。但我奉勸一句，別這麼急著否定。借錢與還錢之間沒有直接的必然邏輯，這裡面隔著一箇中介，這個中介是社會。正如車禍的例子，我們無法賠償一個人的生命。借錢給困難的人是一種幫助，這是毫無歧義的。當我們中的某個人去幫助另一個人時，他其實是在以一個社會人的立場去踐行的。如果我們肯定一個雙向，來而不往非禮也，這個往也是朝向社會的。是社會給了人與人關聯的平臺，這也是社會由人的關聯構成的內涵。我們列舉一個例子。銀行提供一個融資平臺，從儲戶中吸收存款，然後給個人或企業提供融資。這裡的銀行就是一箇中介平臺。如果儲戶與融資客戶直接交易，不透過銀行，那麼銀行的功能就失去了。同樣的道理，如果個人與個人直接關聯，那麼社會的功能就失去了。我們比較這兩種途徑，哪種途徑更為優質呢？

　　個人與個人可以直接關聯嗎？在一些人看來，這也許是一個可笑的問題。但在我看來，這是一個根本性的問題。個人與個人如果能直接關聯而不受社會的制約，那麼人就不是群居的。人是群居的。在非群居的一些動物種群中，儘管這些種群無法與人類社會相比較，但可以看出一些非群居的特徵。鵲巢鳩佔並沒有什麼不妥。如果是群居動物，個體之間的關聯將受到整個種群的約束。比如，猴群。猴群是一個等級森嚴的群居，非猴王的個體之間的關聯受到了猴王的約束。因此，個人之間可以直接關聯，但這個直接關聯是在社會的約束之下的。如果是違反社會約束的個人之間的直接關聯，那是不被允許的。

　　借錢還錢所指的邏輯前提是個人之間直接關聯的。如果脫離了社會的個人之間的直接關聯，就沒有了借錢還錢的任何邏輯依據。因此，借錢還錢不是個人之間的簡單問題，而是一個社會問題。個人是以社會為名來借錢幫助別人的，這相當於社會給了借錢方的抵押擔保。社會給了雙方的擔保，無論是債權人與債務人。我們為什麼要借錢幫助一個人？那是社會的責任。我為什麼借錢幫助一個人，那是我作為社會一員的責任。在這裡，社會始終起著中介平臺的作用，承擔著最後的擔保人角色。因此，借錢還錢是一個社會行為。

　　借錢並不是以還錢為邏輯條件的。換句話說，借錢是社會幫助一個困難的人的責任，目的是為了保障每個人的基本正常生活。當然，這個過程是可以雙向的。當這個人的困難過去了，有能力償還從社會中借來的錢，他有責任回饋社會。這可以保證社會的可持續發展，形成人與社會的良性互動。當這個人的債權人是個人時，他可以把錢直接還給債權人。這是減少社會負擔的一條途徑。社會功能發展不夠健全時，這種民間借貸彌補了社會功能的缺失。但這個過程淹沒了社會在借錢還錢中的中介平臺功能，使得人們錯誤地認識了借錢還錢的社會行為。這是可悲的。這也是造成中國古代形成“欠債還錢，殺人償命是天經地義”錯誤認識的社會根源。

　　因此，借錢還錢不是天經地義，殺人償命也不是天經地義，它們的道理是一樣的。

“借錢不還，天經地義”就是一句狗屁話，任何人，當然包括房地產開發商，都不能把這句狗屁話當做賴賬的藉口，否則，狗屁不如！

如果是從開發商的角度來說這句話，我覺得不算，畢竟開發商在拿下這塊地的時候已經上繳的相應的費用，這些費用可以是向銀行借的，如果他破產了，政府可以產於協調處理！

我遇到兩次這樣的事情．嘔在心裡，堵的慌．索性發個帖子出來，傾訴一下．

頭一次，一個男性，關係較好，平時接觸還是比較仗義的哥們，去年冬天要去重慶跑春運，開口跟我借一萬，我那會都幾百年沒遇到過跟我借錢的人，一時不只怎麼就答應了．當時拍著胸脯說跑春運的盈利也要給我分成，我暗想本金還給我就不錯了．借給他後，反正那年春運他沒去成，因為客車管制一類的問題．結果，他在家裡春風得意的飄蕩了一個春節，至今沒有跟我提過還錢的事．

第二次，前不久，也是一個好久不見的朋友，忽然跑回這邊．大家好久沒見，少不了出去聚會喝酒．他倒不象是個騙子的人，至少我們大堆人出去都是他張羅著買單．有一晚他發個簡訊給我，說在外面喝酒錢包丟了．叫我拿錢給他．開始說２０００，根據上次的慘痛教訓，我裝了會兒窮，後改成１０００．當時也是拍著胸脯保證３天后辦好卡立刻還錢．如今掐指一算，那時的３天后大概就是端午節吧．

為什麼堵呢．因為今天早上，我不知怎麼想的，給兩個人發了追債的簡訊．借１０００那個倒是很爽快的說月初還給我，只是只能用工行轉給我．而借１萬那個，消失．．．．．．

簡訊發完，我竟然還覺得罪惡，好象自己正在做多表臉的事情．套用我非常喜歡的一個蟈蟈說的話：誰的錢都不是大風颳來的啊．姐妹們有沒同樣的經歷，說出來讓我平衡一下好伐．

任何一句話，一件事，一件物都有它的兩面性，一把菜刀既可以切菜也可以殺人。是藥三分毒，難道就不能吃藥嗎？不言而喻了，＜借錢不還，天經地義＞用於房產商可算可不算，房產商向銀行借錢，一旦開盤預售了，購房者就會源源不斷的像銀行還貸，房產商還用還銀行的錢嗎？而如果像其他無關聯的人和單位借錢，這句話就能算了