其一，放很小的量就能拉出長陽或封死漲停。新股上市後，相中新股的莊家進場吸貨，經過一段時間收集，如果莊家用很少的資金就能輕鬆地拉出漲停，那就說明莊家籌碼收集工作已近尾聲，具備了控盤能力，可以隨心所欲地控制盤面。

其二，K線走勢我行我素，不理會大盤而走出獨立行情。有的股票，大盤漲它不漲，大盤跌它不跌。這種情況通常表明大部分籌碼已落入莊家囊中：當大勢向下，有浮籌砸盤，莊家便把籌碼托住，封死下跌空間，以防廉價籌碼被人搶了去；大勢向上或企穩，有遊資搶盤，但莊家由於種種原因此時仍不想發動行情，於是便有兇狠的砸盤出現，封住股價的上漲空間，不讓短線熱錢打亂炒作計劃。股票的K線形態就橫向盤整，或沿均線小幅震盪盤升。

其三，K線走勢起伏不定，而分時走勢圖劇烈震盪，成交量極度萎縮。莊家到了收集末期，為了洗掉短線獲利盤，消磨散戶持股信心，便用少量籌碼做圖。從日K線上看，股價起伏不定，一會兒到了浪尖，一會兒到了谷底，但股價總是衝不破箱頂也跌不破箱底。而當日分時走勢圖上更是大幅震盪。委買、委賣之間價格差距也非常大，有時相差幾分，有時相差幾毛，給人一種莫名其妙、飄忽不定的感覺。成交量也極不規則，有時幾分鐘才成交一筆，有時十幾分鍾才成交一筆，分時走勢圖畫出橫線或豎線，形成矩形，成交量也極度萎縮。上檔拋壓極輕，下檔支撐有力，浮動籌碼極少。

其四，遇利空打擊股價不跌反漲，或當天雖有小幅無量回調但第二天便收出大陽，股價迅速恢復到原來的價位。突發性利空襲來，莊家措手不及，散戶籌碼可以拋了就跑，而莊家卻只能兜著。於是盤面可以看到利空襲來當日，開盤後拋盤很多而接盤更多，不久拋盤減少，股價企穩。由於害怕散戶撿到便宜籌碼，第二日股價又被莊家早早地拉昇到原來的水平

莊家鎖定籌碼，需要一段漫長時間的收集，我們可以從籌碼收集理論來發掘。

研究和學習籌碼理論的好處是：首先，這個籌碼理論，是識別主力的利器，也就是，很多個股，根據籌碼，你能瞭解並知道自己的股票處在哪一個位置，並且能夠根據籌碼理論，來決定買賣的安全階段。

究竟在哪個位置是比較好呢？股價在大部分籌碼之上，並且60日前和100日前的籌碼比較少，說明最近一個時期，新進去的資金比較多，股票處於一種很活躍的狀態，莊家收集籌碼明顯。

股價在籌碼之上，60日前和100日前的籌碼比較少，說明最近一個時期，新進去的資金比較多，陳舊的籌碼已經被換出，股票處於一種很活躍的狀態，在籌碼圖上，能夠看得到。

60日前和100日前的籌碼很少，股票處於一種高度活躍的狀態，在盤中，一眼就可以看個大概的最快辦法是：透過籌碼峰的顏色來判斷，黃色籌碼很少，紅色、粉紅色和30日前成本分佈的籌碼顏色較多。利用顏色，就可以看出來。

籌碼理論

一、如何解讀籌碼介面中相關的內容：

1、籌碼圖裡面籌碼峰對應的顏色，分別和5日前成本、10日前成本、20日前成本、30日前成本、60日前成本、100日前成本所顯示的顏色相對應，最上面的白色，是最新進去的資金，（如果股價在籌碼的下方，在下方的白色為最新進去的資金。）

2、獲利比例表示持股者持有的籌碼在當前的收盤價的情況下的獲利比例；

3、透過對火焰山的觀察，可以瞭解籌碼在某一價位積累的延續時間。

4、籌碼的寬度，就是籌碼圖左右的長度，指的是在這個價位堆積的籌碼的多與少，越長代表著越多，籌碼的高度，就是上下的價位有籌碼的地方。上方沒有籌碼的地方為真空區。

二、 籌碼對股價的影響：

籌碼對股票的執行或者說對股價的影響有兩個方面——阻礙和支撐。

這兩個作用歸結為一點就是籌碼對股票目前的形態起到穩定作用，對股票發生的任何非常態（上漲和下跌）變化都起到阻礙作用。股票在某一個相對空間執行的時間越久，其作用力越大。如果破壞這種常態，都需要藉助外力才能實現，就是成交量的放大！我們還是按照兩個方面來論述，這兩方面的作用要以股價和籌碼的相對位置和股價執行的方向來判斷。

我們從多個方面來論述。1、當股價在某一個籌碼密集區內部執行時，籌碼的阻礙和支撐作用並不明顯。成交量就是量芝麻點。動因是無利可圖，所以承接和丟擲的意願都不會強烈。本質是目前的執行是一種相對常態；2、當股價上漲並脫離原來的籌碼密集區時，這個籌碼密集區就會或多或少地對股價的上漲起到阻礙的作用。動因是總會有一部分籌碼因為短暫的獲利而發生丟擲的動作。本質是此時股票的執行打破了常態。因此我們往往會在此刻看到“以量破價”的表現。結合短線是銀技術就是“放量過線”和”輕鬆過線”；

3、當股價下跌，同樣需要藉助放大的賣出成交量才能脫離所在的籌碼密集區。（下跌成交量的放大相對於上漲時的成交量要小。有時日成交量的放大不是很明顯，但在30分鐘K線裡，一定能觀察到持續放大的賣出量。）當股價繼續下跌到下部籌碼密集區時，這個區域的籌碼會對股價起到支撐的作用。一般會在下部籌碼密集區的上沿止跌企穩。但股票跌勢猛烈時，股價會在下部籌碼密集區的下沿得到支撐；

4、當股價在籌碼峽谷間執行時，（出現這樣的情況都是兩峰填谷的狀態。）也就脫離了上下部籌碼密集區的束縛。實際上股票是處於一種上有壓力下有支撐的狀態。這樣，股票執行的空間就很寬裕，表現在每日的振幅比較大。其他的獲利和套牢籌碼會採取觀望的態度。所以對成交量也沒有過高的要求。

5、當股價在缺失籌碼區執行時，首先要觀察這個籌碼缺失是由K線的跳空低開缺口還是跳空高開缺口造成的。同時還要觀察目前股票的執行方向。當股票向上執行遇到前期跳空低開的缺口時，會遇到強阻力。（形成這樣條件的股票，說明籌碼已經全部上移到高位，就是頭部。那麼，一旦出現跳空低開，就會發生一輪明顯下跌的動作，這樣股價會在很長的時間內都無法反彈到這個缺口部位。還要注意的是，K線缺口和籌碼缺失並不一定同步。）當股票向下執行遇到前期跳空高開的缺口時，會遇到強支撐。結合短線是銀理論就是磁懸浮。在上述兩種情況下，用籌碼指導操作的意義不大。其壓力和支撐的精確位置運用缺口知識來判斷，更為合理。但籌碼對股票打破常態執行的阻礙作用依然存在；

6、當股價由下部籌碼密集區突破後進入到上部籌碼密集區的下沿時，上部籌碼密集區對股價起壓力作用，因為上部籌碼密集區積累了大量的套牢盤，當股價對這部分籌碼完成解套動作後，丟擲的意願也十分強烈。另外，下部籌碼密集區的獲利盤也會對股價進行打壓。所以，股價不經過雙峰填谷的動作，就直接進入上部籌碼密集區往往會以失敗而告終。特例，當上下部籌碼之間的峽谷空間狹窄時，股價直接回到上部籌碼密集區的成功率很高。

滬深股市最大的特點在於：股價漲不漲，關鍵看莊家炒不炒。莊家什麼時候最有炒作激情？莊家在廉價籌碼吃了一肚子時最有激情。因此，散戶跟莊炒股若能準確判斷莊家的持倉情況，盯牢一隻建倉完畢的莊股，在其即將拉昇時介入，必將收穫一份財富增值裂變的驚喜。這裡面的關鍵是如何發現莊家已籌碼鎖定。

　　一般具備了下述特徵之一就可初步判斷莊家籌碼鎖定，建倉已進入尾聲：

　　其一，放很小的量就能拉出長陽或封死漲停。相中新股的莊家進場吸貨，經過一段時間收集，如果莊家用很少的資金就能輕鬆地拉出漲停，那就說明莊家籌碼收集工作已近尾聲，具備了控盤能力，可以隨心所欲地控制盤面。

　　二，K線走勢我行我素，不理會大盤而走出獨立行情。有的股票，大盤漲它不漲，大盤跌它不跌。這種情況通常表明大部分籌碼已落入莊家囊中：當大勢向下，有浮籌砸盤，莊家便把籌碼托住，封死下跌空間，以防廉價籌碼被人搶了去；大勢向上或企穩，有遊資搶盤，但莊家由於種種原因此時仍不想發動行情，於是便有兇狠的砸盤出現，封住股價的上漲空間，不讓短線熱錢打亂炒作計劃。股票的K線形態就橫向盤整，或沿均線小幅震盪盤升。

　　其三，K線走勢起伏不定，而分時走勢圖劇烈震盪，成交量極度萎縮。莊家到了收集末期，為了洗掉短線獲利盤，消磨散戶持股信心，便用少量籌碼做圖。從日K線上看，股價起伏不定，一會兒到了浪尖，一會兒到了谷底，但股價總是衝不破箱頂也跌不破箱底。而當日分時走勢圖上更是大幅震盪。委買、委賣之間價格差距也非常大，有時相差幾分，有時相差幾毛，給人一種莫名其妙、飄忽不定的感覺。成交量也極不規則，有時幾分鐘才成交一筆，有時十幾分鍾才成交一筆，分時走勢圖畫出橫線或豎線，形成矩形，成交量也極度萎縮。上檔拋壓極輕，下檔支撐有力，浮動籌碼極少。

　　其四，遇利空打擊股價不跌反漲，或當天雖有小幅無量回調但第二天便收出大陽，股價迅速恢復到原來的價位。突發性利空襲來，莊家措手不及，散戶籌碼可以拋了就跑，而莊家卻只能兜著。於是盤面可以看到利空襲來當日，開盤後拋盤很多而接盤更多，不久拋盤減少，股價企穩。由於害怕散戶撿到便宜籌碼，第二日股價又被莊家早早地拉昇到原位。