收益對比

單以目前的市場情況而言，30萬大額存單每月付息的利率3.85%，到期付息的利率4.18%，這個收益率水平只能是3年期的水平，一年期和兩年期的暫時做不到這個水準，那麼兩者誰的收益高呢？

1、到期付息：30萬元，到期付息的利率為4.18%，以3年期為例進行計算，那麼總利息為：30*4.18%*3=3.762萬元

2、按月付息：理論上而言，單從利率計算，30萬元按月付息，3年期的總利息為：30萬元*3.85%*3=3.465萬元，與到期付息對比，兩者相差了2970元，但是按月付息的利息並非傻傻的就放著，它是可以再投資的，總利息34650元，則每個月可以領到的利息為：34650/36=962.5元。那按月的利息再投資，最終的收益會是多少呢？

每個月存962.5元，存36期，月利率為：0.2083%（按貨幣基金的收益率2.5%計算），

那麼按照年金的計算公式，3年後本息合計：=962.5*{(1+0.2083%)*[(1+0.2083%)^36-1]}/0.2083%=36018元。

也就是說考慮再投資的因素，那麼按月付息實際與到期付息相差的利息金額僅為37620-36018=1602元，不會達到2970元的差額。

綜上，單從收益而言，到期付息的會更加划算，但是按月付息本身追求的是每個月可以支取利息，獲得資金的流動性，特別是對於老年人而言，按月付息具有更大的吸引力，因為它相當於每個月多了一筆養老金。

每月付息的利率3.85%，到期付息的利率4.18%，這個水平只能說是一般，不出意外這個是幾大國有銀行推出的利率，股份制商業銀行及地方銀行的利率明顯高於這個水準，如下圖所示，系某股份制商業銀行按月付息的大額存單，其利率已經達到4.18%，與你題幹中到期付息利率相一致，因此要追求高收益就不要選擇國有大行。

30萬的銀行大額存單，是選擇按月付息3.85%，還是到期付息4.18%！如果是二選一的話，按月付息應該更合適，雖說收益會低一點，但卻更加的靈活，也便於資金安排！

眾所周知，銀行20萬元起投的大額存單，本金安全可靠、收益穩定且較高，還可提前支取、靠檔計息，必要情況下還可轉讓、甚至於質押貸款，很是方便靈活！因此，受到了很多投資者的喜愛！

而按月付息，顧名思義，就是每月支取一次利息，到期後給付本金。而通常情況下，大額存單，存款金額較大，期限也較長，難免會遇到資金流動性的問題；雖說可提前支取，但往往也會損失一大筆利息，極不划算！因此，銀行將大額存單與存本取息業務，相互結合，創造出大額存單也可按月（季度或年）支取利息的新模式！

至於說，按月付息與到期付息的大額存單，哪種形式更划算，我們從收益性、以及流動性，兩個方面進行橫向比較！

1、兩者的利息收入比較

30萬本金，到期一次性還本付息（4.18%），則每年能有12540元的利息！

按月付息（3.85%）的話，每年有11550元利息，平均每月可支取962.50元！

兩者看似相差990元的利息。但實際情況，可能並沒有那麼多！要知道，每月支取962.50元的利息，如果選擇去購買理財產品，比如民營銀行的智慧存款（4.10%）產品，可累計獲得256.50元收益。兩者每年所得利息的實際差距也就是733.49元！

2、雖然會損失一點的利息，但按月付息的流動性大大提高很多！

每月領取的962.50元，可作為生活開銷的一部分，可以選擇其他更好的投資，甚至於可以用來定投基金、購買股票。反正30萬的本金是絕對安全的，用利息去進行高收益投資，也未嘗不可！如果預期年化收益超過15.83%，那麼整體收益就會高於到期一次性付息的大額存單！

現在多家商業銀行都有年利率4.18%並且可以按月付息的大額存單，與其在這個問題上糾結，不如換一家銀行，既可以達到4.18%的利率，還可以每月拿利息。

具體到這兩種方式哪種划算，那麼我們需要計算一番。

30萬元按月付息的大額存單，年利率3.85%，一年能有11550元利息，每個月可以拿962 .5元。每個月拿到的利息可以直接消費，當然還可以用於理財，這樣就能獲得更多收益。

假如選擇寶寶類貨幣基金，利息隨時轉入，可以享受3.0%左右的利息，每個月存入962.5元，三年下來還能額外獲得2120元收益，平均每年有706.6元。這樣綜合算下來，每年收益率能達到4.086%，比4.18%低，顯然不划算。

如果每個月的利息去做基金定投，行情好的時候收益高，但是牛短熊長的市場很難有穩定收益。

當下更靠譜的選擇是用每個月的利息購買民營銀行的現金管理類產品，這樣年收益率能達到4%。這樣一來三年下來能有2846元額外收益，平均每年948.7元。算上之前的11550元利息，綜合收益率能達到4.166%。顯然，還是比4.18%低。

只有拿利息理財，能夠達到4.17%以上年收益的時候，按月付息利率3.85%的大額存單綜合收益才能剛好追平到期付息的4.18%。

到這裡又出現了問題，既然利息去理財都能達到4.18%的利率了，那麼何必去選擇3.85%的大額存單呢？

按照當下的大額存單利率水平，3.85%一般是國有大行的三年期存單。國有大行雖然感覺上更加安全，但是利率明顯低於其他銀行，並不是最佳選擇。

有存款保險制度保護，50萬元以內完全不用考慮太多，只要是選擇正規的銀行就可以了。年利率達到4.18%還可以按月付息的銀行不少，如果選擇農商行更有可能達到4.2625%的利率，三年下來可是能差出數千元利息了。

現在光大銀行、民生銀行、平安銀行、江蘇銀行都有按月付息年利率4.18%的三年期大額存單，這些銀行規模都不錯，資金雄厚，可以重點考慮。

根據大額存單的相關規定，大額存單可以採取到期一次性還本付息的方式和定期付息到期還本的方式。因此，就出現了按月付息的利率和到期付息率不同的情況。

一般來講，到期付息的利率會高一些。其實裡面主要涉及到一個利滾利的計算。

3.85%的利率，如果到期相當於一次性還本付息的利率有多少呢？根據數學計算公式，1.0385的三次方，實際上結果是1.12。如果按年計算利息的話，相當於利息率4%。

實際上我們選擇的是按月付息，按月付息成本更高，這是一個非常複雜的利滾利計算公式，不過總體來按月付息3.85%的利率和到期付息的利息4.18%差不多的。

實際上大額存單是一款相當不錯的產品，但是不要把它當做理財產品，它實際上屬於存款。屬於銀行從2015年開始才開發出的新產品。

它的起點對於個人是20萬元，對於機構起點是1000萬元。雖然門檻高，自然收益也高。一般會在國家基準利率上上浮40~55%。像三年期大額存單，有的銀行給出的利率是4.27%，相當於5年期國債了。

當然大額存單也不是我們想象中的紙質存單，它實際上是電子化發放的。有銀行機構向私人和企業發放的一種大額存款憑證。可以受到銀行保險制度的保護，本息50萬元以內限額內，全額償付。所以大額存單還是可以放心買的。

相比較4.18%的收益，我更喜歡3.85%。

既然要對比哪個更划算，肯定是要先計算一下收益情況再進行對比的。

每月付息：30萬x3.85%=11550元 11550x3=34650元

利息差額為2970元。

這麼看上去好像是到期付息要高接近3000元的利息收入，但是我們還要計算另一筆收入。每月付息之後，這筆利息我們也可以將其存起來進行收益，達到一個複利的效果。

因為大額存單可以在市場上進行轉讓，他的靈活性本來就是比較強的。這裡想要說的是利息的靈活性。

如果30萬就是自己全部的資金，那麼利息的靈活性就顯得比較重要了，畢竟如果只是缺一點點錢就把30萬的大額存單轉讓了就顯得比較不划算了，誰知道轉讓的時候會損失多少。

按受益來說，相對而言到期付息比較划算一點；按靈活性來說，月付息更划算。

既然如此，那麼要算划算肯定需要針對不同的人群來說。

30萬隻用作理財的人，還有其他資金或者收入頗豐的人，肯定選擇到期付息比較划算，畢竟這樣的收益率更高。

如果這30w是做同一種長期的存款，只不過付息方式不同，一種按月付息3-85%另一種到期付息4-18%其實都是一樣貨色，按月付息只不過是每月先拿到幾個散錢。但依我看目前超過9O天的都嫌時間太長都不會去做。

如每月付息3-85%。是與30w存30天的滾動型的理財品種性質相似的。而到期付息4-18%，還要知道到期的這個期字，究竟是指多少天，如30，60，90，還是18O天抑或一年兩年甚至3一5年的檔次。再結合個人的資金的流動性才有得比較現在選擇誰更划算。

當然存期越長利息應更高(銀行貸出款項也一樣，自然也包括把複利計算在內)。還要看延長的天數與利息的提高是否相稱。如我只存一個月就拿到3-85%，不要說存期是2一3年那麼長。就以存足一年("l2個月〉還只拿到4-18%來講，不用細算已先選一個月(3O天)的，就衝它存期短夠靈活利息也不算低，就覺得它划算。特別是現在銀行存款利率還不高，如存期太長，萬一在存期內央媽宣佈加息，就把這30W困住旡法參與加息就更不划算。

兩種存法都有好處，第一種每月付息的大額存單，好處在於可以把利息當做零花錢，第二種到期一次性還本付息的大額存單，好處是利率更高。

我們來分別算一下。

1、利息一共差多少？

30萬元，年利率是3.85%，每個月利息是962.5元，每年利息是11550元，3年利息一共是34650元。

30萬元，年利息是4.18%，3年利息一共是300000*4.18*3=37620元。

一次性還本付息比每個月還息的利息一共多出了2970元。

2、兩種付息方式分別適合哪類人群？

這兩種付息方式沒有哪個更好一說，只能說更適合哪類人群。

第一種按月付息，適合每個月沒有穩定的經濟收入，或者是收入不高，希望把利息當生活費、零花錢的使用者。比如有些老年人退休金不多，或者是沒有退休金，每個月962.5元是可以拿來用。

提這個問題，功課沒做好！

交通銀行、平安銀行等銀行大額存單的產品按月付息利率也是4.18%，起存金額為20一30萬。

選擇大額存單幾個注意：

1、根據自己的方便與擬存金額選擇銀行：

金額若少於50萬，在同等方便的情形下，選擇利率最高的銀行，不論是大銀行還是小銀行;

金額若高於50萬，優先選擇大銀行。

2、同類銀行中（如六大行）選擇利率最高的銀行

銀行的存款利率與起存金額都是動態的。在辦理存款前，對同類銀行的同類存款條件再搜尋一遍。上各家銀行官網查詢，也就是分分鐘的事，這個懶不能偷哦。

下圖左圖為平安銀行，右圖為交通銀行