期貨的集合競價發生在正式開盤前5分鐘，按報價的最大撮合成交量來確定。

因為國內期貨分時段交易，而期貨市場又是一個全球聯動性很強的市場，所以內盤期貨開盤時需要重新定價，而這個重新定價的過程往往就體現在集合競價中。

集合競價決定當時的開盤價，也反映了休市這段時間市場對行情的預期，是非常重要的一個指標，往往可以根據集合競價情況判斷市場熱度，是市場行情的風向標。

這麼說，開盤價格是一個很關鍵的價格。

對多空的心態都會有比較大的影響，跟昨天的價格對比的話。

主要對比昨天的收盤價格和今天的開盤價格的差別。

至於影響，看個人的理解了。

題主問的應該是有什麼影響吧？

集合競價將會產生期貨品種的開盤價。也就是說，這個問題問的實際上是：

開盤價對於全天走勢有什麼影響？

只能說有影響，但是具體影響是有限的和未知的。為什麼這麼說？舉幾個例子說明一下：

比如，美原油在國內收盤後大幅度下跌。當國內開盤時，部分人們就會根據已有的資訊開始競價，在國外下跌的背景下，大機率競價的賣單會更多，最後的開盤價會低開。

低開後的幾分鐘內，往往行情會波動很劇烈，因為有人在等開盤價後做決定，而開盤瞬間的劇烈波動又會觸發很多止盈止損，所以，開盤的時間段往往很活躍。

所以說，開盤價對於全天的走勢是有影響的。

但是，我們不知道這個開盤價出來之後，人們根據這個開盤價生成的決定是什麼樣的，可能有人在抄底，有人在止損，還有人在加倉，所以，之後的行情會怎麼走，是不確定的，是混沌的。因此才說：影響是未知的。

而且，開盤價的影響大多數都集中在開盤的時間段，因為等到活躍過後，該處理交易的都處理的差不多了，行情就會歸於平淡，因為所有的人都已經接受了這個開盤價，它變成了已有的資訊，人們開始尋找別的交易依據去了。

所以，集合競價對全天的走勢有影響，影響未知，且主要集中在開盤期間。

各位覺得呢？