比如某天資產總值2萬，當天的基金總份額1萬，則單位淨值為2元。單位淨值是每天變化的，因為資產總值和總份額都是變化的！

累計淨值是某基金自發行成立以來的淨值，包括了分紅等

例如一支基金自發行以來，沒有分過紅等，單位淨值＝累計淨值，否則，一般累計爭值

大於單位爭值

比如單位爭值1.5元的基金，決定每份分紅0.5元，則分紅後基金單位淨值是1.0元，累計淨值為1.5元（有0.5元每份轉成現金進入把資者賬戶）！

一般來說單位淨值和累計淨值越高越好，能反映基金的盈利能力，但還要考慮基金成立時間長短和大環境！

希望對您有幫助！

大部分基金投資者只知道基金淨值卻不知道基金累計淨值！我是蘇妹兒一位11年投資經驗的理財師 與你聊聊財經圈那點事！

妹兒給大家舉個例子: 小明做生意昨天賺了2塊錢，去年一共賺了5塊錢！那麼問題就很明顯了，小明昨天賺的2塊錢就是基金當前的淨值，去年累計賺的5塊錢就是基金的累計淨值！

那麼基金為什麼會有兩個淨值呢？

小明坐下，不要搶答！其實並不是所有基金都有兩個淨值，往往只有老基金是兩個淨值！為何？

妹兒覺得這首先需要基金投資者出來背鍋！日常生活中人們往往存在喜新厭舊的情緒，投資基金也存在這樣的現象！尤其是投資小白喜歡買新不買舊，同樣投資10000塊錢 新基金能買10000份 老基金也就買3000份！正是由於這樣錯誤的投資觀念 逼著基金公司對基金進行拆分！

還有一個重要原因就是 基金分紅 ！基金分紅多發生在熊市 是的 就是熊市！市場不好的時候基金經理就會對基金分紅 降低基金規模 先分點錢 壓壓驚！

基金有兩個我們熟悉的淨值：基金淨值和累計淨值。

我們平常一般提到的都是基金淨值。那麼他們兩隻到底有何區別和聯絡，我們一一來看。

先說區別吧。

基金淨值：其一般指的是基金的單位淨值。記錄的是基金每份的價格是多少，基金淨值隨著基金的漲跌、分紅有所起伏變化。

除了貨幣基金外，大部分的基金淨值都是從1元開始計算，也就是在發行時，投資者都是以1塊錢的價格買入持有。隨著基金的漲跌，有的基金的淨值會下跌到低於1元，而一些比較好的基金，會很快漲到2塊、3塊。

累計淨值：其記錄的是基金從發行到現在的漲跌變化，只受基金漲跌的變化。

我們買基金時，會錯誤的認為基金淨值高的基金已經漲了很多了，價格太貴，沒有上漲空間了，從而去選擇一些基金淨值低的基金。這樣判斷太片面了，看基金收益如何，我們不應該看基金淨值，而應該去觀察基金的累計淨值。累計淨值才能直觀反映出基金過去到現在的漲跌如何，盈利情況如何。

具體的我們可以看下圖：

兩者的聯絡在於都會隨著基金的漲跌有所變化。但是，需要我們注意的是：

基金淨值是可以調控的，基金經理會調整持倉。

累計淨值是記錄基金歷史漲跌幅度，時間越長，累計淨值可能也會越高。在比較老基金和新基金的累計淨值時我們要尤其注意這個問題。

在選擇基金的過程中，基金淨值和累計淨值都不能作為選擇的標準，只能作為參考。

什麼是基金單位淨值、累計淨值、盤中估值，看這篇就夠了！

基金的操作中，有三個很重要的值——基金淨值、累計淨值、盤中估值，這三個值很多小夥伴都有些糊塗，不知道三者的區別究竟是什麼？

筱筱今天就給大家說說這個。

是指基金所擁有的全部資產的淨資產價值。簡單來說，基金淨值就是某一時點上資產總市值扣除負債後的餘額。基金淨值代表了基金持有人，也就是投資者的權益。

但，一般來說，我們通常直接用“基金淨值”代指“單位淨值”，而單位淨值是當前的基金總淨資產除以基金總份額，在交易日是每天波動的。說人話，基金淨值就相當於每一份基金值多少錢。

在基金剛剛成立的時候，淨值都是1元。基金淨值一般要等在股市收盤後由基金公司及託管銀行進行核算校對，快的話晚上8點左右公佈。

公式：T日基金淨值=(T日基金總資產–T日基金總負債)/T日發行在外的基金份額總數

基金單位淨值是交易的基礎，也是基金申購和贖回的依據。有一點需要注意，就是申購時間的問題。如果你在交易日3點前申購，那麼買入的價格就是當天的淨值價格。

如果在3點後操作，那麼買入的價格就是下一個交易日的價格。

比如，週一指數上漲，週二指數下跌，你是在週一下午4點購入的基金，那麼你是以週二的基金淨值購買的。

一是在單位淨值的基礎上，加上基金歷史分紅的金額得出的，反映基金成立以來的盈虧情況，可以比較直觀和全面地反映基金在運作期間的歷史表現。

此外，一般情況下，累計淨值高說明基金的長期賺錢能力強。

公式：累計淨值=基金淨值+基金成立後份額的累計分紅金額，一般來說，累計淨值大於等於基金淨值。

即實時估值，是一些基金網站（eg：天天基金、蛋卷網等）按照基金的持倉比例和當天滬深股市的漲跌幅度來估算的基金淨值，每個網站的評估方式會有所區別，因此個網站的實時估值也有一些差別，最後還是要以基金公司公佈的基金淨值為準。

盤中估值，跟股票一樣，是在每個交易日9:00-15:00盤中實時更新的。

那麼，問題來了：

①盤中估值既然並非真實淨值，那究竟可不可信?

答：不可盡信。這些估值可作為購買的參考資訊，但並不可盡信，完全據此進行操作也並不可取。

②基金淨值這麼高了，還要不要買？

答：看情況！正因為很多投資人有恐高心裡，少數基金公司為了迎合投資者心裡，採取基金拆分、大比例分紅的手段吸納資金，投資者並不會從中受益，反而，通常那些收益率漲得高的往往都是淨值高的老基金。

因此，基金淨值的高低並不是我們選擇基金的主要依據。淨值高的基金未必代表風險高，淨值低的基金未必代表安全。

當我們在選擇一支基金時，應考慮多方位的因素，比如基金的投資方向、看其長期業績是否可持續、看基金經理選股能力、看基金經理等等。