當然有風險！任何一項投資理財產品都是有風險的。特別是4月27日，資管新規出臺後，要求任何金融機構不得承諾保本保收益，不得在發生虧損時進行墊資和剛性兌付。

為什麼會有風險？

首先，任何投資都是有風險的。

其次，銀行理財產品投資方向不同，風險也不一樣。主要投資於人民幣存款、債券、新股、信託等，投資於人民幣存款的風險最低，其他的風險較高。

銀行理財產品的風險等級

根據產品風險特性，一般銀行將理財產品風險有低到高分為R1-R5五個等級:

R1(謹慎型)該級別理財產品保本保收益，風險很低。

R2(穩健型)該級別產品不保本，風險相對較低。

R3(平衡型)該級別理財產名不保本，風險適中。

R4(進取型)該級別理財產品不保本，風險較大。

R5(激進型)該級別產品不保本，風險極大。

有風險。

不僅投資理財，任何人類的行動，風險都絕對存在，而安全是相對的。

投資理財的安全性，可以大致地從高到低依次排列為:國債、銀行儲蓄存款、貨幣基金、銀行理財產品、信託、網貸、股票、期貨……

第一，理財產品的風險，可以從它的本質屬性判斷。

比如國債是借錢給國家，這個肯定100％安全。銀行儲蓄存款是借錢給商業銀行，不僅有銀行信用擔保，而且有存款保險制度保護，安全等級也極高。

第二，還可以從投資物件來分析判斷。

比如貨幣基金，投資於貨幣市場工具，其安全性基本上相當於銀行存款。

第三點，也可以從理財產品的收益率進行大致判斷。

銀保監會郭樹清主席說過，“收益率超過6%的就要打問號，超過8%的就很危險，10%以上就要準備損失全部本金。”

我們都知道，收益與風險成正比，收益率高的一般風險高一點，收益率低的風險相對小一些。

如果銀行理財產品的收益率是4～6％，那麼風險性應該要低一些才對。網貸產品的收益率能夠超過10％，就屬於中等風險。股票期貨的可能收益率更高，其風險性就屬於高風險。

總之，銀行理財產品肯定存在風險，但是風險相對較低。這一方面是銀行的謹慎保守作風，選擇的投資物件所決定的；一方面是收益與風險的辯證關係所決定的。

如果投資銀行理財產品拿著吃白菜的收益，卻要冒著抽白粉的風險，銀行是拿投資者當foolishman嗎？不可能的！

除了國債和銀行存款以外的所有理財產品都是有風險的。只是不同的產品收益不同，風險也不同。銀行理財產品的風險稍高於國債，銀行存款，和貨幣基金。而且銀行理財的產品也按投資的不同產品，收益的不同，分為五個級別。

根據產品風險特性，一般銀行將理財產品風險由低到高分為R1-R5共5個等級：

R1(謹慎型或低風險)該級別理財產品保本保收益，風險很低；

R2(穩健型或較低風險)該級別理財產品不保本，風險相對較小；

R3(平衡型或中等風險)該級別理財產品不保本，風險適中；

R4(進取型或較高風險)該級別理財產品不保本，風險較大；

R5(激進型或高風險)該級別理財產品不保本，風險極大。

所以投資在購買理財產品是應注意產品說明書中所標示的產品風險等級，不能簡單的聽信理財經理口頭所說的，投資者應該以自身的風險偏好選擇產品，不要盲目的追求高收益。雖然《資管新規》出臺了新政策，打破了剛性兌付但PR2級一下的理財產品都屬於低風險產品，可以放心購買。而且給了銀行二年多的過渡期，所以現在保本保息的理財產品有是有銷售的，不過會越來越少。

最後提醒一下投資者選擇理財產品時要分清是銀行自發還是代發，代發產品容易飛單。另外還要分清理財產品別變成了保險產品，因為銀行有代銷保險產品，保險產品存期長，中途棄保本金都會受損失。

確切地說，銀行理財今後將不再保本，提醒所有投資者必須要轉變理財觀念，提升風險防範意識！那種過去將錢交給銀行就做起甩手掌櫃的時代一去不復返了。

自從今年5月，央行、以及聯合各監管機構共同釋出的“資管新規”正式實施以來，所有保本型理財產品都將要退出市場，銀行的理財產品也不例外。但銀行有2年的過渡期，要到2020年逐漸完成退出。

因此，各投資者一定要從過去的理財觀念上有所轉變，面對市場上琳琅滿目的理財產品，千萬要結合自身的風險偏好及承受能力來定。比如說，餘額寶等貨幣基金雖有流動性高、安全性高、收益較為穩定的準儲蓄特徵。但是並沒有保本承諾一說，只是貨幣基金目前為止發生本金虧損的先例倒是不多見。

不管怎樣，每一位投資者無論投資哪一種理財產品，包括銀行的理財產品在內也同樣都要有風險防範意識。自資管新規實施後，銀行推出的大額存單或結構性存款都是非常火爆的理財產品。因為它們具有一般性存款的屬性，享受存款保險條例的安全保障，本金無憂的情況下又能獲取較高的預期收益。在目前國內貨幣基金普遍呈現下降趨勢的背景下，銀行理財產品未嘗不是理想選擇。如果只是閒錢理財，那麼餘額寶還是很不錯的，雖說其年化收益率已經跌破3.5，但畢竟遠遠高於銀行的存款利率。且流動性高，可以隨買隨用很方便！

首先說答案理財是投資是有一定的風險的，在資管新規推出以前，各家銀行為了吸引客戶購買理財產品幾乎都是採取剛性兌付的方法兌付預期的收益，長期以來客戶就會對理財產品產生誤解會把理財和儲蓄混在一起，認為預期收益就是自己應得到的收益，其實這樣對於銀行對於客戶長期都是不好的，存在潛在的風險。

資管新規後給了理財有了明確的定義，就是一種投資行為，要求各銀行對於客戶等級做好劃分，測評客戶屬於哪個風險級別的客戶，能承受多少風險，推薦相應的理財產品。

那麼我們最主要的問題是理財產品是否還值得購買，答案是可以購買。

其實理財產品還是以前的理財，不同風險級別的投資領域會有所不同，低息低風險低迴報，高息高風險高回報這個是對應的。資管新規後各家銀行並不是馬上停止以前那種承諾兌付的理財產品，監管部門給了各家銀行一個逐漸退坡的過程，時間截止到2020年底，所以這段時間內大家還是可以購買到剛性兌付的理財的，只不過這種理財以後會越來越少直到沒有。

那麼我們以後應該如何購買理財產品呢？

過去的理財之所以能夠做到剛性兌付採取的是攤餘成本法，比如某理財第一期賺了10%，第二期賠了5%，第三期又賺了10%，那麼三期平均下來就是每期5%，那麼最後銀行就按照5%給客戶兌付收益。

那麼以後盈虧放開之後這個理財賺多少自然客戶也會賺多少，但是我們可以分散投資最後攤餘成本。比如我們購買A、B、C三隻理財每個理財等份額，同樣最後A賺了10%，B賠了5%，C賺了10%，最後你的資金總體上來說還是賺的B的虧損被A和C的盈利給攤平了。這樣以來在投資過程中就避免了把寶都壓在一個地方帶來的風險。

有人說國有銀行是一定不會倒閉的，但就在去年河北的一家農村信用社就倒閉了，也是屬於國有。所以，所有的商業銀行都是有倒閉的風險的。

那麼我們再來看銀行的理財產品。實際上，銀行的理財產品也分兩種，一種是銀行自己推出的理財產品，而另一種則是第三方代理的。兩者均有風險，只不過代理第三方的理財產品風險會更大一點。

為什麼會說都有風險呢？之前銀行確實存在那種保本金型的理財產品，但是去年央行下發了檔案，取消了所有保本型的理財產品，也就證明所有理財產品的本金都是有風險的。

所以，大家在理財的時候要根據自身情況控制風險。不要單單信任銀行的理財產品，有很多理財產品或許比銀行提供的會更加安全。