融資租賃的核心是打破了所有權的邊界，最大的特點是把所有權和使用權分離。

中國汽車融資租賃滲透率僅約為3％～5%。中國汽車金融的滲透率相對較低，但市場增長空間有巨大潛力。

融資租賃降低了消費者購車門檻，加之近年來消費主體和消費觀念的轉變、汽車金融市場參與者日趨多樣化、個人徵信體系的完善以及汽車金融行業的政策利好等原因，使得消費者開始接受這類新興金融模式。

市場方面：傳統的汽車信貸模式正隨著汽車銷量增長放緩而萎縮，而汽車金融市場的需求正發生新的變化，近年來，國內汽車金融和汽車租賃市場逐漸興起，二手車、融資租賃等金融服務需求大增。

傳統模式遭遇瓶頸、整車市場微增長等原因，使得車企或者經銷商把汽車融資租賃作為企業新的經濟增長點。對於車企來說，汽車融資租賃是汽車金融業的一個延伸產品，其模式靈活高效可以促進汽車消費，是可以促進收益的佈局。

對於BAT 或者新興網際網路融資租賃公司來說，汽車融資租賃可以作為流量變現的渠道，寄希望實現雙贏。

綜上，汽車融資租賃模式誕生於一個成熟的、競爭大的汽車金融環境，伴隨著新技術、新模式的發展，汽車融資租賃的滲透率較國外成熟國家有明顯差距，但有不少發展空間。隨著新老巨頭的加入，各家差異化創新模式，將對傳統模式形成挑戰，潛力和成長空間不容忽視。

消費觀念升級、市場環境利好，資本助力等，整個行業將迎來快速發展。汽車融資租賃行業在實現快速發展的同時亂象也開始顯現。

汽車融資租賃如何走的更遠，核心是風控

任何行業高速發展，都有潛在風險的發生。風控體系建設是融資租賃市場發展的重要一環。目前，中國車輛融資租賃市場仍處於初步發展階段，融資租賃行業中存在合同詐騙、租金拖欠、車輛質量瑕疵等問題。對人與車的精細化風控模式將是融資租賃行業模式發展長遠的重要課題。

挖掘使用者畫像，建立使用者資金實力、個人信用度體系將保障融資租賃行業良性發展。

資本入場，為了快速擴張市場，汽車金融營銷模式繁多，購車門檻低，稽核資料簡單，讓騙車騙貸產業鏈乘風而上，不斷鑽著模式的漏洞。高暴利、低犯罪成本讓騙車騙貸者不計風險前赴後繼，最終吞噬了融資租賃平臺。這些平臺生於風口，死於風控。平臺高死亡率為入局者敲響了警鐘。融資租賃平臺建立完善的個人信用度系統刻不容緩。

做好車輛質量評測、預測汽車殘值和汽車保值率，對融資租賃行業規避潛在風險有重要意義。現在汽車融資租賃業務主要以新車為主，但只有打通二手車市場，才能完成汽車生態閉環，所以很多新興網際網路租賃企業已經開始佈局二手車業務。汽車保值率關係到融資租賃業務如何制定新車銷售價格，汽車殘值關係到經銷商處置試乘試駕車和置換車輛，企業用車處置和成本核算等。

所以在融資租賃業務中，因為車輛的所有權與使用權分離，融資租賃公司必須要應對車輛殘值波動所帶來的風險。融資租賃企業必須透過增強資料服務，跟蹤各個相關業務模組，提供精準的資料分析服務，把控汽車殘值，規避潛在風險。

隨著大批入局者的湧入，行業發展的同時也帶來了市場的混亂度，各種問題開始凸顯。在新風口下，汽車融資租賃如何走的更遠，把控風險是關鍵。融資租賃業務週期長、重資產，是一種長期風險投資，對人對車都要建立完善的資料服務，做好充分的盡職調查、分析及核實。提高扛風險意識，對售前、售中、售後等各個業務環節都有透明、可查的監控系統。

群雄逐鹿，“重混模式”將引領新風向

巨頭的動向，一般代表了行業主流發展方向。汽車融資租賃行業的入局者主要分為四大類：銀行系、汽車金融公司系、傳統融資租賃公司系、網際網路公司系。銀行和汽車金融公司分別有著先天性的優勢，例如銀行有資金優勢，汽車金融公司的主體則往往是整車廠或經銷商，有渠道優勢。但網際網路公司創新性地模式吸引了大量的三到五線城市使用者。

網際網路公司系發展聲勢大，鋪天蓋地的各類廣告，重新整理了人們對汽車融資租賃的認識。這些新興的網際網路融資租賃企業，大多有BAT的支援。隨著90後逐漸成為汽車消費的主要群體，對金融服務的體驗感有較強的要求，接受新鮮的事物能力更強，擁有大把使用者線上行為資料的網際網路企業，對汽車融資租賃的發展有著重要話語權。

根據網際網路系融資租賃企業的發展主流模式來看，都在重資產打造完備的交易閉環，向上整合車源，向下重資產鋪設渠道，延伸各類增值服務，有利於提高整體議價能力。

透過各大平臺模式的玩法可以看出，從汽車金融到發展增值服務，主要是基於流量轉化和交易增長。增加平臺導流，增加下游門店建設、增加二手車業務到增加汽車售後服務等增值業務，能驅動業務量快速上升，增加平臺差異化，提高平臺競爭力。

隨著購車年輕化及分期消費意識的崛起，汽車融資租賃將作為有利的金融工具，不僅能夠促進新車生產銷量，還可促進二手車業務發展，促進汽車市場形成良性交易閉環。對於汽車融資租賃企業來說，把握風控，增加服務意識，提高競爭力，是當下脫穎而出的制勝之道。

提升汽車融資租賃業務競爭力應該從解決融資難和加強產品研發兩個方面入手

汽車金融目前被業內人士公認具有巨大發展潛力，然而融資租賃作為汽車金融業務的重要領域，目前在中國的滲透率並不高。在美國，傳統的信貸購車市場滲透率是34%，汽車融資租賃已高達46%。而目前中國汽車融資租賃市場滲透率還不足1%。

這一現象的出現和目前汽車融資租賃融資成本高，回收週期長，融資較難有著必然的聯絡。汽車租賃公司屬於典型的重資產行業。大量的網點建設投入、高額的車輛購買投入以及鉅額的市場營銷費用，而因多數合同期限較長，資金的回籠相對較慢，且經營過程中更新車輛又需要大量的後續資金，因此高負債執行是租賃公司的普遍特徵。

目前租賃公司的融資主要來自於股權融資及債權融資，但是國內再融資渠道有限，投貸聯動正在逐步推進，股債結合短期難以實現。股權融資帶來了良好的治理結構及管理經驗，但稀釋了創始人及管理層原有股份。在債權融資過程中，除非有來自股東的強擔保和不動產抵押，否則，租賃公司需協助銀行對所融資車輛逐筆進行抵押登記，手續的繁瑣導致大多數銀行對該類業務望而卻步。“融資難”問題是現階段制約融資租賃業務競爭力最突出的問題。

要想提升融資租賃業務的競爭力，首先要讓產品的成本有競爭優勢，而“融資難”就是必須要解決的問題。

保理融資

保理是租賃公司解決資金來源的渠道之一，很多銀行和各型別租賃公司開展保理業務合作，其業務核心是租賃公司應收租金債權的轉讓。租賃公司向承租人提供融資租賃服務，並將未到期的應收租金轉讓給銀行，銀行以此為基礎，為租賃公司提供應收賬款賬戶管理、應收賬款融資、應收賬款催收和承擔承租人的信用風險等一項或多項綜合金融服務。

保理融資可以獲得銀行融資支援、盤活存量應收賬款、加速現金回籠、擴大融資租賃規模、獲得專業的應收帳款管理及催收服務、降低運營成本和業務風險、可將應收賬款賣斷給銀行、規避承租人的信用風險、最佳化財務報表等優點。

證券化融資

2011年年末，商務部發布《關於“十二五”期間促進融資租賃業發展的指導意見》中強調，拓寬融資租賃企業的融資渠道，支援融資租賃企業運用保理、上市、發行債券、信託、基金等方式拓寬融資渠道，降低融資成本。鼓勵企業透過資產證券化等方式盤活租賃資產，創新融資模式。資產證券化可以有效提高租賃資產流動性，拓寬租賃企業的融資渠道。資產證券化產品能否成功發行關鍵在於合理的融資成本安排，這影響到整個業務的利潤空間。

除了融資成本，租賃公司實施資產證券化，可能還要考慮資本管理問題，即透過“資產出表”節約資本金。“表外模式”可有效提高融資租賃公司資本充足率、實現風險隔離，受到市場的重視。

信託融資

信託公司以設立信託計劃的方式募集信託資金，將其運用於融資租賃業務，透過嚴格專業化、流程化的管理，透過定期收取租金實現信託收益，為社會投資人提供安全、穩定回報的理財服務。

將信託平臺的功能與融資租賃業務緊密結合起來，充分利用信託的功能特點，在信託公司管理能力有保證的前提下，信託租賃業務的業務規模與融資規模可不受信託公司自身負債率的影響，從而可以為社會投資者提供很多的理財產品，為租賃公司提供大量穩定的資金來源，可以發揮其他租賃公司所無法實現的規模優勢。

外債融資

金融租賃公司可以透過與其相關聯的境內外商投資企業間接獲得外債融資,外商投資融資租賃公司最好採取境外股東貸款的模式。

相比中資企業，外商投資企業借用外債的限制相對寬鬆。根據相關規定，首先，投資總額與註冊資本相等或未明確投資總額的外商投資企業，可以按照“投注差”管理原則借用外債。

目前融資租賃業務中的產品設計大多是以低首付和快審批作為產品的主要賣點。如“一秒有車”、“彈個車”、“大白分期”、“及時車”、“毛豆新車”等產品，這些產品的首付多為零首付或者一成首付，並突出秒批秒貸。用這種方式來和傳統車貸產品的“3成首付，審批漫長”競爭。

由於這種產品設計的結果是透過增加消費者付出的採購成本來覆蓋首付低和審批風險，造成選擇這類產品的客戶群固定在一個相對狹窄的群體當中。融資租賃業務難以真正進入主流車貸市場。

這個問題的產生和融資租賃金融產品的研發有很大關係，融資租賃產品的一個特性就是所有權和使用權的分離可以降低風控成本、加速車輛週轉效率。只有在產品研發中將這一特性放大才能讓融資租賃業務的競爭力得到加強。隨著二手車稅收新政的實施，二手車市場將會逐漸走向成熟，這給融資租賃產品的研發帶來了機會。

真正的以租代購

新一代的消費者在車輛使用上不再追求長期使用，經常能夠換車開會是一個消費趨勢。但由於二手車市場不規範，在車輛流轉時會有很多不方便的地方，造成這一消費趨勢沒能體現出來。融資租賃產品恰是滿足這一趨勢的最佳選擇。

融資租賃產品在研發設計時不再以希望消費者在完整履行合同為目標，將產品的週轉渠道打通，設計便於消費者在合同期內不斷換車的產品。將以租代購的優勢發揮出來，打入主流車貸消費群體。

保值回購

在反租賃產品設計中，與連鎖二手車銷售公司合作，加入不同年限車輛承諾明確回購折扣的條款，打通消費者在車輛流轉中的障礙，以二手車保值促進車貸銷售，讓融資租賃產品進入主流車貸市場。

以上問題解決了，必然能夠提升融資租賃業務的競爭力。

提升汽車融資租賃業務競爭力應該從解決融資難和加強產品研發兩個方面入手 ，青島中正融資租賃挺專業的可以去了解一下