從來就沒有什麼著名的反趨勢交易系統。

可以去翻看投機市場百年以來那些經典的著作，談的基本都是趨勢交易，都在講站在趨勢正確的一方。

因為，這是投機的真諦。

反趨勢交易系統，只是少數自認聰明，理解不了趨勢的人臆測出來的而已。聽起來很有道理，根本就值不得推敲。

我曾經論證過很多次，一個期貨交易系統，只有擁有在趨勢中持有正確的倉位的時候，它才能夠真正的累計出來優勢。才能夠具有正向收益預期。

越漲越空，這種思路，只在短期有收益的可能性，長期來看，必死無疑。

在期貨交易中，你包容的太多是沒有前途的，你的心中，必須要對某一個思路擁有最堅定的信念，這樣你才能夠一致性的執行這套思路。

如果你認為趨勢也對，反趨勢也正確，那麼如何交易？行情創新高的時候，你是趨勢思路還是反趨勢思路？

當然，從另外一個角度我也說過，日線級別的震盪，可能是分鐘線的趨勢。如果你想要反日線的趨勢建立一套交易系統，你最好的選擇，就是去分鐘線趨勢跟蹤。

這是基於不同的週期而言的。這樣的“反趨勢交易系統”有價值，但是，其本質，依然是一套趨勢交易系統，只不過它是在更小的週期截斷虧損讓利潤奔跑而已。

除了這個角度之外，如果就是行情越漲，我越空的話，這個思路毫無前途，當然，值得鼓勵。

因為正是有這樣的人在，趨勢跟蹤，才有前途。

各位覺得呢？

程式化交易大多是趨勢跟蹤系統，我同意你的觀點與結論，反趨勢交易系統是可以通引數設定建立反趨勢交易系統指標的。

沒必要研究那些反趨勢震盪系統，它的誕生初衷就不是為了贏利的，只是程式化的人為了讓自己的收益曲線看起來平滑一些，回撤不要太大。說白了就是起個對沖作用，沒人當真的以為是可以靠它贏利的，贏利還是靠趨勢交易帶來的，所以反趨勢系統的單一定要做好資金管理不能喧賓奪主。可這種做法和空倉也沒多大區別效果，要知道你用一百層布去堵水水依然還會漏出來的，只是慢了點而已。

其實，趨勢與反趨勢是一對雙胞胎。

在週期理論看來，上漲與下跌是迴圈往復的，當交易者追捧某個合約的時候造成價格大漲，當交易者冷落某個合約的時候造成價格下跌。

偏偏是交易者的情緒就像是天氣一樣陰晴不定，所以導致合約價格在漲跌中漲跌中迴圈。

從這個方面來看，價值投資理論其實就是一種反趨勢投資理論，價Grand SantaFe是下跌的時候，就越有投資價值，就越要加碼買進，用巴菲特的概括就是：別人貪婪的時候我們要恐懼，別人恐懼的時候我能要貪婪。

儘管作為股神級別得巴菲特足以讓後輩們高山仰止，價值投資的理論也並不深奧，但是鮮有交易者靠模仿他成功的，如此看來，交易的成功不僅僅是方法的成功。