結算價傾向於揭示市場交易者的持倉成本，收盤價傾向於揭示價格的走位，不同的分析角度可以選擇不同的側重價格。

結算價充分考慮了市場成交量的問題，是把期貨合約成交價格按照成交量的加權平均之後的價格，可以形象的表明市場交易者測成交密集區間，從而間接估算整個市場的持倉成本，還有一個作用是可以防止某些機構在收盤階段利用自己的大資金優勢突然地打壓或者拉昇收盤價來操控市場，造成交易賬戶保證金不足而被惡意爆倉。

收盤價是指市場開市交易時間內最後成交的一筆價格，跟成交量沒有任何關係，不論是一手還是一百手都是一樣的，在k線理論的四個價格中收盤價被視為最重要的價格，他通常能夠反映出市場參與者的最真實意圖，以及後市的交易願望。是技術分析中很重要的部分。

在實際的交易中，結算價通常用來對於作為交易賬戶未平倉合約的價值計算，並增減結算會員的相應準備金，而收盤價通常可以直接反映投資本金的增長或者縮水狀況，對投機交易者來說，收盤價的作用更加明確。

期貨的漲跌幅度，用上一個交易日的收盤價好，還是用結算價好？

這個問題答案很明顯，既然題主說了有結算價，那就根本不可能用收盤價。

因為昨天所有期貨交易者的賬戶權益都是按照結算價結算了。

結算了是什麼意思？比如，螺紋鋼的結算價是4500。當前你的賬戶的權益就是按照4500來算的，你可以理解為你的持倉現在的價格就是4500。你之前的成本是賺是虧，錢已經結算到你的賬戶裡了。

第二天你的盈虧完全是根據價格和結算價的價差來計算的，也就是漲跌幅度。如果第二天的漲跌幅度按照收盤價來算，那麼這不就亂套了嗎……

所以，因為有結算價的存在，所以，漲跌幅度必須用結算價。

期貨為什麼要弄出一個結算價呢？因為收盤價的話，結算有問題。

舉個例子，假如某個大資金在尾盤最後10秒鐘，大資金入場狂拉價格，因為最後時間可能根本就沒有多少掛單量，他直接把價格強行的拉到了漲停，然後收盤了。這會發生什麼事情？

因為結算按照收盤價結算，收盤價被拉倒了漲停，所以，很多人保證金不足，還有人可能會爆倉。然後第二天開盤被迫強平……這一切，都是因為某大資金刻意為之。

但是結算價就不一樣了，結算價按照當天的成交量和成交價的加權平均價而來。尾盤強行拉昇，因為成交量並不大的原因，根本就影響不了結算價，第二天會立即被修正，所以就沒有人敢去強行影響價格。

這就是結算價的作用。

期貨漲跌幅度用上一個交易日收盤價好還是用結算價好？

這個問題答案很明顯，既然題主說了有結算價，那就根本不可能用收盤價。

因為昨天所有期貨交易者的賬戶權益都是按照結算價結算了。

收盤價是指市場開市交易時間內最後成交的一筆價格，跟成交量沒有任何關係，不論是一手還是一百手都是一樣的，在k線理論的四個價格中收盤價被視為最重要的價格，他通常能夠反映出市場參與者的最真實意圖，以及後市的交易願望。是技術分析中很重要的部分。

在實際的交易中，結算價通常用來對於作為交易賬戶未平倉合約的價值計算，並增減結算會員的相應準備金，而收盤價通常可以直接反映投資本金的增長或者縮水狀況，對投機交易者來說，收盤價的作用更加明確。