隨著數字貨幣和區塊鏈技術的疊加網際網路金融確實有些疲軟，但是在網際網路+的時代金融是沒有邊界的又會是一波紅利。

作為銀行資深民工，我一直對現階段的網際網路銀行不是很看好，就拿百信銀行來說吧。

百信銀行2017年11月18日成立，註冊資本20億元，是百度公司與中信銀行聯合發起的網際網路銀行，也是國務院特批、銀保監會主導成立的第一家國有控股網際網路銀行，是中國唯一一家獨立法人直銷銀行。

作為一家直銷銀行，百信銀行的客只需要透過電腦、電子郵件、手機、電話等遠端渠道，就可以享受銀行產品和服務。而且因為沒有網點經營費用和管理費用，百信銀行可以為客戶提供更有競爭力的存貸款價格，以及更低的手續費率。

一方面中信銀行有強大的金融產品研發能力和成熟的風控體系，另一方面百度公司有豐富的客戶資源和網際網路技術，表面上看，兩家公司合作可以說是強強聯合。

但是遺憾的是，百信銀行成立以來卻虧損了11.4億，這種業績，說實話，對於一家銀行來說，實在是非常難看。

根據中信銀行2021年3月25日披露的財報顯示，百信銀行2017年至2020年的主要經營業績如下：

百信銀行成立四年以來，只有2019年的淨利潤為正數，其他三年均為虧損，共計虧損11.45億元。

一是存款成本居高不下。一家銀行的立行之本在於存款，存款規模越大，能夠發放的貸款就越多。我們來看看百信銀行的存款產品。

利率基本上跟傳統銀行持平，對客戶而言，實在是沒有什麼吸引力。因此百信銀行推出了一款名為“智存寶”的存款產品。

年利率已經高達4點了，比傳統銀行一年期定期存款（1.75%）高一倍了。這個吸引力就非常強了。

但是這麼高的存款利率，可以說直接推高了銀行的經營成本。

二是貸款業務展業困難。據不完全統計，百信銀行合作貸款平臺包括：有錢花（度小滿金融旗下）、小花錢包（中騰信旗下）、你我貸、來分期（趣店旗下）、樂花卡（樂信旗下）、微博借錢等。

2020年10月13日，百信銀行釋出旗下全新信貸服務品牌“好會花”。根據介紹，好會花主打純線上的小額消費信貸服務，一次授信，迴圈使用，額度最高20萬元，但是，頁面提示的年利率卻高達22%，逾期罰息年利率33%（上浮50%）。

如此高的利率，不知道有多少客戶能夠負擔得起。能還款的客戶，不會去申請這樣的貸款，只有那些根本沒打算還的客戶才會去申請這樣的貸款。

最後不良貸款就會慢慢侵蝕銀行的利潤，出現虧損也並不意外。

三是前期投入過大。百信銀行作為一家網際網路銀行，需要透過網際網路的支撐來推動自己業務的發展。而網際網路最大的問題就是前期需要大規模的燒錢，各種網際網路的商業模式，都需要大量的投入，特別是在金融領域對於風險控制的要求很高，這必然會導致網際網路銀行需要大量的資金進行投入。所以對於百信銀行來說，當前最大的問題就是前期投入過大。比如在2020年，百信銀行投入超過了4.4億元，佔營收比例26%。

百信銀行自成立以來，只有2019年淨利潤是正數，雖然只有0.2億元。

但是仔細琢磨一下，這個淨利潤水分可能比較大。

根據百信銀行公佈財務資料來看，2018年和2019年信用減值損失分別為11.54億元和12.87億元。

信用減值損失，是銀行用以應對未來風險的一種方法，主要包括：貸款減值損失、投資資產減值損失和表外資產減值損失等。因為銀行的經營的特點是利潤前置而風險後置。當一筆貸款發放後，能不能收回貸款本金還不清楚，只有等到貸款到期了才能知道。

因此，信用減值損失銀行針對信用風險計提的減值準備用以應對銀行正在或未來將要發生的風險。

而這個科目恰恰是銀行調節利潤的有效手段。

2018年，百信銀行的營收為12.95億元，當年的信用減值損失是11.54億元，而2019年的營收為23.73億元，比上年增加10.78億元，但是信用減值損失卻只上升到12.87億元，比上年僅增加1.33億元。

通常，銀行在營收增長比較多的時候，會傾向於多計提減值損失，而在營收不佳的時候就少計提減值損失，從而達到平滑利潤的目的。

假如信用減值損失多計提一點，那很顯然銀行的利潤就會顯著降低，

根據銀保監會關於信貸資產信用減值準備金計提標準，正常類貸款按照餘額的1%計提不良減值準備金，關注類貸款餘額的不良減值準備金計提標準為2%，剩下次級、可疑、損失3類都算作不良貸款，所執行的準備金計提標準分別為：25%，50%，100%。

2019年，百信銀行的總資產為588.6億元，比2018年（359.24億元）增加229.36億元。假如增加的資產均為信貸資產，且都是正常類（這是不可能的），百信銀行應該新增計提信用減值損失應該為2.29億元。

但實際上百信銀行僅新增計提信用減值損失1.33億元，差額0.96億元。

假如百信銀行計在2019年新增計提信用減值損失2.29億元，也就是達到13.83億元這個標準，那百信銀行當年的淨利潤應該是0.2-0.96=-0.76億元。

也就是說百信銀行就沒有一年是盈利的。

網際網路銀行從2015年誕生之日起，也不過經歷了短短7年的發展時間。

作為一個新生事物，無論是其業務模式，還是發展的邏輯，都需要不斷地進行最佳化完善，在這個過程之中階段性的變化其實並不足以讓我們對其進行更早的判斷。

雖然百信銀行成立以來，一直處於虧損狀態，但是我們還是要用一個發展的眼光站在發展的角度給網際網路銀行更多的寬容，只有這樣才能夠推動中國網際網路銀行的發展，推動小微企業的發展。