完善監管規制，構建高效網際網路金融監管體系。在修訂、完善現有金融法規的基礎上，針對不同網際網路金融模式，儘快完善網際網路金融立法，推動相關部門規章和國

家標準的制定，以明晰各交易主體法律地位、准入和退出條件、業務邊界、權利和義務等。構建高效的網際網路金融監管體系，科學選擇適應中國網際網路金融發展實際

的監管模式，考慮成立專門監管機構，全面統籌監管工作。可借鑑發達國家“監管前置”的管理經驗，重新梳理各類網際網路金融機構的業務範圍，實施市場準入和退

出制度，取締不符合要求、甚至存在欺詐和非法集資嫌疑的金融平臺，切實防範金融風險。

強化行業自律，規範網際網路金融機構經營行為。可以借鑑國際上管理網際網路金融“行業自律先行、監管隨後跟進”的經驗，研究成立網際網路金融行業協會，充分發揮

行業協會的自律作用，特別是制定網際網路金融公平交易規則，推動形成統一的行業服務標準，引導網際網路金融機構樹立合法合規經營意識，規範經營行為，加強風險

管控能力建設，推動網際網路金融行業持續健康發展。同時，積極建立健全社會信用體系，完善徵信系統，夯實網際網路金融風險管理及業務開展的社會信用基礎。

近年來新興的金融業態，網際網路金融在中國發展迅猛，對普通百姓理財、小微企業融資及國民經濟發展產生了深遠影響。網際網路金融以其低成本、非抵押和便捷

的融資模式，豐富了金融市場的層次和產品，有助於破解小微企業融資難問題，助推大眾創業、萬眾創新，提高金融服務的普惠性。然而，網際網路金融在帶來便捷和

效率的同時，也蘊含著更為複雜多變的風險，對金融體系的穩定執行和健康發展帶來了挑戰。因此，應充分認識網際網路金融面臨的主要風險，強化監管，防範風險，

促進中國網際網路金融健康發展。

目前，中國網際網路金融面臨的風險主要表現在監管法律法規缺失滯後、機構運營不規範、消費者合法權益難以保障等方面。

法律風險：相關監管法律法規缺失滯後。中國網際網路金融立法已開始起步，今年7月華人民銀行等部門聯合釋出的《關於促進網際網路金融健康發展的指導意見》明

確了網際網路金融的監管職責分工、監管責任、業務邊界等。但網際網路金融相關法律法規仍不健全，網際網路金融企業准入和退出標準、運作方式、交易者身份認證等方

面尚無明確的法律規定，缺乏網際網路金融消費者權益保護條例，大資料時代客戶隱私權沒有相應保護條款，網際網路金融監管制度建設明顯滯後於網際網路金融發展實

際。同時，金融監管體制如何適應跨時空、跨地域和混業經營的網際網路金融監管要求，迫切需要進一步研究探索。

業務風險：網際網路金融機構運營不規範。目前，網際網路金融機構普遍存在經營管理不規範問題。比如，點對點技術(P2P)借貸行業還沒有運營牌照、註冊資本等

硬性准入門檻，許多P2P借貸平臺創業者風險識別能力低、管理能力不足、風險控制機制缺失、資金調配不當：有的出於利益驅動，採用“資金池”運作模式，私

自對借款進行拆標，導致借貸資金期限錯配，甚至出現合同欺詐;有的開發高風險借款標的，甚至虛構借款人，挪用投資人資金等。同時，對使用者註冊把關不嚴、客

戶借貸關係缺乏必要擔保等現象在網路借貸平臺普遍存在，很容易產生信用風險;網際網路理財資金通常承諾T+0的及時贖回，

但缺乏應對流動性風險的機制與資金，一旦投資者集中贖回，就可能產生流動性風險，甚至會引發系統性金融風險。

社會風險：金融消費者合法權益難以保障。與傳統金融具有獨立性很強的封閉通訊網路不同，網際網路金融處於一個開放的網路世界，存在諸如金鑰管理以及加密技術

不完善、相關協議安全性差、駭客攻擊等資訊保安隱患，可能導致使用者資訊資料洩露或損壞，對金融消費者的資訊保安和財產安全構成嚴重威脅，還可能誘發贖回擠

兌風潮。網際網路理財產品在運營管理中存在誇大金融產品收益、風險提示不充分、收益與預期存在較大差距等問題。據不完全統計，截止到2014年4月中旬，我

國有118家P2P借貸平臺陷入困境或倒閉，給金融消費者造成較大財產損失。這些問題嚴重損害金融消費者合法權益，影響金融秩序穩定和社會和諧。

促進中國網際網路金融持續健康發展，充分發揮其積極作用，必須進一步強化監管，著力防範和化解風險。當前，應在以下三個方面積極進行探索實踐：

完善監管規制，構建高效網際網路金融監管體系。在修訂、完善現有金融法規的基礎上，針對不同網際網路金融模式，儘快完善網際網路金融立法，推動相關部門規章和國

家標準的制定，以明晰各交易主體法律地位、准入和退出條件、業務邊界、權利和義務等。構建高效的網際網路金融監管體系，科學選擇適應中國網際網路金融發展實際

的監管模式，考慮成立專門監管機構，全面統籌監管工作。可借鑑發達國家“監管前置”的管理經驗，重新梳理各類網際網路金融機構的業務範圍，實施市場準入和退

出制度，取締不符合要求、甚至存在欺詐和非法集資嫌疑的金融平臺，切實防範金融風險。

強化行業自律，規範網際網路金融機構經營行為。可以借鑑國際上管理網際網路金融“行業自律先行、監管隨後跟進”的經驗，研究成立網際網路金融行業協會，充分發揮

行業協會的自律作用，特別是制定網際網路金融公平交易規則，推動形成統一的行業服務標準，引導網際網路金融機構樹立合法合規經營意識，規範經營行為，加強風險

管控能力建設，推動網際網路金融行業持續健康發展。同時，積極建立健全社會信用體系，完善徵信系統，夯實網際網路金融風險管理及業務開展的社會信用基礎。

加強風險教育，切實保護金融消費者合法權益。強化消費者保護是網際網路金融監管的重點。由於網際網路金融在中國尚處於發展初期，有關消費者保護的法律法規嚴重

缺失，需要加快制定專門的網際網路金融消費者權益保護法，對交易過程中的風險和責任承擔、金融機構資訊披露、消費者個人資訊保護、資金第三方託管等作出明確

規定，確保網際網路金融參與各方的資訊和財產安全。同時，加強對網際網路金融消費者的風險教育，提高其網路資訊保安意識、風險防範意識，瞭解和掌握風險防範工

具和技術手段。還應儘快建立科學、便捷的賠償機制與訴訟機制，成立網際網路金融消費者權益保護機構，負責受理投訴、解決糾紛，切實維護消費者合法權益。