kdj指標是一種快線指標，適合做短線用的指標。當kdj 紫線碰觸—100時，那麼代表短期內股價跌幅較大，有快速觸底的需求，當kdj紫線從底部逐漸走平，在底部區域上穿白線形成金叉，代表股價企穩有上攻需求。這就說明股價要漲。

按照上述所說，當kdj 紫線碰觸100時，股價到頂，或者要快速拉高，進入高潮期。待紫線走平逐漸從高處向下穿過白線，形成死叉，說明股價要回落。

股市裡只是單獨看一個指標是不夠用的。需要多個指標相互配合，減少失真。才能獲利。

隨機指標（Stochastics,KDJ,有時也稱為KD）由George Lane提出，是期貨和股票市場常用的技術分析工具。隨機指標在設計中綜合了動量觀念、相對強弱指標和移動平均線的一些優點，在計算過程中主要研究高低價位與收盤價的關係，即透過計算當日或最近數日的最高價，最低價及收盤價等價格波動的真實波幅，反映價格走勢的強弱勢和超買超賣現象。

因為在上升趨勢尚未轉向之前，每日多數都會偏於高價位收盤，而下跌時收盤價就常會偏於低位。隨機指標還在設計中充分考慮價格波動的隨機震幅和中、短期波動的測算，使其短期測市功能比移動平均線更準確有效，在市場短期超買超賣的預測方面，又比強弱指標敏感。

因此，隨機指標作為股市的中、短期技術測市工具，頗為實用有效。 一、計算方法 隨機指標的原始計算方法是選擇任何一種日數作為計算基礎，其原始計算公式為： K值＝100× [(C－L5)/(H5－L5)] D值＝100× (H3/L3) 公式中：C為最後一日收市價：L5為最後五日內最低價 H5為最後五日內最高價；H3為最後三個(C－L5)數的總和 L3為最後三個(H5－L5)數的總和。

現在一般使用改良的公式，計算如下： （1）計算未成熟隨機值RSV （2）計算K、D、J值 上式中週期一般選擇9日。 二、KDJ的技術意義 隨機指標是用K、D二條曲線構成的圖形關係來分析研判價格走勢，它比單純考慮收盤價忽視真正波幅要有意義，這種圖形關係主要反映市場的超買超賣現象，走勢背馳現象以及％K與 ％D相互交叉突破現象，從而預示中、短期走勢的到頂與見底過程。

三、技術分析 1．超買超賣區域的判斷Ｋ值在80以上，D值在70以上為超買的一般標準。Ｋ值在20以下，D值在30以下，為超賣的一般標準。但超買超賣並非轉向標誌，在極強、極弱的行情中，K、D指標會在超買超賣區內徘徊，此時應參考VR、ROC指標以確定走勢的強弱。

此外，當D值超過90或小於15，股價極易產生回檔或反彈，但如果是瞬間的則並不反映行情的反轉。 2。背離判斷。當股價走勢一峰比一峰高時，隨機指標的曲線一峰比一峰低，或股價走勢一底比一底低時，隨機指標曲線一底比一底高，這種現象被稱為背離，隨機指標與股價走勢產生背馳時，一般為轉勢的訊號，表明中期或短期走勢已到頂或見底，此時應選擇正確的買賣時機 3．K線與D線交叉突破判斷。

當K值大於D值時，表明當前是一種向上漲升的趨勢，因此Ｋ線從下向上突破D線時買進的訊號。反之，當D值大於K值，表明當前的趨勢向下跌落，因而K線從上向下跌破D線時，是賣出訊號。 K線與D線的交叉突破，在80以上或20以下較為準確，K、D線與相對強弱指標不同之處是，它不僅能夠反映市場的超買或超賣程度，還能透過交叉突破提供買賣訊號的功能；但是，當這種交叉突破在50左右發生，走勢又陷入盤局時，買賣訊號應視為無效。

因此，當K值在50 以下的低水平形成一波比一波高的現象，且K值兩次上穿D值，股價會產生較大漲幅。反之，當K值在50以上較高水平形成一波比一波低的現象，且K值兩次下穿D值，股價會產生較大跌幅。（兩次上穿或兩次下穿在第二次穿過D時留下的兩線所夾空間分別稱為向上反轉風洞和向下反轉空洞） 4．K線形狀判斷。

當Ｋ線傾斜度趨於平緩時，是短期轉勢的警告訊號，這種情況在大型熱門股及指數中準確度較高；而在冷門股或小型股中準確度則較低。 5．K線和D線上升或下跌的速度減弱，出現屈曲，通常都表示短期內會轉勢；K線在上升或下跌一段時期後，突然急速穿越D線，顯示市場趨勢短期內會轉向：K線跌至零時通常會出現反彈至20至25之間，短期內應回落至接近零。

這時，市場趨勢應開始反彈。如果Ｋ線升至100，情況則剛好相反。 K線與D線反覆交叉，而股價呈橫盤狀態，若能得到成交量的配合，則極易產生一波強勢行情，若不能得到成交量的配合，往往會走出短線探底走勢。

6．J值的訊號一般不明顯，但當J值大於100時，會形成J值的鈍化，會形成頭部而出現回落，J值小於0時也會出現低位鈍化，股價形成底部而產生反彈。 四、評價 1．隨機指標是一種較短期的敏感指標，分析比較全面，但比相對強弱指標複雜。

2．隨機指標的典型背離準確性頗高，看典型背馳區注意D線，而K線的作用只在發出買賣訊號！

股票常用的24個指標並不絕對，金叉不漲死叉不跌的情況比比皆是，排除背離情況之外，所有指標都是跟著行情走的。

單純根據指標研判行情必然會出錯，因為大多數主力都可以透過指標製造假象，所以多級別盤面結合不同指標可以更輕鬆看盤。

如果一隻股票有一個黃金交叉，那麼很多投資者會認為此時KDJ有一個很好的現象，它有一個黃金交叉，這通常意味著股市上漲的可能性會增加。配資平臺但是會有意外，並不是說金叉肯定會上漲，股票KDJ指標在金叉後反彈，且股價繼續下跌。配資公司那麼KDJ指標會出現在金叉股票會上漲嗎？答案是，上升的可能性很大，但不是100％。

如何正確識別KDJ指示器金叉？

首先，KDJ指標顯示黃金十字架主要是KDJ指標的KD線，它跨越d線並形成一個交叉點，稱為金叉，通常是買入訊號。在上升趨勢中，K值小於D值。當K線突破D線時，形成一個金叉，這是買入訊號。在下降趨勢中，K大於D，當K線低於D線時，它是賣出訊號。投資者經常用這個來選擇買賣的時機。

其次，上升趨勢中的金叉是下降趨勢的金叉，主動金叉優於被動金叉，右金叉優於左金叉，低金叉優於金叉。高金叉。在這4點中，投資者應該記住，在選擇買賣時機和選股時，他們可以根據這4點來判斷他們之間的優先順序，並做出更好的投資操作。

最後，在正常情況下，股票的完整突破趨勢將導致兩個或更多的黃金叉。當首先確定金叉訊號時，黃金交叉訊號不明顯。最好等待第二個金叉進行干預。黃金十字架第一次出現，意味著市場是開放的，可以錯過它。第二塊金叉必須跟上。

此外，KDJ指標金叉的位置並不越來越高，視情況而定，低位蘊含著巨大的投資機會，高位表示高風險，投資者可以觀察到KD值。偏離股價確認高點和低點。

另外，很多投資者都會問，KDJ指標黃金叉的成功率是多少？根據之前的交易，KDJ指標金叉的購買成功率約為40％。如果市場好，準確率可達到60％以上。當然，這只是過去其他投資者的統計資料。絕對正確，股市不斷波動，沒有人能準確回答它究竟是什麼。在實際操作中，最好將所有指標結合起來，不可能只遵循一個指標。

KDJ等各類指標，都是事後指標。即經過市場波動後，透過計算機和軟體的既定算法制作出的盤面線條表現，更多是體現事後的多空情緒，在這些約定俗稱的規則下投資者選擇做出投資買賣預判和決策。打個比方，就像農民大叔撒下穀子種子一段時間，發現冒芽兒了，長起來半寸了，他們就剷起來再拋秧或插秧到新的開墾好的稻田裡，但這並不代表後面的每一顆秧苗都能真正成長起來並結出稻穀… ，市場表現也一樣，如果在低迷、存量交易市場裡面，機構、遊資、大資金獲利盤也可以透過這樣市場情緒指標參考來反手收割利用各種客觀指標看多做多的散戶投資者，那就遭大殃。因此kdj金叉是一種有效市場下的預期、預判參考線，並非絕對，在非有效市場下，它也可以是完全無效的（例如熔斷、股災），市場本身就是辯證的，只有適應市場變化並做出相應的決策並執行才能長久存活。市場本身也是不可戰勝的，切記迷信，與市場博弈，最終是與自己博弈，瞭解並能控制好自己才能在市場中生存！