目前國家規定了銀行可以破產，並且允許了許多小型銀行的產品進入市場，進行一個良性的競爭，所以我們可以發現許許多多的優質理財，高額理財都出現了！畢竟對於這些小型銀行來看，他們的威望不如大銀行，分佈點也不廣，所以只能利用產品的優質，高回報率的優質來拉攏資金！

就好比現在的金融金融上出現的定期理財都是一個少則4.8%，多則達到6%左右的一個理財利率！看似真的非常誘人！那麼真的有那麼好，那麼安全嗎？

首先，這款理財是一個複合利率的計算，而不是單利！簡單的說單利和複利都是計息的方式，但是單利與複利的區別在於，利息是否參與計息，單利，之前的利息不參與計息，而複利，則之前的利息參與計息。所以你會看到5年期最後的利息達到了6%！

其次，目前既然規定了銀行可以申請破產，那麼對於理財來說就一定有相應的保護機制，讓百姓不會受損失，所以只要控制在50萬以內的理財資金，可以享受銀行破產後的保險保護賠償，因此非常安全，不用擔心！

最後回答你，為什麼不限購，難道資金越多，真的就越好麼？是的！對於這些銀行來說他們也一定是一個左手進右手出的倒差價行為，這裡6%的定存問你借，那裡7%~8%甚至更高的借出去給別人，這是一筆穩賺不賠的買賣，只不過相比其他銀行來說，6%利率可能得到的回報率會比別人少一點，但是同樣的6%的利率吸引的資金就多一些，所以就是打著一個利率戰和薄利多銷的策略！

民營銀行的智慧存款產品，利率高達5.45%，為什麼不限購？可以負責任地告訴大家，不僅早就開始限購了，而且有些產品也已下架了。另外，最高存款利率也已從5.45%升到了6%以上。

相信但凡購買過此類智慧存款的，都注意到了近期需要每天定時搶購。除了億聯智存發行的最新產品外，其他大多數智慧存款產品都已經實施限購。

什麼是智慧存款？

所謂的智慧存款，從本質上來說還是1年至5年期定期存款。但最大的不同卻是，智慧存款是一款創新型的存款類產品，支援提前支取、靠檔計息。

也就是說，智慧存款屬於定活兩便的存款，既有活期的靈活性，又有定期的較高收益，支援隨存隨取。

舉個例子，如下圖所示:某民營銀行發行的智慧存款產品（億聯智存（利添利A款）），到期後的最高複合利率為6%，提前支取時靠檔計息更划算更給力。比如客戶在持有1年時間以上但不滿2年時，可以1.99%的利率，按照實際持有時間計算利息。

智慧存款的流動性風險

談到智慧存款的安全性，這也是大多數普通投資者最為關注的，一些人將之劃為理財產品之類，擔心收益達不到，更擔心本金虧損。

其實，智慧存款屬於銀行的標準存款，納入存款保險條例的保護，50萬元以內都是在存款保障範圍，可以獲得限額賠付。

因此，智慧存款在沒有任何相關法律法規的約束下，監管並沒有任其自有發展規模，而是進入視窗指導並實施限購。尤其是在存款利率上來看，大多數都已達不到4%以上了。

民營銀行，為什麼發行智慧存款？

對於智慧存款利率如此之高，就會有很多投資者產生懷疑，想不通為什麼民營銀行會提高自己的運營成本，主動提高自己的存款利率？

也許大家想到了攬儲壓力，沒錯確實是有吸收存款的因素存在。可大家並沒有想到，為什麼民營銀行的攬儲難度係數那麼大？其實這與監管機構的要求有關。

根據監管機構的要求，所有民營必須要遵循“一行一店”原則，即可只能允許在其總行所在地開設一家營業網點，這樣以來線下攬儲資源就十分稀少，造成吸儲困難。

另外，民營銀行原本就無法與國有六大行及其他股份制銀行的品牌知名度、認可度相比較，再加上缺乏實體網點及營業部，老百姓就更難以信服之。因此，迫於所處的困境而進行業務創新，推出存款利率較高的智慧存款產品且透過網上模式發售，這既可以減輕成本壓力又可以將收益優惠於投資者，一舉兩得。

順便說一下，民營銀行幾乎都是圍繞其第一大股東的產業做產業鏈金融、消費金融。因此，它的信貸資產主要投向利率較高的專案，這也是它敢於冒風險提升存款利率的因素之一。

目前來看，智慧存款確實是非常便捷的存款類產品，仔細想想對於監管認為的潛在流動性風險，也是客觀存在的。但大家不必擔心本金的安全性，說到底此類智慧存款也是標準銀行存款。而且猶如當初的餘額寶一樣，為防止流動性已經開始限購。

現在已有多家銀行5年存款利率達到5.45%以上，但是真正存入的資金量並不算高，還沒有達到限購規模。

我們發現，這些高利率存款有幾個特點：一是存期比較長，這樣資金的不確定性就會增加，因此很難吸引到大資金；二是都是小型銀行的產品，限於口碑等多種因素，真正存入的資金量不會很大；三是都是開業時間不長的銀行，他們給出的利率存在一定的營銷成分。

5.45%的利率算是非常高的利率，傳統銀行不可能有這麼高的利率，我知道建行的“快貸”給出的貸款利率才4.8%，也就是說，傳統銀行使用這個利率很可能是賠本的。這就是很多人對這種高息存款感到懷疑的原因。

其實這是民營銀行開業初期的促銷型產品，不可能持續供應，就像當初的富民寶等創新存款，最高利率曾經達到4.7%，當時也有人感覺不可思議，現在只有4%，而且採取限量供應。

民營銀行的高息智慧存款也是這樣，當他吸引存款達到一定規模後，不一定非要採取限購的方法，可能直接停止發行這種產品。比如威海銀行的“藍E存”，去年有5.5%的存款產品，現在已經停止銷售了，但是對已經存入的使用者是沒有影響的。

所以，這種產品不會是越多越好，達到一定標準後肯定會限制供應，只是這個標準掌握在銀行手裡，現在還達不到標準。

眾所周知，房貸利率已經是普通人貸款所能拿到的最低利率，2019年2月份全國首套房平均貸款利率是5.62%，與此相比，民營銀行存款利率5.45%依然有利可圖。

年利率5.45%是五年期存款利率，我們以存款100萬元為例，存五年能夠拿到27.25萬元利息。但是如果我們以複利的形式來計算，實際年利率只有4.85%。顯然，即使去放利率最低的房貸，也能有0.77%以上的淨息差。考慮到貨幣乘數因素，最終銀行收穫的遠不止0.77%。

我們常說的一句話是巧婦難為無米之炊，銀行作為以錢生錢的機構，自然要先解決了存款才能去發放貸款。央行印鈔後會提供給國有大行擴充資金，但是顯然這種待遇民營銀行不會有。想短時間內快速開啟局面，以高利率殺入市場是最佳選擇。

對於絕大多數民營銀行來說，出生晚，體量小，抗風險能力弱，扶持力度小，除了提高存款利率擴大影響力吸收更多存款之外，沒有第二條可以快速成長的道路。就當下而言，還真是拉到的存款越多越好。

網商銀行利率水平不算高，這是因為背靠阿里巴巴，能夠藉助平臺輕鬆獲得無數客戶，並且藉助阿里的大資料掌控風險，降低壞賬率，從而獲得發展。

微眾銀行同樣是背靠騰訊，盈利更多靠微粒貸，核心還是騰訊龐大的使用者群體。

其他民營銀行顯然就沒有這麼優越便利的條件了。靠山沒有，流量沒有，如果不拿出一把子力氣，上哪裡跟別的銀行拼！

對於民營銀行來說，五年期存款可以鎖定這筆款項五年的時間，可以更從容的用於中長期貸款，而實際年利率只有4.85%，並不比一年期的智慧存款收益率高多少。只要能獲得持續穩定的資金不斷補充，貸款客戶很容易找，規模就能不斷擴大，快速發展就成為現實。既然如此，限購就是完全沒有必要的事情。

現金管理類產品民營銀行的一大創新，以五年期存款為基礎，透過向第三方轉讓權益獲得流動性，從而實現了與寶寶類貨幣基金相當的流動性，使得短期存款利率能夠跑贏傳統銀行三年期大額存單利率。這是非常值得稱讚的做法，有助於推動銀行改革，讓部分喜歡躺著賺錢的銀行產生緊迫感，從而在鯰魚效應下提升服務水平。

民營銀行因為成立時間短，品牌影響力不大，又無線下網點，且資產端業務受地域限制等，吸收存款的能力相對很弱，利率高達5.45%實屬無奈，真相是實在太缺錢了，而不是資金太多。從過去民營銀行公佈年報分析，大部分嚴重依靠同業存款或股東存款，也側面證實負債端結構的單一和潛在危機。就目前情況而言，在一定程度上，存款就是民營銀行走向發展與壯大的瓶頸因素。

為什麼不限購？去年監管機構對民營銀行業務的視窗指導眾所周知，就智慧存款業務而言並無違規之處，考慮到創新型現金管理工具……智慧存款在向第三方金融轉讓未到期收益權的可能性系統風險，監管打了招呼需要採取一定措施切實防範，但並未有禁止性規定。所以，在響應監管指導的同時，有的銀行採取了限額限時銷售方式比如微眾智慧存款；而蘇寧智慧存款則暫停銷售；只有其他個別民營銀行暫未實行限額銷售，這些都與民營銀行自身實際情況不同相關，不是一刀切。

在國內經濟環境下，以現有發展水平，商業銀行可真的是資金越多越好。別看民營銀行利率高達5.45%，甚至6%，但他們仍然可以獲取利差，賺取利潤。有人可能經常看到國有商業銀行貸款利率在6左右，以5.45%或6%利率吸收存款，豈不是銀行虧本了？非也。國有大銀行因為存款利率低，融資成本低，故即使貸款利率不高，但照樣賺取利差。同樣道理，小銀行的貸款利率可就不是這樣了，俗話說得好水漲船高。看看微眾銀行微粒貸利率，新使用者以日0.05%計算，年利率高達18%，這與信用卡逾期利率有何區別？而大家熟悉的螞蟻借唄同樣如此，日利率0.04%，摺合年利率14.4%，所以即使以5.45%吸收存款照樣賺錢。在一般情況下，小銀行的貸款利率都在10%左右，從來不缺利潤空間。況且民營銀行由於無線下網點，節約了大量門店費用和人力成本，勢必形成更大的成本優勢。

換句話說，商業銀行吸收存款也不僅僅用於放貸，賺錢的渠道也挺多的，比如同業拆放，上存超額準備金，投行業務等等，可以說有錢什麼都能，沒有錢確實萬萬不能。