通貨膨脹是投資和理財的最大敵人，如果一年裡的通貨膨脹達到了 7%以上，也就意味著你必須高於這個數字，才算真正的賺錢。而低於這個數字，你只是賺了數字，但是虧了它實際的購買力。

根據2017年的中國通貨膨脹率來看，目前中國的通脹率達到了7.5%左右的水準，以銀行定存為4%左右為例來計算，每年還要面臨一個（7.5%-4%=3.5%）的貶值率！

那麼5年後，你的100萬可能只有目前83萬的購買力；

10年後，你的100萬可能只有目前70萬元的購買力；

20年後，你的100萬可能只有目前49萬元的購買力；

30年後，你的100萬可能只有目前34萬元的購買力；

50年後，你的100萬可能只有目前16.8萬元的購買力；

我們可以看到，普通的存款和理財雖然非常穩定，安全，但是利息相對較低，與通貨膨脹率相比，其實還有一定的差距。長期的用這種錢生錢的方式理財，其實就是貶值的速度相對較慢一些，但是無法達到保值和升值的目的。

那麼有什麼方法可以戰勝通脹，或者接近通脹，做到保值，甚至升值的結果呢？

縱觀美國的1801年~2014年：

1、美金貶值了95%。

2、黃金增值了3倍。

3、短期債券增值了375倍。

4、長期債券增值了1600倍。

5、實際GDP增長了1800倍。

6、名義GDP增漲了3萬3千倍。

7、股票，股票，股票，增長了103萬倍！

沒錯，103萬倍，第二的才3萬，多出100萬！這張圖非常重要。

國內的大類資產收益率跟美國的這個驚人的相似。

最高收益的是股票，然後是長期債券，短期債券，黃金，現金。也就是說，大家能觸達的大類資產投資裡，唯有股市和房子能跑贏，印鈔機（通貨膨脹率）而有錢人的賺錢方式其實還是離不開金融和地產！

通貨膨脹、通貨緊縮這兩個詞挺容易理解混亂的，

我給大家家分享一個簡單的方法根據字面意思進行理解：流通的貨物膨脹變大了，所以需要支付更多的錢來購買，也就是錢不值錢了，通貨緊縮反之。這麼理解不容易記混

通貨膨脹分五個層次

1、每年物價上升比例在1-3%之內，爬行的通貨膨脹；

2、每年物價上升比例在3-6%之間，溫和的通貨膨脹；

3、每年物價上升比例在6-9%之間，嚴重的通貨膨脹；

4、每年物價上升比例在10-50%之內，飛奔的通貨膨脹：

5、每年物價上升比例在50%以上，惡性的通貨膨脹；

發展中國家控制在3-6%之間都算合理的，發達國家不超過2%，但是中國在2017年通脹率達到了7.5%，並保持在6-8%的水平，說明中國的通脹率已經較為嚴重了～

那在面對通貨膨脹的背景下，選擇什麼樣的投資使自己財富達到保值甚至升值估計大家都會很重視，下面我整理了一下投資方式供大家參考；

[股票 債權]，股票在通脹初級階段買入股票是比較好的選擇，選中優質公司股票(這個我也遠不中需要自己再好好觀察我們惡劣的大A了。。。)，買進國債倒是一個不錯的選擇：

[房產]，房子也是一個應對通脹的好投資，但是房產本身卻是存在風險的，現今的國家調控政策，價格已達峰值等因素仍需考量，貸款買房投資就此打消這個念頭吧；

[投資自己]經濟大環境不明朗，做最重要的投資那就是我們自己，大工業時代科技飛速發展沒有任何一樣商品可以靠稀缺很壟斷活下去，所以唯一可以讓自身財富一直增值的是你的智慧，靠你的智慧跟勤勞才能創造源源不斷的財富！

好好努力奮鬥吧，有夢想的人們

通貨膨脹（Inflation）指在紙幣流通條件下，因貨幣供給大於貨幣實際需求，也即現實購買力大於產出供給，導致貨幣貶值，而引起的一段時間內物價持續而普遍地上漲現象。其實質是社會總需求大於社會總供給 （供遠小於求）。紙幣、含金量低的鑄幣、信用貨幣，過度發行都會導致通脹。

我們要做最先收到增量貨幣的人或者說後面稀釋過程中能保持自己價值不被稀釋的資產。

怎麼首先接觸到增發的貨幣呢？那就是貸款，通貨膨脹會稀釋你的債務從而收益，但是也要注意自己資產端的實際收益，一般情況通脹都是在經濟不好的年份發生。

作為普通人應該如何保值呢？

核心有兩個，要不持有生產端具有競爭優勢的資產，其佔據生產領域稀缺資源，具有抗通脹的能力，可以在經濟危機的環境中保持自己的生命力，甚至持續提供現金流，要不在消費端持有稀缺性的，具有長期價值的資產。

典型的比如黃金、盛世持古董，亂世拿黃金，在經濟危機的初期一般出現大量的資產價格下跌可以擇機購買優質的資產，比如長江電力這樣的公用事業股、貴州茅臺這樣的稀缺資源股，我們要相信經濟危機只是經濟週期的一個環節，一定會過去。

核心就是三點：優質，代表更好的效率；稀缺，代表在存量經濟中有更強的話語權，可以要求更大的財富份額；現金流，保命。

全球性金融危機，西方世界構造的資本都要被重構，美元都逃不出厄運，你還能逃的掉，當前社會泡沫有多大呢，幾千年總和還要大100倍，等著吧

在通貨膨脹的情況下，資本家想要保住自我的資產不被稀釋，其實一點也不容易。美國在1929年開始的十年大蕭條中，最可怕的就是階層下沉，很多資本家想淪為中產也不可得，無數的中產最後淪為貧困者。

可怕的階層下移

1929年美國大蕭條開始的第一年，5000家銀行倒閉，8萬家企業破產，1400萬工人失業，銀行和企業的破產，使得無數的資本家一生的血汗錢，一夜間淪為烏有。很多資本家負債累累，想淪為中產也不可得。多年奮鬥換來的生活被徹底抹滅，紐約的富人區長島突然增加了很多精神病患者。

資產泡沫破裂後才有通貨膨脹

通貨膨脹發生之前一定是資產泡沫，資產泡沫破裂後，多印的錢無法消化，才引發一些人囤積通貨，炒作通貨，最後爆發通貨膨脹。

而資產泡沫破裂時，就會有無數的資本家倒下，能生存下來的，也不是人人都有能力參與囤積通貨。要掌握流通銷售渠道，產品進貨渠道等等。

資本家為什麼容易倒下

資產泡沫開始吹起來的時候，是歡樂的盛大宴席，所有人都禁不住利潤的誘惑，等音樂嘎然而止的時候，絕大部分人都是猝不及防的，資本家由於船大難調頭，且不少人有著高額的貸款，更是首當其衝。

還有一些資本家誤判形勢，以為熬得過去，最後把自己的骨頭都搭進去了。只有少數會止損的人才會有機會逃出生天。

總之是創業死一批，高槓杆死一批，熬來熬去把自己熬成骨頭湯死一批，通貨膨脹時，資本家也有如煉獄一般。

通脹如虎不分窮富

通貨膨脹從本質上來說，是不分窮人富人都一樣傷害。但是富人一方面更容易規避貨幣貶值，一方面賺錢能力強，更容易抵抗風險。

但是窮人就不一樣了。因為通貨膨脹首先就是易耗品、生活必需品漲價。像最近俄羅斯通貨膨脹就是雞肉價格暴漲，伊朗通貨膨脹就是雞蛋暴漲，而土耳其通貨膨脹就是紙巾漲到15美元一盒。而這些由於是生活必需品，你無法迴避。而窮人本來收入就不高，生活必需品上漲，則將佔據他收入的更大比例。

富人如何規避

富人可以透過購買外匯，黃金進行規避，或者投資其他國家的股市，來逃避本幣貶值。所以在通貨膨脹的情況下，很多資產開始外逃。

一些為富不仁的資本家如果掌握著流通銷售渠道，可能會趁機透過囤積通貨來牟取暴利。

今年年初，辛巴維（威）前總統穆加貝家裡被盜，被盜竊了150萬美元。應該說這個金額還是蠻令人詫異的，統治了辛巴維（威）37年的穆加貝並沒有大家想象的那麼富。可見在通貨膨脹面前，沒有多少人能發得了財的。

在通貨膨脹的情況下，資本家是既得利益者，不用操心資產被稀釋，

在溫和通貨膨脹的時候，物價有序上漲，在這個情況下，消費者買漲不買跌，非常有利於產品銷售，資本家可以大賺一筆，其實在溫和通貨膨脹的時候，不僅是資本家得利，也有利於gdp增長，同時工人收入也會提高，所以各國央行的目標都是希望保持一定的通貨膨脹水平，

溫和通貨膨脹中，貨幣是不斷貶值的，不過資本家不擔心，資本家雖然名義是資本家，但是資本家是沒有大量現金的，資本家的資產中有大量的負債，比如說a股上市公司，可以說全部都有大量的銀行貸款，許多公司負債率達到80%，這樣貨幣貶值會稀釋資本家負債的價值，假設欠銀行一個億，如果通貨膨脹5%，那麼意味著一個億貶值5%，

如果通貨膨脹失控，成為極端通貨膨脹，在這個時候更是稀釋資本家的債務，甚至會讓資本家的銀行負債變得一文不值，

不過在極端通貨膨脹中，資本家是無法進行商業經營的，因為居民購買力下降，需求不足，不過這難不倒資本家，這個時候資本家可以把資金轉移到安全的地方，所以經常看到那些發生極端通貨膨脹的國家資本大量外逃，

其實資本家真的不害怕通貨膨脹，能讓資本家造成損失的是金融危機，但是通貨膨脹和金融危機不是一個概念，

ru不被稀釋是不可能的，只是稀釋的程度不同而已。

溫和的通貨膨脹有助於經濟的發展，國內的通貨膨脹率每年在7%左右點，實際的數字可能還會更大點。

只要你投資理財的收益率能超過這個數字，那麼你資產被稀釋的程度就會減弱一些。

在通貨膨脹的大環境下，如何讓自己的資產能隨著通貨膨脹的數字一起上漲，就是一們高深的學問了。

按照這個邏輯，一般的存款和理財是很難超越這個數字的，如果能超越這個數字，那社會就沒什麼生產動力了，有錢就都去存銀行了。

只有緊跟國家增長的資產或者權益才能跑贏通賬，目前來看，只有公務猿的工資、壟D企業的員工，透過工資性收入就能跑贏通貨膨脹。

從過去的20年來看，房市和股市基本上都跑贏了通貨膨脹，特別是房市，並不需要你有多高超的技能，要的就是你買買買即可。股市就不同了，看著也是跑贏了通賬，但是股市是個典型的二八市場，就是多數人虧錢，少數人賺錢的地方。

總的來說，要想自己的資產不被通貨膨脹稀釋，那你擁有的資產就要足夠稀缺，足夠優質，如果沒有，那怎麼可能不被稀釋。所以，活在當下即可。