美國千禧一代負債累累，說起來也不稀奇！大概很多人都聽說過美國老太太和中國老太太買房的故事吧，美國老太太依靠貸款買了房子，一輩子都在還貸，直到去死前才還清貸款，但一直住在自己買的房子裡。而中國老太太靠存款買房子，攢了一輩子的錢，直到老了才買了一套房，沒住多長時間，房子就成了兒女們的遺產了。

也就是說，美華人的消費觀念是非常超前的，是十分願意消費的。他們是先拼命地花錢，然後認真地掙錢，形成花錢與掙錢的良性迴圈，也帶來了消費對經濟的強大拉動作用。美國只要老百姓能夠掙到錢，就不愁經濟不活躍。反之，經濟就會遇到麻煩。

而華人是先拼命掙錢，並把錢存在銀行，在自己認為有保障時，再小心而謹慎地花錢。所以，華人存款很多，但消費對經濟的拉動卻沒有存款反映的那麼好。

美國千禧一代負債累累，毫無疑問與他們的消費觀念不同有關，是先消費再掙錢的充分體現。所以，美國的居民存款遠沒有中國高，但消費能力遠超中國。

當然，美華人敢於花錢，與其社會保障制度健全，社會福利好，尤其是失業保險的激勵機制強關係緊密，能夠讓居民毫無後顧之憂地花錢，也有讓年輕人花錢後再掙錢的時間和空間，自然，負債對美國千禧一代就不會形成太大的壓力。

過度消費和負債、社會福利過高等帶來的風險是，會發生次貸危機這樣的問題，會讓政府負債越來越重。這也是需要防範和注意的問題。

美國的“千禧一代”（英文Millennials），通常是指出生在上世紀80年代以後的人（1980年至2000年），典型代表人物是社交媒體平臺臉書公司（Facebook）的創始人馬克·扎克伯格（1984年5月14日出生）。美國的“千禧一代”，與中國相對應的就是我們通常說的“80後”和“90後”們，這兩個社會群體有許多共性。

“千禧一代” 之所以負債累累，主要原因是，不少人是在金融危機爆發前後大學畢業，找工作比較艱難。即便勉強找到一份工作，工資水平也與他們的預期相去甚遠。當然，高科技行業和華爾街的“金領們”不在這一範疇。但是，在消費上卻比較超前，這也是他們負債較多的一個重要原因。

此外，美國“千禧一代”的年輕人普遍重視教育，在教育上的投入較多，由於大學學費上漲，不少“千禧一代”剛畢業還揹著幾萬美金的學生貸款。這也讓不少“千禧一代”的年輕人捉襟見肘，甚至感嘆生不逢時。

從大背景看，近些年，儘管美國經濟逐漸走上了復甦軌道，但金融危機的陰影仍在。在經濟不景氣的大背景下，美國中產階級的生活水平普遍下降，生活壓力增加，買房的壓力增加，“千禧一代”也不能除外。

與父輩相比，高昂的房價也壓得“千禧一代”喘不過氣來，對於不少剛走出校門的美國年輕人來說，依靠自己的能力買房幾乎是一項不可能完成的任務，只能租房邊工作邊攢錢，一些年輕人為減少生活成本，選擇跟父母住在一起啃老。

主要原因是美國的消費習慣，借錢消費，低儲蓄成為習慣導致負債率高，這也是美國貿易逆差的原因。

負債主要有四塊，住房，汽車，學生貸款，信用卡。

據調查，美國存款低於1000美元的比例有54%（少於1000美元的有29%，一分錢沒有的有24%），這對任何一個華人來說，恐怕都不敢想象。

美國之所以不存錢，一方面是消費慾望強，另一方面是存款利率低，而且還要往養老賬戶裡打錢，錢自然存不了多少。

雖然說美國家庭負債率是中國的1倍多，但說實話，人家至少過的舒服啊。華人呢，現在負債率也上去了，現在已經48%的水平了，20多歲就開始買房，背房貸，負債率直接50%左右甚至更高吧。如果沒什麼儲蓄就買房的，那負債率估計和美華人也差不多了。

所以，中國現在年輕人負債情況也是挺嚴重的。去年現金貸為什麼會如此火爆，就是因為年輕人借錢消費成為習慣了。

未來中國年輕人也會和美國一樣的，但是，中國和美國的社會保障制度是不一樣的，這差別就會很大。所以，還是要勸中國年輕人，不要光學美國花錢，人家敢花，是因為福利好，沒太多後顧之憂，中國現在發展水平不如美國，可不能未老先窮啊。

在刺激中國內需方面，中國還有不少要做的，比如，社會保障，住房保障，醫療教育等。未來年輕人很可能會習慣超前消費，但是要做到沒有後顧之憂，還是要繼續努力的。

美國目前18到30歲的年輕人成為“啃老”群體負債累累主要原因：

一是美國傳統產業的衰落，導致美國的大學生或年青人就業的機會減少，正常的美華人只要有工作養活自己和家庭是非常輕鬆的，美華人的平均收入比中國高，物價其實比中國低，所以，美華人只要有工作收入還是可觀的，但隨著美國傳統產業的衰落，美國失業的人數增加，年青人不願意工作的數量增加。

二是，美國的經濟主要是矽谷的網際網路行業發達，可是網際網路行業的輕資產的產業，職位並不多，而且要求非常高，大部分普通的美華人是沒有機會到這個行業工作的，而且這個行業對普通人才的需求很少。

三是科技的快速發展，人工智慧與機器人的出現，願意來的傳統產業也不用人工了，或者只用少量的人工了，例如，特斯拉是生產汽車的傳統企業，為了降低成本和商業模式的創新，特斯拉龐大的汽車生產車間只有幾個人管理機器人，整個生產線都是機器人完成的。所以，隨著人工智慧的出現，傳統行業升級後對人工的需求幾乎降為零。

四是近十年美華人也開始炒房，沒有收入的美國年青人負擔更重。

五是2008年後人類經濟的重大轉折點，2008年後人類舊的經濟發展模式結束了，新的經濟是升級之後的新模式，任何傳統行業升級商業模式在升級後就像特斯拉一樣是人工智慧和機器人為主，沒有幾個工人，這就會導致整個社會大量的工作崗位沒有了，大部人失業將成為常態，整個社會不需要那麼多人去工作，沒有工作就沒有收入，沒有收入只能依靠負債過日子。

綜上所述，美國千禧一代負債累累是人類社會發展的趨勢所導致的，其歐洲大部國家的情況和美國是一樣的，美國的今天就其他國家的明天，未來五到十年，這個問題也會成為中國的問題，其實中國現在就已經少量出現這種情況，中國應該早研究這個問題，早點探索解決這個問題的方案，這是人類社會發展到今天必然要面對的問題。

所謂美國千禧一代，主要是指1984-2000年出生的人，他們伴隨著網際網路時代的爆發而成長，如今，大部分人已經成為了社會的主要勞動力。

而說到美國千禧一代，常常提起的往往就是他們的債臺高築，負債、“啃老”幾乎成為了他們的標籤，其中一部分原因是因為他們的消費觀念，“花明天的錢、圓今天的夢”這種提前消費的觀念根植於他們的內心，然而，收入的增加抵不過物價的上漲，不願意放棄現有的消費水平必然會使得負債也增加。

不過說起負債，不得不提美國為源頭的08年全球金融危機，由於金融危機的發生，全球經濟受到了極大影響，相應的，美國社會大量的企業倒閉、裁員，就業機會也相應減少，早年出生的千禧一代不少人因此失業，即使是剛剛畢業又找到工作的人，其收入也大幅減少，遠遠不及預期收入。實際上，因為金融危機的出現，考慮通貨膨脹因素的影響後，千禧一代的收入深圳還不如他們的父母。

房價高昂的現實也使不少年輕人望而卻步，雖然美國不像中國幾乎所有人都想要擁有一套自己的房產，但是同樣高昂的租金也佔用了年輕人收入的很大一部分。

可以說，美國千禧一代負債激增，是客觀和主觀原因雙重作用下的必然結果。

未來發展如何利用千禧一代的消費能力：超越美國

鼓勵自己的影響力：他們的時間終於臨到我們了。2018年，世界將達到千禧年峰值，即千禧世代的最後一代（也稱為Y一代，1980年至2000年出生的那一代）將達到18歲生日，從而將他們的佇列帶入經濟首要的新時代。X世代消失了。萬歲Y一代。

到目前為止，美國已經花費了數不清的數十億美元來試圖理解這種“新品種”的消費者。千禧一代是全球最大的經濟體中人口最多的部分（大約9000萬人），因此他們的偏好將推動未來20年的生產和營銷戰略。但他們是一群善變的人。一方面，他們嘲笑傳統的婚姻和住房擁有權的傳統儀式。但另一方面，他們是第一個“數字原生”一代，到2030年，他們的年收入總額預計將超過4萬億美元。

雖然這可能確實如此，但千禧一代的故事實際上比傳統的以美國為中心的敘述讓我們相信的更有趣 - 並且充滿了更多的機會。對於初學者，我們應該記住“人口是命運”。就人數而言，美國在千禧年派中的份額實際上非常小。目前僅有亞洲有超過10億的千禧一代居住; 更廣泛地說，新興和發展中經濟體擁有世界千禧年人口的86％。因此，如果你是一個有興趣在未來20年內將自己融入到消費和塑造全球文化的人們的生活方式中的公司，那麼你最好開始向東看。

然而，直到最近，全球敘述仍然存在。由於資料有限，分析師只能對世界範圍內的千禧一代進行非常通用的陳述。然而，由於收入和人口模型方面的進步，現在有可能透過預測世界各國的收入變化，對千禧一代進行更全面的調查。透過觀察代表全球人口和GDP的70％的22個國家的樣本，很顯然千年故事具有更大的全球影響。

從總收入和消費能力的角度來看，毫不奇怪的是，在全球層面上，千禧一代將成為中期的統治經濟強國（而下一代 - 2000年至2020年出生的那一代 - 將會迅速攀升到2035年超過第X代）。

圖1：千禧一代全球年度總收入將統治至2030年（數萬億美元）

但在國家一級，情節變得更加濃厚。到2035年，中國千禧一代的總收入將超過其美國堂兄弟，其中印度落後（圖2）。因此，全球公司和品牌需要更好地理解和滿足中國和印度 青年的態度和偏好，這些青年在許多行業將成為他們未來的核心客戶群。此外，其他國家的千禧一代也將看到他們的明星迅速上升，超越其他更為成熟的經濟體。例如，到2035年，巴基斯坦千禧一代的總收入將高於義大利和西班牙同行的總收入。

圖2：千禧一代在中國，美國和印度的總收入（億美元）

最後，許多千禧一代收入增長最多的市場 - 將客戶引入更新，更高價值的產品和服務的重大機會將會實現 - 通常會被忽略。到2035年，將從2020年水平經歷千禧年總收入增長最快的國家以及相應的平均收入相應增加的國家將包括：

孟加拉國（年均收入增加104％;平均收入5,800美元）印度尼西亞（年均收入增加84％，年均收入11,600美元）菲律賓（年均收入增加77％;年均收入12,400美元）泰國（年均收入增加51％;年均收入13,200美元）

這些國家應該為宜家的猛烈衝擊做好準備。

2035年以後，千禧一代及其繼任者的存在就是在現階段任何人的猜測。然而，基於我們已經瞭解的未來二十年，全球千禧一代的最終敘述將是一個關於市場擾亂的故事，生產和營銷偏好向新地區和文化的轉變，以及新業務和品牌他們足夠敏捷，能夠導航這些變化。簡而言之，千禧一代的遺產可能會遠遠超出美國的範圍，並且在消費能力被他們的孩子的孩子淹沒後仍然生活得很好。

美國千禧一代的負債率高和美華人的消費觀念、生活態度和對人生意義的理解有關，淺見以為美國千禧一代的高負債與當下中國知名房地產企業的高負債比起來，可謂是小巫見大巫。