海龜交易法則，我推薦了很多遍了。一個期貨交易者，可以不去使用它的方法，但是最好是去研究一下它的邏輯。

為什麼？因為海龜交易法則是市面上唯一的，公開的，詳細解釋的，完整的期貨等投機交易系統，這真的是太難得了。

我今天就來具體的詳解一遍海龜交易法則。

突破20日的最高點。很多人在後臺問我這個問題，看不懂這一條是什麼意思，正好一併解答了。

看圖：

前面有20根K線，這20根K線，代表了20天的走勢，突破20日的最高點，就是突破了這20天K線的最高點：2922。

我紅圈的那個位置就突破了，價格達到了5923的一瞬間，買入開倉。

這個背後的邏輯有兩點：

1、價格走勢是不確定的。

2、創20日新高，是趨勢的必然形態。

走勢是不確定的，所以在任何位置入場都區別不大，而趨勢一定會出現，但是我們不知道趨勢什麼時候，於是，我們在趨勢有徵兆的時候入場，就是創20日新高。創20日新高行情並不一定會漲，但是行情如要漲，一定會突破20日新高。

盈利0.5個ATR就加倉一次。

所謂的ATR，就是K線的平均波動幅度，簡單的舉個例子，就是把過去這個品種的K線的最高點-最低點得出一個TR，然後，把最近一定的週期（預設是26）這個TR加起來處於週期數，得到了一個K線的平均波動幅度，以這個幅度來定位加倉位置。

也就是說，盈利了XX個點就加倉一次。

這背後的邏輯是：

1、走勢是不確定的。

2、浮盈加倉。

走勢是不確定的，所以賺錢到設計點位直接就加倉，不等回撥也不等XXX。浮盈加倉，說明目前走勢他是順勢的，可以加倉。

如果開完倉之後，價格下跌2個ATR，直接全平。

這就是對加倉的保護，可以理解為止損。

背後的邏輯是：

1、走勢是不確定的。

2、截斷虧損。

因為走勢是不確定的，虧損了就要控制風險，海龜交易法則能夠接受的，就是虧損2ATR。虧了直接就砍掉，因為如果走勢如他們假設那般，是不應該回調2ATR的，既然回撥，那就是錯了，重新開始。

多單跌破10日低點止盈。空單突破10日高點止盈。

這個邏輯是：

1、走勢是不確定的。

2、讓利潤奔跑。

跌破了10日低點才出場，是拿住趨勢的關鍵，因為一波上漲趨勢，價格是很難跌破10日的低點的。假如上漲趨勢真的出現，海龜這套方法可以一直持有到最後。

當然，如果不是趨勢，或者是半路結束的趨勢，那麼這個方法也是要回吐很多的利潤的。

也就是說，跌破了10日低點，就是海龜假設的趨勢結束。但並不是說行情跌破了10日的低點就真的一定會結束，但是海龜假設它們結束了。

跌破了10日低點，是海龜選擇承擔的回撤大小，用它來換取大級別的趨勢。

這一話，實現了趨勢跟蹤，讓利潤奔跑的核心目的。

這也是大道至簡的一個體現。

以上4點，就是海龜交易法則的交易邏輯。

它用寥寥數條規則，實現了截斷虧損，讓利潤奔跑的趨勢思路。這背後的認知，其實主要就兩點：

1、行情走勢的不確定性。

2、在風險可控的情況下，把握趨勢收益。

每個人看了《海龜交易法則》都可能會有不同的理解側重。我個人認為海龜交易法則的原理只有三點：

1 機械交易

按著固定不變的規則和程式來交易就是機械交易。因此機械交易的程式可以錄入電腦中，由電腦系統來操控。這樣就可以避免在交易中人性的弱點——自律性差、主觀決定等問題。

機械交易從買入點開始，到加倉到止損到清倉都有一系列清晰的可執行的規則，並且可以落實到具體的數字上，可以達到量化的標準。因此《海龜交易》法則當中個重要的概念就是“頭寸”。”頭寸“是《海龜交易》進行分散風險，增加盈利的重要手段。頭寸的把握是有具體的計算公式的。這樣使得”頭寸“的執行可以準確的落實。

2 尋找趨勢

《海龜交易》法則是用趨勢賺錢。為了很好的利用趨勢，《海龜交易》法則採取了以下幾個辦法：

1 把資金透過“頭寸”合理的分佈於眾多的市場

實際上應用《海龜交易》法則需要大量的資金，一般的小散是玩不起的。因為不是每個市場每個時刻都有趨勢。海龜交易法則把所有資金分佈於不同的市場，這樣就可以不放過每個市場可能出現的較大的趨勢。比如：黃金、大豆、股票、指數等都必須同時進入進行操作。一旦其中哪個市場有較大的趨勢出現，就可以透過此市場的大趨勢獲利來彌補其它市場的虧空並最終盈利。因此分佈於各個品種的“頭寸”必須是合理的。是有一定的因定演算法的。

2 當市場沒有出現趨勢時就耐心等待

市場大部分的時間中可能都沒有明顯的趨勢，這時應用海龜交易法則交易就會面臨無數的假突破或被動止損。這時的虧損在海龜交易法則看來是正常的，必須繼續堅持機械交易以等待以後的大趨勢來臨。現在的虧損是以後獲利付出前期的成本。

3 大賺小賠的資金管理法則

海龜交易法則的核心其實並不是什麼技術，而是嚴密的資金管理或才說資產配置。合理的資產配置才是海龜交易法則的靈魂。它透過“頭寸”把資金向有利於賺錢的品種流動，這樣可以放大利潤的同時可以截斷虧損。以達到可以大賺小虧的目標。

總之，在我看來海龜交易法則是職業交易必學必會的。但是僅憑機械交易還是不夠的，若想長期穩定獲利還需要交易者動用自己的智慧，適當時機啟動海龜系統才好。

每個人看了《海龜交易法則》都可能會有不同的理解側重。我個人認為海龜交易法則的原理只有三點：

1 機械交易

按著固定不變的規則和程式來交易就是機械交易。因此機械交易的程式可以錄入電腦中，由電腦系統來操控。這樣就可以避免在交易中人性的弱點——自律性差、主觀決定等問題。

機械交易從買入點開始，到加倉到止損到清倉都有一系列清晰的可執行的規則，並且可以落實到具體的數字上，可以達到量化的標準。因此《海龜交易》法則當中個重要的概念就是“頭寸”。”頭寸“是《海龜交易》進行分散風險，增加盈利的重要手段。頭寸的把握是有具體的計算公式的。這樣使得”頭寸“的執行可以準確的落實。

2 尋找趨勢

《海龜交易》法則是用趨勢賺錢。為了很好的利用趨勢，《海龜交易》法則採取了以下幾個辦法：

1 把資金透過“頭寸”合理的分佈於眾多的市場

實際上應用《海龜交易》法則需要大量的資金，一般的小散是玩不起的。因為不是每個市場每個時刻都有趨勢。海龜交易法則把所有資金分佈於不同的市場，這樣就可以不放過每個市場可能出現的較大的趨勢。比如：黃金、大豆、股票、指數等都必須同時進入進行操作。一旦其中哪個市場有較大的趨勢出現，就可以透過此市場的大趨勢獲利來彌補其它市場的虧空並最終盈利。因此分佈於各個品種的“頭寸”必須是合理的。是有一定的因定演算法的。

2 當市場沒有出現趨勢時就耐心等待

市場大部分的時間中可能都沒有明顯的趨勢，這時應用海龜交易法則交易就會面臨無數的假突破或被動止損。這時的虧損在海龜交易法則看來是正常的，必須繼續堅持機械交易以等待以後的大趨勢來臨。現在的虧損是以後獲利付出前期的成本。

3 大賺小賠的資金管理法則

海龜交易法則的核心其實並不是什麼技術，而是嚴密的資金管理或才說資產配置。合理的資產配置才是海龜交易法則的靈魂。它透過“頭寸”把資金向有利於賺錢的品種流動，這樣可以放大利潤的同時可以截斷虧損。以達到可以大賺小虧的目標。

總之，在我看來海龜交易法則是職業交易必學必會的。但是僅憑機械交易還是不夠的，若想長期穩定獲利還需要交易者動用自己的智慧，適當時機啟動海龜系統才好。

對於底部反彈個股一波拉昇後的回踩，本人給大家講過要注意回踩階段的量與勢，量能持續萎縮，趨勢在回踩至支撐企穩，那麼此股後期定有一波反彈主勝浪，上面的哈投股份是不是如此，30號盤中選出，隨後一路大漲，今天更是漲停，你有沒有抓住？恭喜本人的粉絲及時進場佈局！

目前這種行情，很多底部個股都是走出類似行情，就如股價在回踩至5日時，本人選出講解的海泰發展，目前已經成功上漲50%，這就是本人粉絲能夠把握到的利潤，你想不想抓！

本人一直在講思路，講技巧，就是為了提高朋友們的選股和操作能力，更好的適應股市！像九有股份、南風股份這樣的短期爆發牛股，本人在選股文章會持續講解，又到了每日競猜時刻，看下面這隻股能不能如上面一樣走出短線行情：

題主這個問題問的太深了。題主應該也是老交易員了。

《海龜交易法則》是講解交易數一數二的書。我看過很多次，而且我也推薦給很多人看。題主的這個題太大了，我節選我認為重要的點說一下吧。

海龜交易法則背後的原理就是交易的原理。

“好的交易無關乎對與錯，只代表正確的交易”交易結果是一定時間內，一定交易頻率的結果。某一次結果或者某幾次交易的對錯，不代表最終的交易系統的盈利率。

別人問我方向的時候，我從來不回答，別人說我傲，其實我真的不知道，我只知道怎麼交易

避免結果偏好，避免近期偏好，避免預測未來，從機率角度考慮問題。

以上幾點我不一一說了，相信大家都有自己的瞭解。

“破產風險是需要警惕的風險” 資金管理的原則。首先資金管理並不代表輕倉。資金管理並不一門科學 有固定的定義並可被證明的。資金管理因人而異。在風險和回報之間尋找一個平衡點。風險太大可能賠光出局，風險太小，回報甚微沒有收穫。

執行力。作者之所以能夠成功，依仗強大的執行力。行情不可能不預知，只有以不變應萬變才能找到突破口。

《海龜交易法則》這本書我看了好幾遍，每次感受到的東西都不一樣，對於邏輯的認知也不相同。希望我說的這些對各位有用處。

如果喜歡請關注，每天更新財經類問題。

海龜交易讀完以後給我的感覺是市場就是賭場。大家透過自己的交易系統提高勝率（在沒有規則的市場建立自己的規則）。利用資金管理（凱利公式）來避免個別事件引起的重大虧損。

沒有什麼深層次的東西，只有所謂邏輯，甚至邏輯也不是我們認為的那個邏輯。

就市場趨勢而言，換言之如果市場存在趨勢，那麼必按艾略特浪理論:以三浪，或者5浪方式進行推進，因為這是最科學的方式，第二，價格二維平面也玩不新的圖型。

所以可簡單的理解為市場要形成趨勢必須不斷創新高。

海龜將20天創新高作為趨勢可能存在量化條件，是否科學，肯定不科學，這只是過去的一個統計，關鍵是量化，市場在熊市中不會輕易反彈創20新高等。

在交中最有效的而且是最簡單的形太就是ABC，而市場若真存在技術交易邏輯？則一個趨勢行情必由ABC構成一個基本迴圈！這才是我們的交易的基本邏輯，而不是什麼20日新高。

新高突破ABC超買賣等是交易時機而不是或存在什麼市裡邏輯！那隻我們想象的一個可能高勝率的地方，市場執行有邏輯但不是我們認為的常見的那種。

相信大多數交易者對海龜交易法則都有所耳聞，那麼匯查查就給大家簡單介紹一下海龜交易法則及其原理：

在某種形式的突破之後，新的趨勢往往會出現。簡單來說，突破是指價格開始向新的方向波動，並超出當前的盤整期，突破新高或新低的地方。

這時也是突破交易者入場的地方。但是，在真實市場中，大多數突破發生後，都不足以發展成發生利潤的趨勢。

因此，海龜交易系統是一種雙重的突破系統，包括系統1和系統2。其中系統1是指20日均線的快突破系統，系統2是指55日均線的慢突破系統。

在海龜交易系統中，快突破旨在幫助交易員儘早進入趨勢，在新趨勢形成之初，儘早建倉。慢突破則是等待更強勁的趨勢訊號，以確保趨勢的準確性。

與快突破系統相比，慢突破系統還允許趨勢出現更大的回撤。這使其可以長時間保持強勢趨勢。

海龜交易系統是基於規則的精密系統。它涵蓋了交易的各個方面，包括交易市場、頭寸大小、入場以及離場。就基本機制而言，海龜交易策略是一種雙重突破系統，協同工作，相互補充，其目的是識別新趨勢並從中獲利。

1）市場–買賣什麼

交易所有主要的期貨合約、金屬、貨幣和大宗商品；

在多個市場進行交易以分散風險。

2）頭寸大小–買賣多少

根據20日均線的市場波動性確定頭寸規模；

以總賬戶淨值1％的資金進行交易。

3）入場–何時買賣

交易唐奇安突破系統，系統1使用20日突破，系統2使用55日突破；

在獲勝趨勢中加大倉位。

4）止損–何時平掉虧損訂單

系統1在與入場相反方向的突破的第10天離場，而系統2在與入場相反的方向突破的第20天離場；

所有訂單都不會超過2％的風險，按照規則設定止損。

5）策略–如何買賣

交易最重要的策略就是信心、一致性和紀律性；

成功的交易者都使用一套固定的交易系統；

只交易流動市場。