概念的東西不說了，用一個之前發的一篇圖文說下看法吧。從兒童教育金保險這個角度，談談理財險。

原來我是非常牴觸教育金保險的！

先說說何為教育金保險吧——其實世上本沒有“教育金保險”這個險種，我們這裡主要是從用途上說，可以作為教育金儲備使用的保險產品，這其中主要是指年金險。

原來，我覺得這類保險背離保險的本源，保障不足或沒有保障，僅僅是一款理財的工具。但就理財效果來看，這類保險的收益水平往往很低。大家不要被各種各樣領取方式的數字遊戲所迷惑，收益的測算並不能僅用投入與產出的數量來衡量，這裡邊還缺少兩個因素，一個是時間，一個是複利。為解決這個難題，專業的理財師往往使用“內部收益率”這一指標來判斷產品的實際投資效果，您不用糾結內部收益率怎麼算，僅知道它相當於理財產品的“年化收益率”即可。

一般的年金險的內部收益率在3%左右！這遠低於我們常使用的銀行長期理財產品、長期存款甚至國債的收益。說白了，我用教育金保險給孩子存錢，不如我自己滾存最最安全的國債，給孩子做個專項儲蓄收益更高！

分割線，錶轉折

但是，我想簡單了，影響投資收益的重要因素除了市場和產品的收益之外，還有更重要的一條就是投資人的主觀因素，是否能夠堅持、堅持的紀律性、消費習慣等等都是影響投資能否實現目標的重要因素！

這樣，教育金保險的一些優勢就顯現出來了：

一是強制儲蓄！沒有“強制”二字的儲蓄都是假儲蓄！我們很多人之所以存不下錢，就是很容易陷入消費情景中，被激發了需求，造成不必要的消費，導致不能堅持儲蓄。

二是專款專用！自己存錢還要面對是否能夠轉款專用的問題，本來說好是給孩子存的教育金，最後可能買房、買車、搞投資了，可我們的初心去哪了呢？

三是保費豁免功能！很多年金險有保費豁免功能，一點家長在保費繳納期間遭遇不幸導致身故或者全殘，可以保證孩子受教育的經費不受影響。

說到這，我們發現教育金保險其實並沒有我們想的那麼不堪。但是，大家在給孩子配置保險產品的時候還是要遵循一定的原則，即：先社保再商保、先大人再孩子、先保障再理財，這樣才能把保險的效用最大化地發揮出來！

你才本質上是一種資金的交易就是說我把資金投入到某一個專案當中，短時間內能滾出更多的資金。其實主要是要找到一個合適的低風險的專案，然後把錢投進去，然後能穩定地產生現金流的一種活動。

舉個例子，我目前比較擅長的就是股票的投資，也就是巴氏投資法，不斷的去尋找有價值的公司，而且估值低在合適的價位買入，然後長期持有，每年獲取30%左右的收益。

理財險在人們的心目當中是賺取很多的收益，這是一個錯誤的觀念。

理財型保險雖然有理財型產品的功能，但不能簡單的等同於其他的投資理財專案。其最主要的功能是保障功能，保障資金在任何時間、任何情況下，安全的前提下保值、增值，以保證人們在養老時，或者孩子上學時，或者傳承給下一代時，有充足的資金可以按自己最初的心願，提供自己和家人使用的一筆資金！

至於如何選擇？

需要根據自己的需求和目前手中可配置的資金來確定！

是為孩子儲蓄教育基金；

還是為自己儲備養老基金；

還是準備傳承給子孫後代。根據自己不同的需求來選擇不同的產品、不同的交費時間、不同的保障時間。

諮詢了幾百個案例之後，我總結了這篇“理財險”最全攻略！理財險的套路，看我這篇就夠了！

這些年來資本市場暴雷不少，很多人都被雷怕了，很多人都會選擇存在一些低風險的存款。

可最近，火爆一時的網際網路存款產品也紛紛下架，

後臺來問我“理財險”的讀者明顯的感覺變多了。

自打公子自從寫這個號以來，我一貫主張先保障後理財，所以一般推薦保障型的產品也

但陸陸續續也接到過上百個向我諮詢“理財險”的讀者，

我發現一個有趣的現象——不管看沒看過我之前的文章，大家問的還是同樣一個問題：

我對來諮詢“理財險”的人做過一些統計：

從表中就可以看出來，每個人的情況不一樣，面對的場景不一樣，適合的產品就不一樣！

儘管我再三強調：

購買“理財保險”要根據自己情況來，別人能買自己不一定能買。

但還是有人上來就單刀直入簡平快要產品推薦。

考慮到現實的不一樣，我打算在後臺挑幾個比較典型的讀者問題，

結合他們各自的故事，按照不同場景，給大家講講——你是什麼情況？該買什麼產品？

（以下皆為真實故事，已徵得當事人同意，為保護隱私，全部採用化名）

這位讀者姓李，我們就稱他為李先生，

在後臺的交流中，他告訴我他現在因為養老問題很是焦慮。

李先生是某四五線小城的一個小廣告公司的設計師，現在30歲。

為養老問題焦慮的原因，主要是看到了“十四五規劃”中提到的延遲退休問題。

按照國家的延遲退休計劃，男女要逐步延退到65歲，

這意味著，70後及往後的所有人，都要交社保交到65歲，才能開始領取退休金。

有的人可能會想，延退就延退嘛，不過就是多幹5年，多交5年社保，退休後能領更多錢，

到那時，你我都60歲了，幹不動了，企業不再續約，我們失業；

如果我們沒有積蓄，老年失業後就會很艱難。

尤其是像李先生這種廣告工作，他擔心自己不到40歲會被“最佳化”掉。

李先生意識到這點，重新審視自己的情況，

認為自己的情況更糟糕：

30歲，揹著每月3000的房貸，要還30年，

工資每個月到手之後，扣除房貸、生活開支，只剩3000塊。

公司給自己繳納的五險一金，都是按照最低標準進行繳納，退休後根本拿不到多少錢，

何況延遲退休後，中間最長可能存在5-10年的0收入空窗期，沒有任何生活保障。

李先生大學畢業後，曾經三次報名考公，圖的就是安穩和養老，

但最終都沒有成功上岸，最後也就只能放棄。

案例分析：

李先生的情況其實非常典型，

30歲了，就職於一家小企業，五險一金按照最低標準繳納，

身上揹著房貸/車貸，每個月工資到手還沒捂熱就所剩無幾。

看不到希望但又不敢辭職，辭職之後連點支撐自己選擇的積蓄都沒有。

俗話說得好：“荷包不硬，腰桿不直。”就是這群人的寫照。

以李先生的情況看，他雖然揹著房貸，但其實每個月還有3000多的結餘，

而且這筆錢暫時沒有什麼好去處，躺在活期賬戶里根本跑不過通脹，只能等著貶值。

既然憂慮養老問題，最合適的產品就是養老年金。

為什麼是養老年金？

養老年金，是年金險的一種。

因為每年交錢領錢的時間、額度都是固定的，故稱為年金險。

前期每年交點錢，到一定時間可以每年領錢。

領的總比交的多，多的部分就是收益，

如果不想領了，直接退保也能拿到一筆不錯的現金價值。

除此之外，養老年金還存在兩大優點：

收益高。

國家規定，年金險最高預定利率不能超過3.5%，但就目前這個負利率趨勢的大背景下，長期來看就已經很優秀了，此處按下不表。

而且這3.5%是複利，時間一長，複利的威力相當大！

比如3.5%的複利約等於30年每年6.02%的單利，約等於40年每年7.4%的單利。

存10萬進去，30年就能變成28.06萬。

很安全。

年金險屬於壽險，國家規定，如果經營壽險業務的保險公司倒閉了，下家保險公司會給它接盤，沒人接盤保險保障基金也會接盤。接盤後，我們的壽險保單就會由保險保障基金和接手的保險公司賠付。

所以保險公司倒閉了並不影響我們的保單賠付，何況保險公司也沒那麼容易倒閉。

養老的錢，

一是要很安全，不能出現任何問題；

二是收益要足夠高，至少能跑贏通脹，收益穩定；

三是不需要太多，只要能像退休金那樣每年拿一點就好。

這三點要求，在養老年金身上都能得到很好的滿足：

養老年金用合同的方式把長達幾十年的收益都固定下來，

就算利率下跌，它也不會跟著下跌，收益是有保證的，

因此，年金險安全性都沒問題的情況下，

預定利率高的養老金通常都更好，

但實際好不好還是要看這款產品的實際收益率（IRR），

這點我們放到後面去講。

養老年金巧妙的現金流安排方式，再加上它的安全性和持久高收益，

妥妥的成為社保之外個人補充養老的首選。

產品示例：

根據李先生的情況，我推薦了養老年金臻X一生。

李先生30歲開始交，每年交10000，交20年，

60歲開始領，每年可以領23050元，約合每個月1900多元，

加上李先生的其他積蓄，在三四線小城的他基本夠用。

李先生買了這款產品，假如到80歲就退保了，

退保時還能拿回保單剩餘的現金價值，

算下來年化收益率能達到3.70%，

這3.70%可是從30歲到80歲的50年中，年年3.70%。

而且是複利的3.70%，從長期來看，很少有產品能做到這麼長久的持續高複利。

所以，如果平時不缺資金，想要用年金險來做社保養老的補充，

年金險是非常適合的。

這是一位即將成為寶媽的讀者，我們暫稱她為琴女士。

一開始我以為，琴女士手中拿著20萬，每年掙10萬，

也是三四線城市小康甚至快達到中產的家庭，孩子的學費何須擔心？

但她告訴我，她想送孩子出國，需要在孩子去國外讀碩士時準備好100-150萬，

而自己手裡只有20萬，房貸月供5049，自己每年能掙10來萬。

雖然依靠孩子爸爸的工資能覆蓋掉家用和月供，但其實想要給孩子創造一個好的教育條件，

他們夫妻倆的壓力也不是一般的大。

案例分析：

琴女士的情況，我們姑且稱之為“新中產的焦慮”吧，

這樣的焦慮主要體現在養育孩子的巨大負擔上。

新中產養育孩子並不只是追求吃飽穿暖，

更多的是拼學區房，拼補習班，拼父母資源，拼國外更好的教育資源......

琴女士表示，作為一個“雞娃”媽媽，她太焦慮了。

旁人只看到她養個孩子而已，哪需要這麼焦慮？

但只有琴女士自己知道，新中產育兒，

是要把整個育兒過程放在家庭房貸車貸、生活開銷、父母保養、家庭保險等場景下一起看，

那她們這種新中產圈層才是最苦最焦慮最難的圈層。

琴女士想要靠“理財險”解決孩子出國的資金儲備，

需要更關注資產增值，但同時資產的安全性也不能忽視。

這樣的理財需求，在年金險中正好有一種可以與之對應，那就是教育年金險。

為什麼是教育年金險？

教育年金也是年金險的一種，

由於是給孩子準備的，所以才叫教育年金。

跟養老年金很像，也是前面幾年交錢，後面每年拿錢，

但由於是教育年金，一般也就在18歲到30歲之間才能領。

這種安排，也恰恰對應了孩子一生中教育上最花錢的幾個階段：本科、碩士或出國深造等。

因此給孩子買教育年金，資金是安排妥帖的，不會出現自己存錢旱澇不保的情況。

給孩子上學的錢，跟養老金一樣，動不得，

動了就可能耽誤孩子的前程。

而為孩子購買教育年金，

這筆錢就是鎖定了的，作用非常明確，

只給孩子上學用，屬於專款專用，起到強制儲蓄的作用。

中間也會不斷提醒自己為孩子的教育事業不斷儲備。

而且是和保司白紙黑字簽訂的年金險合同，

安全性很有保障，我在前面一個案例以及說過，這裡就不再提。

教育年金的這些特性，

足以使它成為給孩子規劃接受高等教育和深造費用的好選項。

產品推薦：

針對琴女士的情況，我推薦的是天天X上教育年金，

琴女士寶寶出生後開始交，每年交80000，交10年，

寶寶22歲本科畢業，去外國留學時就可以拿到16萬現金，

同時在22歲退保就可以拿到保單的現金價值1316350，

兩筆錢加起來，孩子就能帶著將近148萬現金出國深造，

這能大大減輕琴女士的壓力。

再來看收益，

22歲時領取完16萬的年金後，接著退保拿131萬多的現金價值，

交了80萬，花了22年，增值到148萬左右，年化達到3.75%，

也是22年，年年保持3.75%的複利增值，在當下低利率的大趨勢下，

相當優秀！

如果大家也像琴女士一樣，

手中有穩定的收入，想給孩子預備教育的費用，

可以考慮教育金。

這是個25歲的女孩子，

如此有理財意識的年輕人，不多見，

她的經歷也不一般。

女孩名叫小婷，“逃”到上海兩年，

她之所以稱之為“逃”，

是因為她家裡重男輕女比較嚴重，

堂姐就是為了16.8萬的聘禮被家裡逼著嫁給了一個比自己大10歲的男人，前不久剛離婚。

而小婷大學剛畢業，父母也開始“勸”她出嫁，甚至都私自“勾結”過媒婆上門，

父母的心思她都懂，因為弟弟也長大了，弟弟以後的婚事還得靠她的出嫁。

但要強的小婷想要掌控自己的人生，

所以她“逃”了，逃到了上海，一個人打工掙錢。

可上海繁華的都市生活、自己微薄的工資以及身邊不起眼但卻好幾套房的同事，

讓她漸漸明白，

在這個沒有黑夜的都市想要僅靠打工實現自己想象中的生活，

是一件多麼艱難的事。

於是懷揣著這兩年攢下來的幾萬塊，小婷想要開始理財，並最終找到了我，

想要尋求一些安全穩定的理財產品，給自己未來的婚嫁或者買房存一筆錢。

小婷的經歷讓我老婆看紅了眼，也使我久久不能入睡。

但回答小婷的問題，我必須保持理性。

案例分析：

拋開小婷的遭遇，單論她的存錢需求，其實很典型：

小婷接受完教育就要花20幾年，一出社會就到適婚年齡；

她深知結婚不是有情飲水飽，而是婚禮開支、買房買車、婚後育兒、柴米油鹽；

她也深知自己想要解決這些問題，僅僅是買房，就要掏空6個錢包，奮鬥大半輩子；

但她的收入並不高，需要不斷的存錢。

就小婷的情況，談養老還指望不上，

但隨著年齡的增長，即將面臨的婚嫁等大筆支出，

都是對她賺錢能力和存錢理財能力的考驗。

能穩定快速增值，且到需要時能馬上拿出來的理財產品，

比活期收益更高，也更安全的快返型年金，會更適合他。

為什麼是快返型年金？

快返型年金，還是年金險的一種，

它最大的特點就是回本快，收益也不錯。

之前的養老年金和教育金都需要花十幾年幾十年來增值，才能看到較好的收益，

但快返型年金收益增長更快，一般5-10年，甚至有的在第五年就能開始領錢。

快返型年金的收益，普遍能達到4%以上，

這比存在大銀行還要高，而且大銀行的利率是單利，

快返型年金的年收益，可是利滾利，每年都能達到這麼多。

快返型年金返本快、能保證一定收益的特點，

特別適合小婷這樣有存錢需求的年輕人，

因為在這些年輕人婚嫁買房買車需要一筆錢時，

這種既安全，收益也不錯的“理財產品”剛好到期，壓力一下子就小很多。

面對婚喪嫁娶這種人生可以預期的的大事情，比較推薦快反型年金險。

產品推薦：

我給小婷推薦的是金X多快返型年金險，

比如小婷25歲，10年內結婚，打算給自己存一筆錢，結婚時當嫁妝也好，買房也好。

那麼買了金X多快返型年金，25歲開始交錢，每年交3萬，交3年，

從31歲就可以開始領錢，31歲至34歲每年能領4500，35歲直接領104550，

5年下來，一共可以領122550。

3年交9萬，最後拿回來12萬多，

10年之間，年化複利做到4.13%，非常優秀！

相信小婷在結婚時取出這筆錢，

會體會到我送給她的這份禮物：

不靠別人靠保險，使她掌握了一些人生中的自主權。

後臺的讀者中，也有人嫌棄年金險回本慢，短期收益低的，

劉女士是上海的白領，在公司是個中層管理，

早已跨入中產階級的她告訴我：“自己平時比較關注理財投資。”

但最近資本市場的各種暴雷讓她元氣大傷，損失不少錢。

一是之前投過愛X進，還有50多萬沒有收回來，

一是自己投錢給朋友做信託公司，結果對方幹黃了捲了幾千萬跑路，

自己投進去的幾百萬也跟著打了水漂，到現在都還在打官司追債。

所以劉女士真的怕了，現在就想找個安全的理財產品，

讓自己的資產能夠穩妥的保值增值。

但是看了我的文章介紹，又覺得年金險短期收益太低，回本太慢，

跟自己倒黴之前的投資回報簡直不是一個檔次。

案例分析：

劉女士既想要資產安全，又想要高收益，

但收益和風險永遠是對等的，想要更高收益，就要承擔更高風險，

年金險雖然安全，但對於劉女士這樣的使用者來說，收益也著實過低。

相反，對於劉女士這種中產偏上階層來說，

風險承受能力更強，可以適當承當一些更高風險的投資。

事實上她之前也嘗試了高風險的投資，這說明她具有一定的風險承受能力，

只不過是失敗了，所以對安全性的要求有進一步上升。

在“理財險”中，劉女士更應該選擇萬能險。

為什麼是萬能險？

所謂萬能險，本質上其實是一個投資賬戶，

一般只能繫結在年金險、兩全險、壽險等主險身上投保，

綁在其他主險身上時，可以起到增加主險短期收益，增加主險靈活性等作用。

萬能險的收益會比年金險高一些，

目前市面上的萬能險結算利率普遍在3%-5%，

一般而言，基本都能達到4.5%-5%的收益。

結算利率並不是像年金險那樣固定不變的，

可能上浮，也可能下浮，因此存在更大的風險。

但萬能險也有保底利率，

目前普遍1.75%-2.5%之間，最好的也就3%，

這就能保證，我們投出去的資金至少不會虧到像劉女士那樣連本金都拿不回來。

所以萬能險也有相對的安全性。

這種穩中有升，能上能下特點，

就很符合劉女士這樣能夠承擔一定風險，希望拿到更高收益的人群。

產品推薦：

根據劉女士的訴求，公子給的推薦是海保人壽金X家萬能型兩全險，

購買這款產品，劉女士第一年繳了500萬，後面四年又打算每年追加100萬：

最後第五年末這份保單的賬戶價值達到10738186，

5年共投入900萬，收穫1073萬多，

算下來每年實際複利收益在4.59%左右，相當不錯。

公子建議，遇到保底收益高，且目前結算利率高的萬能險，可以買一點。

目前結算利率每個月都會在保司官網公佈，有興趣的可以保持關注。

這是一位四五十歲的大爺，

一把年紀了，過來問“理財險”，我不知道是什麼原因。

後面細聊時，我才知道，

原來大爺是體制內的一名車間工人，

臨近退休了，一輩子也還是在基層。

住了幾十年的房子還是原來的老式小區，

“6層樓，沒有電梯，樓道又黑又窄。”

大爺的擔心也很簡單，雖然一輩子在體制內安安穩穩，

但大錢沒存到幾個，幾十年了也沒搬離老舊小區。

最近買菜上樓時居然在樓梯間摔了一跤，

事兒不大，但住在新式小區的女兒卻緊張得不行，

硬是要他搬到新小區去住，有個照應。

大爺拗不過女兒的孝順，

但也不想給女兒添太多麻煩，

想著自己還沒退休，還能掙幾年錢，打算理理財，

在退休之後加上自己的養老金，能多有幾個錢，

給女兒減輕負擔。

案例分析：

大爺想增加養老金，其實年金險比價合適，

但大爺又覺得年金險每年都是固定領取，想多不能多，想少不能少，很不靈活。

而自己的養老金其實基本夠用，

只是擔心自己生個病買點藥，要得比較多，所以想多存一筆錢，

而且這筆錢不用固定領取，而是要需要大錢的時候能拿得出來，不需要的時候就存著就行。

大爺既想安全，還希望這筆錢能取則取，不想取就存著，

“理財險”中的增額終身壽恰好能滿足這樣的需求。

為什麼是增額終身壽？

增額終身壽是壽險的一種，

只不過增額終身壽的保額一開始很低，隨著時間的推移，保額會按照特定利率利滾利的增長，

活得越長，越划算。

目前好的增額終身壽保額基本能做到每年3.5%的複利增長，

收益追趕上養老年金一般不成問題。

但和養老年金不同的地方在於，

增額終身壽實現了靈活存取。

增額終身壽中的“保險金額變更”條款，

賦予了使用者可以在需要的時候加保或減保的選擇權，

這種選擇權，就是俗稱的“部分退保”，

當我們需要錢時，我們可以透過“減少基本保險金額”條款，減少我們的基本保額，

然後保險公司就會把我們減少的那部分保額所對應的現金價值退還給我們。

於是我們就實現了隨時“退保取現”這個目的。

因此，大爺希望隨時能夠拿出一大筆錢來治病的需求，

就可以用增額終身壽來實現。

產品推薦：

我給大爺推薦的是一款更加靈活的產品信泰如X尊2.0

這款產品，大爺從45歲交，交10年，

保費進入保單後，保單的現金價值每年都在上漲，

任何時候大爺想“取錢”了，就能直接“取”，

在現金價值的額度內，想拿多少拿多少，不再固定領取。

安全性沒得說，

收益上目前好的產品也能保額也能以3.5%的年利率複利增長，

長期來看，收益也很不錯。

增額終身壽同樣也是白字黑字簽訂的保險合同，安全性沒得說，

但它比年金險要更靈活，可以提前部分退保支取。

如果大家也像大爺這樣，對資金靈活性有更高要求，

不妨可以考慮增額終身壽這種產品。

前面公子給大家介紹五種不同場景下最適合購買的“理財險”，

但“理財險”名目很多，有很多設計得很複雜，

一般人不懂容易被銷售人員忽悠。

所以公子在這裡再給大家講幾個購買“理財險”需要注意的點。

1、買“理財險”要看準實際收益

大家在買“理財險”時，小心被忽悠，

銷售人員在推銷時，

有的時候，會把很難達到的最高收益當做實際收益給你計算，

有的時候，會把累計收益給你講成每次都能拿到的收益，

看起來收益很高，而實際收益很低。

這裡公子教大家一個實際收益的演算法：IRR（持有期內部回報率）

操作很簡單，我們可以把“理財險”理解為一項投資，

前期的繳費就是我們投入的錢，後期的年金就是我們領取的收益。

透過excel計算這一系列投入和領取現金流的IRR，

我們就能看到在同樣的時間，哪款年金收益更高，哪款年金增值更快？

同樣時間誰的收益更高，誰增值更快，我們就選誰。

舉個例子：

下面是兩款養老年金，都是每年交10萬，交5年，40歲開始交，60歲開始領，領到100歲。

他們每年交的錢和領到的錢，我放在了下表：

可以看到，

兩款年金險每年領的錢不一樣，現金價值也不一樣，

如果我們無法抉擇，就可以透過計算IRR來比對它們的實際收益，

誰更高選誰，誰增值更快選誰。

我把IRR計算出來，並做成圖表放在了下面：

可以看到，

年金2前幾年收益率是負值，但很快就直線上升到3%以上，

年金1從第六年開始收益就為正，但收益要漲到3%以上花了20年，

但比較巧妙的是，在66歲時，年金1的收益超過了年金2繼續緩慢上升。

因此，

如果我們更注重短期收益，認為自己的壽命不會超過66歲，就得有限選擇年金2，

如果我們看中長期收益，並且預計對自己長壽比較有信心，就可以選擇年金1。

2、買“理財險”要合理規劃保障期限和鎖定期

凡事都有好有壞，任何一個投資品都不可能滿足高收益、高安全和高流動性。

年金險和增額終身壽等注重的是資產的安全和穩定增值，

但流動性就大打折扣。

一款年金險，想要達到預定利率，需要用幾十年的時間去慢慢增值，

增額終身壽也只有經過幾十年的增值時間才能達到很好的理財效果。

在這種情況下，購買“理財險”的錢絕不能是我們短期之內馬上用到的錢，

而是要根據自己家庭理財的需要，

比如規劃養老、規劃孩子教育、給子孫後輩留遺產等需求，、

去合理搭配短期和長期的交錢時間、領錢時間。

畢竟，理財理財，現金為王，

再高的收益也抵不過持續不斷的現金流，

收益再高，如果需要錢時拿不出來，那理財就已經本末倒置了。

最後，

文章只列舉了比較典型的五種情況，

如果大家還有其他疑問，也可以私我評我，再來給你詳細解答。