涉及回購協議的時候，風險報酬是否轉移，關鍵按回購價格的確定。如果以“固定價格”為基礎，比如100賣出約定105必須買回，那麼回購日的時候公允價值即便跌到20，仍然必須按105回購，說明出售至回購期間的風險報酬仍然保留在原出售方，這時，金融資產不得終止確認。 如果以“公允價值”為基礎，比如以公允價值賣出約定到期以當時公允價值+10%買回，那麼出售至回購期間的風險報酬就轉移到了對手方，實質上已經是賣出一項金融資產之後一段時間又按市價為基礎買回來另外一項金融資產，賣出時終止確認，回購時確認新金融資產。參考《企業會計準則第23 號——金融資產轉移》應用指南 以下例子表明企業已將金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬轉移給了轉入方，應當終止確認相關金融資產。 2.企業將金融資產出售，同時與買入方簽訂協議，在約定期限結束時按當日該金融資產的公允價值回購； 以下例子表明企業保留了金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬，不應當終止確認相關金融資產： 2.企業將金融資產出售，同時與買入方簽訂協議，在約定期限結束時按固定價格將該金融資產回購；
涉及回購協議的時候，風險報酬是否轉移，關鍵按回購價格的確定。如果以“固定價格”為基礎，比如100賣出約定105必須買回，那麼回購日的時候公允價值即便跌到20，仍然必須按105回購，說明出售至回購期間的風險報酬仍然保留在原出售方，這時，金融資產不得終止確認。 如果以“公允價值”為基礎，比如以公允價值賣出約定到期以當時公允價值+10%買回，那麼出售至回購期間的風險報酬就轉移到了對手方，實質上已經是賣出一項金融資產之後一段時間又按市價為基礎買回來另外一項金融資產，賣出時終止確認，回購時確認新金融資產。參考《企業會計準則第23 號——金融資產轉移》應用指南 以下例子表明企業已將金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬轉移給了轉入方，應當終止確認相關金融資產。 2.企業將金融資產出售，同時與買入方簽訂協議，在約定期限結束時按當日該金融資產的公允價值回購； 以下例子表明企業保留了金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬，不應當終止確認相關金融資產： 2.企業將金融資產出售，同時與買入方簽訂協議，在約定期限結束時按固定價格將該金融資產回購；