消費電子晶片或遭大客戶砍單 對映半導體結構性趨弱。過去兩年，因為居家辦公，對於筆記本、手機等消費電子產品需求增大，由此帶來的晶片需求增加，今年手機、筆記本銷量迎來急劇下降，消費電子所需晶片需求自然隨之減少，另外，因為整體經濟下滑，老美新能源汽車龍頭也開始裁員減產，所以，無論是消費電子所需晶片還是老美這邊的新能源汽車、大資料雲計算等所需晶片都受到了影響，老美晶片板塊遭遇重創是情理之中。

但是，反觀咱們A股，隨著經濟復甦，消費電子，尤其是新能源汽車銷量增加，新基建如火如荼地展開，對於汽車電子、雲計算等半導體晶片需求增大，所以，國內情況不同於老美等，不可同日而語，對於科技半導體板塊，相對滯漲，並且中報釋出在即，有些業績預增的公司值得挖掘，另外，儘管科技板塊股性不好，仍然具備長期配置價值

週末很多人包括一些大咖都在看空晶片半導體板塊，這是好事！之前一直滯漲主要原因之一就是因為都看多，一致性預期太強，主力想拉都拉不了！沒辦法收集更多的廉價籌碼，都看好沒人賣啊！

現在好了，市場終於出現分歧了！這種情況下市場往往會出現“假摔”現象，主力資金趁機打壓，完成吸籌。等“假摔”過後強勢拉昇的時候那些拋售籌碼的人明白過來卻為時已晚！

資本市場看起來風起雲湧、變化莫測，其實套路也就那麼幾招，一旦你真正悟道，就會發現原來市場也並非想象中的那麼複雜！

我的觀點很明確，晶片半導體板塊敢調整我就敢買，越跌越買，大跌大買！讓暴風雨來得更猛烈些！

隨著手機銷量的下降，可以肯定消費電子類影響最大，用於消費電子的晶片半導體企業一定會受到影響。但涉新能源類的晶片半導體依然會高漲。

半導體板塊周線圖上的MACD指標線與KDJ指標線形成金叉共振狀態，顯示周線級別的反彈並沒有結束，還會有上衝動能；季度均線分別呈向上執行趨勢，對下方的指數構成牽引。因此，半導體板塊在出現回落調整的時候，回落到2580附近，還可以擇機逢低上車，此板塊的反彈行情還沒有結束

還沒反彈呢，談何結束，看新能源之車風光，zhang得紅光滿面，半導體就是個弱雞！

其實跟利空關係不大，需求確實比較弱，關鍵是受全球需求影響大啊，還被卡著脖子！新能源的核心動力在國內，像一個新星冉冉升起，景氣度確實與半導體南轅北轍！

有波峰就有波谷，有波谷就有波峰，半導體畢竟是萬物之芯，波谷很快就會過去的！且行且珍惜！

我感覺半導體的春天剛要來到，不是說放出利空訊息a股就跟著走，這次反彈半導體差不多反彈了18左右，國內半導體缺口還是很大，看著吧，明天開盤低開是準了，10點後一根陽線開始變紅，讓我們拭目以待吧

其實這個事情很難說，因為中國跟國外並不同步，可能是完全相反的，在整個6月，全世界的股市基本上除了中國之外都在下跌，中國股市非但沒有下跌，反而上漲幅度還挺大的上證指數的漲幅超過6%，在全世界一枝獨秀半導體，能不能夠延續這樣的情況我並不知道，但確實有這樣的可能性。

之所以半導體會下跌我是這麼認為的，因為半導體它其實不是一個獨立的產業，沒有一個產業叫做半導體，半導體主要的功能是為其他的產業服務的，汽車需要半導體，需要晶片，手機電腦，這些數碼產品都需要，有如此多的數碼產品，家電需要半導體，所以半導體才會這麼的熱，

但現在有一個大問題，通貨膨脹來了，外國的通貨膨脹都非常厲害，甚至都接近了十，在這種情況之下，老百姓口袋裡的錢變毛了變少了，所以他們更換電子產品的時間可能會增加，原來可能一年換一個手機，現在可能要用到兩年，在這種情況之下，所有的電子產品都更加不好賣。必然會影響到半導體。

我看到有外國的大商家原本9月份要賣的商品，現在六七月直接打折出售，為什麼呢？因為他預期到9月再賣的話可能就不好賣，所以乾脆提前賣

講究的就是一個現金為王。

半導體從長期來說利好，但短期就很難說了。

首先我們不排除未來一段時間之內半導體市場有可能會“退燒”。

最近幾年時間，中國半導體行業發展非常迅猛，很多企業都紛紛投入巨資到半導體行業當中，有的是從事設計，有的是從事製造，有的是從事跟半導體有關的上下游產業鏈。

尤其是過去2年時間，在“缺芯”影響之下，更讓各大半導體廠家熱情達到高潮，各大廠家都開足馬力，試圖不放過市場上的任何一滴油。

根據相關資料統計顯示，2020年全年，中國新註冊的半導體企業就高達2.28萬家，同比增長高達195%；

在眾多資本紛紛進入半導體行業之後，這幾年中國半導體產能也迅速增長。

根據中國半導體行業協會統計，2020年中國積體電路產業銷售額為8848億元。其中，設計業銷售額為3778.4億元，同比增長23.3%；製造業銷售額為2560.1億元，同比增長19.1%；封裝測試業銷售額2509.5億元，同比增長6.8%。

另外根據海關統計，2020年中國積體電路出口2598億塊，同比增長18.8%，出口金額1166億美元，同比增長14.8%。

到了2021年，中國積體電路銷售額進一步增長，全年積體電路銷售額首次突破萬億元大關。

從2018年到2021年，中國積體電路全行業年複合增長率高達17%，這個增長率是全球同期增速的三倍多。

半導體行業的快速發展是一個巨大的驚喜，這有利於促進中國半導體行業的發展，從而逐漸減少對外部的依賴度，這是個好事情。

但是目前有一些企業進入半導體行業，並不是為了真正地推動中中國產業的發展，有一些企業就是為了騙取產業補貼以及騙取資本融資。

最近幾年很多企業都盲目進入到半導體行業當中，甚至有些企業根本沒有技術基礎，沒有人才基礎，而是成立一個公司之後，再忽悠幾名行業大咖加入就開始對外融資了，這種往往都以失敗告終，這裡面有一個典型的案例是武漢弘芯。

但類似武漢弘芯這種案例，我覺得並不是在少數，雖然最近幾年中國新成立的半導體企業非常多，但是這裡面真正有能力從事半導體設計、生產或者封裝的其實並不多。

目前很多地方的半導體產業都處於群魔亂舞的狀態，甚至有很多地方都存在重複建設的嫌疑。

這種無序的發展其實並不利於中國半導體產業的發展，半導體產業的發展還是要遵循自身的規律，不能盲目地求大求全。

如果各大企業紛紛湧入到這個行業當中，拋除那些騙局不算，就算有些企業真正地把晶片生產出來了，也有可能導致中國的半導體產業出現產能過剩。

這種擔心並非危言聳聽，因為按照最近幾年中國各地半導體產業的增速來看，未來幾年半導體產能還有可能維持高速增長，而這些半導體大多都是一些中低端的半導體，目前中國市場上並不缺這些半導體，我們真正缺的是一些高階的半導體。

但是對於14奈米以上的一些高階晶片，目前中國仍然嚴重依賴進口，比如2021年，中國進口積體電路6354.8億個，同比增長16.92%，這裡面有很多都是一些專業晶片或者高階晶片。

這些高階的半導體並不是任何一個企業都能夠生產出來的，這裡面不僅涉及到人才的問題，更涉及到整個產業鏈的整合問題。

尤其是在我們的光刻機等各種核心裝置沒有完全掌握技術之前，短期內想要大規模的生產這些高階晶片，我覺得不太現實，這意味著未來我們對高階晶片的進口依賴度仍然比較大，短期內就算國內的半導體企業非常多，也沒有多少企業能夠彌補這部分缺口。

所以從表面上來看，雖然中國對半導體的需求量非常大，但未來仍然有較大的增速空間，但是真正能夠啃下這部分市場份額的國內企業並不多。

這意味著大多半導體企業都只能在中低端晶片群魔亂舞，最終的結果肯定是產能不斷增加，價格不斷下調，甚至出現明顯的產能過剩。

尤其是在當前電子產品消費不太景氣的背景下，市場對晶片的需求會放緩。

目前晶片主要用在一些電子產品，汽車，以及工業產品上。

而最近一年多時間，中國的電子產品消費增速明顯放緩了，尤其是手機的銷量出現了明顯的下滑。

根據中國通訊院釋出的資料顯示，2022年1~5月份，國內手機市場總體出貨量累計1.08億部，同比下降27.1%，其中5G手機出貨量8620.7萬部，同比下降20%；如果把蘋果等一些外資品牌剔除在內，國內手機品牌的下滑幅度會更大。

在手機整體銷量下滑明顯的背景之下，這些手機廠家對晶片的需求肯定是下降的；另外最近兩年時間，在中國汽車保有量越來越大的背景之下，汽車的產銷量增速已經開始放緩，甚至出現下滑，這時候汽車產業對芯的需求量不可能有太快的增長。

這意味著未來中國半導體的增速要遠超過市場需求的增速，其結果只有一種可能，那就是產能過剩。

所以從市場需求的角度來看，未來幾年時間我覺得中國的半導體可能會退燒的。

只不過從長期來看，對那些擁有核心技術，而且專注於生產高階晶片的廠家，他們仍然有很大的發展空間，未來他們仍然會保持快速的增長。

每個行業的發展都繞不開自然規矩。1.從無到有(政府利好支援) 2.湧入大量的企業 (各大企業看到能賺錢都入局) 3.砍價降價去庫存(到達一個瓶頸庫存積壓只能打價格戰) 4.戰到最後沒出局的才是真王者(比如前幾年板面雙雄京東方和TCL)

你細品，中國房地產是不是走的這個過程。手機，家電，汽車是不是都走的這個路線，可能我有些地方說得不是很到位，但是大致流程差不多也是這個方向。臺積電砍單降價去庫存，這或許是半導體晶片行業要進入一個新的競爭階段了，隨便宜買誰的。就像當年京東方和TCL一樣，板面大戰，殺出重圍。別人3nm都開始量產，我們才28nm，相差不可謂不大啊。要想突破必須攻克卡脖子的問題，這個卡脖子認為最大的問題是指光刻機和配套材料。也就是上游就把你卡住，拿捏得死死的。所以覺得就算半導體真要進入戰國時代我們也不用怕，我們只要追趕著，幹就完了。最後結論半導體裝置，半導體材料覺得會成為這波半導體行情的主力軍。