我們學習要抓住重點

什麼樣的工具好？

什麼樣的工具不能碰？

什麼樣的工具是我們財務自由的核心工具？

前面文章我們分別講了 3 大資產、複利，那麼有什麼工具我們可以用？什麼工具能獲得複利？

今天咱們就來剖析一下這個問題：市面上這麼多金融工具，我們該選擇哪些呢？

⭕首先，我說一下這些工具，我們的選擇標準是：我們選擇理財工具的原則是要在收益和風險之間進行平衡

工具收益很高，但是風險太高，我們就拋棄掉。工具如果風險很低，但是收益很低，甚至跑不贏通貨膨脹，那麼我們最好也不要選擇。

20種理財工具，根據風險程度的不同，分為4類：無、低、中、高。

大家仔細看下我們今天圍繞這個圖來講。

⭕️第一類，無風險的理財工具

這幾種理財工具都能帶來持續的正向現金流，沒有風險，但是收益率也比較低。年化收益率一般在3%-5%左右，跑不贏通貨膨脹。

⚠也就是說，管理零錢還是沒問題的哈，但不適合投資。很多人把錢放銀行卡存活期，活期年化利率只有0.35%左右，還不到以上工具的十分之一。

重點講兩個無風險工具組成的一個撿錢小秘密，利用好這個小秘密就可以穩妥的管理好零錢，撿錢小秘密是由： 【國債逆回購】和【貨幣基金】組成

第一個工具，【國債逆回購】它本質就是國債抵押借款，是國家以信用為基礎發行的債券。

你可以理解成，只要國家存在，國債就是沒有風險的，所以國債逆回購也就沒有風險了。

有時市場缺錢，借錢不容易的時候，歷史資料上7天的逆回購年化利率可能高達20%左右。這也是無風險的超額收益了。

但是這種機會不多，一年也就能有一兩次，其他的時候還是比較低的。既然這麼好，國債逆回購在哪裡買？這個在各大證券賬戶裡都可以操作，很方便，手機就有證券的App，很多投資的小夥伴應該都知道。

中國股市分為深市和滬市。深市是1000塊買起，滬市的是十萬買起。買的話買深市的就好。國債逆回購操作非常簡單，但是比存銀行活期收益高多了。✌

下面講撿錢小秘密的第二個工具：

貨幣基金家族有個傢伙是很出名的，它叫“餘額寶”。想必很多同學都買過，至少也聽過。其他貨幣基金也和餘額寶差不多。

平時把錢買貨幣基金，歷史資料上來看每年可以獲得3%左右的無風險收益。當國債逆回購收益高時，比如大於10%時，賣掉貨幣基金直接買入國債逆回購，這樣就可以獲得幾天的高收益。等國債逆回購的錢回來後，然後當天買進貨幣基金。因為買賣貨幣基金沒有手續費，這樣組合操作就能獲得較高的收益。在保證資金方便使用的情況下，歷史資料上來看獲得4%~5%的無風險年化收益率。

這個方法主要用於現金管理，也叫閒錢管理，比如話費車費買菜這些小錢還是可以出來的哈。用這個投資賺錢是不可能的，跑不贏通貨膨脹，那如果不想讓自己的錢貶值，該投資哪些工具呢？

⭕️第二類，低風險的理財工具

低風險的理財工具是我們學習的重點，它又分為兩類

一類是低風險中等收益，歷史資料上來看年化收益率一般 6%—15%之間，主要包括【可轉債】、【債券基金】、【股票指數基金】

另一類是低風險高收益，歷史資料上來看年化收益率一般在15%—20%之間或以上，主要包括生錢資產型別的【股票、REITs】

我一直強調【生錢資產】，那麼【生錢資產型別的股票】是什麼樣的呢？我們來看一下

【生錢資產型別的股票】就是持續分紅的股票。優質的生錢資產型別的股票，歷史資料來看每年的分紅收益率可以高達10%以上。有分紅就不怕，生錢資產型別的股票就是能下大金蛋的“雞”，因為它有分紅。

分紅2019年報，10派170.25元，意思就是你如果有該公司的10股股票，每10股額外分你170塊錢（分紅）

⚠⚠注意：股票不只是賺一買一賣的差價，最賺錢的是持續每年的分紅。

不要看到有分紅的股票都誤以為是優質的生錢資產。

判斷是不是優質的股票，可不是先看分紅條件，還有很多其他的指標要分析。就像大家都知道茅臺是好公司，但為什麼那麼多人不能從茅臺裡面賺到錢是一樣的道理。我們還要計算它的【好價格】【買入時機】等因素。

再說一下 生錢資產型別的REITs（讀“瑞子”）是房地產投資信託基金。投資REITs本質就是投資房地產

⭕這個是重點，是一個全球配置房地產的理財工具，其實一般的REITs都是持續高分紅的。因為各國法律都規定REITs每年至少要把90%以上的淨利潤分配給投資者。

這裡提示一下，透過REITs幾百元就可以投資房地產了，就像買賣貨幣基金、股票一樣方便。歷史資料上來看有些REITs每年的現金分紅高達15%以上。

3️⃣【指數基金】複製股票指數的指數基金

由於指數具有永生不死，長期上漲的特點，在【合適的價位買入】股票指數基金長期持有幾乎沒有風險。

歷史資料上來看其年化收益率一般在10%—12%。

指數基金也是本金不多很好得一個選擇之一，幾百元就可以投。有孩子的可以給孩子做教育金定投，還有老人的養老金定投。

在實現財務自由的過程中，大家主要用好低風險類的理財工具就可以了，尤其是【低風險高收益】的工具。

但是要知道，哪個是用來管理閒錢的，哪個是用來主要投資的，這個很重要。

⭕️第三類，中風險的理財工具

強調一下，中風險≠中收益！！ 這個大家要明確。

送大家一句話，投資的第一原則是：不懂不要投，懂了放心投❗

⭕【風險和收益的大小】主要不是由理財工具本身決定的，而是由我們的理財知識決定的

⭕️第四類，高風險的理財工具

⚠️ 對這些高風險的工具，給大家的忠告是這輩子都別碰，因為這些大多是沒有法律保證的。

【P2P】本質是網際網路放高利貸的。絕大多數隨便招幾個人，做個網站就可以做這個事情。這種不是在國家交易所交易的標準化理財工具，風險很大，容易血本無歸。❌

【私募基金】面向少數人募整合立的基金，可以投資各種理財工具。

私募基金是非標準化的理財工具，風險很大

【比特幣】一種數字貨幣。不是在國家交易所交易的標準化理財工具。本身也不產生現金流，屬於其他資產，只能賺差價，風險很大！

【收藏品】不是在國家交易所交易的標準化理財工具。本身也不產生現金流，屬於其他資產，只能賺差價，並且變現不容易。風險很大

【期貨】在期貨交易所交易的標準化的合約，沒有信用風險，不會跑路。期貨本身不產生現金流，只能靠未來的價差賺錢，有很大的不確定性。另外期貨一般都有高槓杆，很容易虧完本金，風險很大❌

⚠️大家一定要注意：高風險的這幾個工具，他們本身就帶有高風險的屬性，有的甚至是有騙局的屬性，所以建議大家遇到高風險的理財工具就離它遠點。因為這些高風險是我們即使有了理財技能，也無法掌控的。

大家賺錢都不容易，千萬不要聽信高收益就買了這些工具，收穫的只會是痛苦。

⭕在實現財務自由的過程中，大家主要用好【無風險】和【低風險】型別的理財工具就可以，完全夠用了。

⭕️⭕️重點：實現財務自由的三大核心工具

財務自由三大核心工具構成了一個穩定產生現金流的金三角，這三大工具組合會產生源源不斷的強大的現金流。

這裡說一下擁有生錢資產有兩種途徑：一個是創造，一個是購買

1、【創造生錢資產】 ：自己創造企業。例如馬雲、馬化騰等

2、【購買生錢資產】：持有生錢資產型別的股票和REITS 。例如巴菲特、羅傑斯

用好了企業，你會成為【企業家】，就像馬雲，馬化騰，王健林他們可以不用學理財知識，一樣很富有，但他們懂企業經營，他們敢於創業冒風險。

用好了股票或REITs，你會成為【投資家】，比如，像巴菲特、查理芒格，和未來認真學習理財技能的你們

用好了企業、股票、房地產這三個工具，你會成為【資本家】

而在這3個核心工具中，最低門檻可以幫助小白實現財富自由的就是持有 生錢資產型別的【股票】和【REITs】

那麼什麼是價值投資？什麼是投機？

❌投機：所謂低買高賣。想著掙快錢，我投了就要掙錢。虧了怪這個理財工具不好。不看本質，就想著掙錢。想著賺差價。

✅價值投資：我們舉例子，假設你投資一家企業，你花錢買他股票，你不能閉著眼睛憑感覺買吧，你要看他的財報，看他盈利情況。

然後要看這家企業是否有增值的潛力，這就需要看企業管理模型。分析好這家公司兩個很重要的環節就是，看他的企業財報，看他的企業模型，清楚了再投資。投資以後長期持有，關注企業的內在價值和企業共同進步，讓企業給你持續的盈利，這是價值投資。