大盤

今天如期調整，尤其是科技股和消費電子，情理之中。指數七連陽，這兩個板塊也漲了那麼高起來，調整一下非常正常，全是獲利盤，高位自然有搶跑的風險，理性看待。昨天的文章也提示了短期消費電子尤其是智慧穿戴概念的趨勢大票很有可能要大幅調整。該避風頭的時候就要避避風頭。

我估計整個科技股調整有限。為什麼呢？今天實際上電子股跌停很少，只有雷柏科技一隻票跌停。高位趨勢龍頭共達電聲止跌6%，還是有資金願意去接的。短期有資金願意做自然跌不到哪裡去。

整合電路板塊更加明顯，沒有一直跌幅超過6%的。最大跌幅5%，全志科技。這票本身核心邏輯差了一點。兆易創新，北京君正，韋爾股份還是紅的。可見接力的資金多瘋狂。短期來說，科技股和消費電子依然是風口，很難退溫，不做科技股還能做什麼。目前這就資金的共識。

退溫與接力

智慧耳機短期退溫之後，光學模組鏡頭(TOF)大概率持續接力。今天晶方科技很早封板，要看的資金想幹麼。消費電子手機攝像頭這塊全部都是產能緊張，115%的產能。從SIC晶片到SIC晶片封測，到最後模組鏡頭。一個是電子行業本身有周期性，現在很景，整條電子行業都賺錢。其次是換機潮，包括什麼智慧耳機，智慧手錶。蘋果都沒想到需求這麼高，訂單給下游都是翻一倍。資金這麼炒是有理由的。

低位科技

這裡解決大家一個痛點，牛逼的股都沒買，自己買的股溫的一逼。到底還能買什麼？哪些沒怎麼漲的有潛力。我給個股票池，僅供參考，盈虧自負。

信維通訊

邏輯：1.今年 12 億利潤，明年 15 億利潤。就靠各種金屬小件，今年 Q3 有 5 億利潤以上。2.立訊不做這些小的，做大的組裝。這兩家相互看不上。

2.LCP天線業務也在發力，先突破小客戶在突破大客戶。天線這塊利潤明年應該跟得上。比碩貝德強太多了。

3..三張表很乾淨，有粉絲，沒有雷。明年上半年，利潤增速很快的。今年三季報排雷成功，資金對於明年預期非常好。

東山精密：

1.PCB業務就是小一號鵬鼎控股，佔蘋果 13%，鵬鼎佔蘋果 40%。

2.收購艾福電子70%股權。艾福電子做陶瓷介質濾波器，華為訂單 ：50%勤燦科技（未上市）， 40%艾福 電子，10%武漢凡谷梵谷。明年 6-8 億收入，2 億 利潤。

缺陷：

股權質押率高 43%，父子三人家族公司，Q4 地方政府紓困基金 5 億。一共券商質押 20億， 暴風 3.7 億壞賬，今年年報。最多的時候 20 億壞賬。老闆自己接了 10 億。至少老闆還是 在乎二級市場的。

三安光電：

解釋過了。說幾個沒講的點。5G的PA訂單和新業務砷化鎵。

國家最高級別的01、06專項是三安承接的；公司在5G這塊肯定是要做替代的，不高調宣揚是因為公司年初被美國列入核查企業，怕高調會影響到後面的發展，所以比較低調。公司的PA是在5G目前是做一些比較中低端的。明年PA的收入大概在大幾個億的收入。

砷化鎵有周期性，不好分析。毛利率砷化鎵低的有10-20%，毛利率高的有50-60%

總結

其次還有納思達和耐威科技等。理由不說了，說多了懶得打字，你們也看的煩。總之一句話，短期控制好節奏，不要亂出頭。調整完了趕緊出來搶錢。關於倉位，單支票2成一下可以不動。2成以上倉位可以加減倉，有機會做做波段.不能死腦筋，現在沒有大行情，只有大波段。