1、

千億平臺暴雷

2007年6月，中國第一家P2P平臺“拍拍貸”上線，2021年1月，中國最後一家暴雷的P2P平臺“小牛資本”核心人員被刑拘。

隨著銀監會“全部清零”的一紙公文，在中國發展了14年的P2P平臺成為了歷史。而在P2P作為“失敗的試驗品”進入歷史垃圾堆的時刻，“小牛資本”的暴雷，成為了這座大廈倒塌後最後砸下的一方巨石。

從“小牛資本”的出生到繁榮再到失敗，可以看到中國P2P平臺最典型的發展模式，和註定要失敗的宿命。

2012年，一位名叫彭鐵的湖南男子，在深圳開了一家P2P公司，取名為“小牛資本”。在此之前，彭鐵在中國金融行業摸爬滾打了14年。他先是在銀行工作了8年，後來又在民間金融機構工作了6年，先後擔任了先後任富昌金融集團總經理、中科創融資擔保公司執行副總裁、佳兆業金融投資有限公司總裁。

作為金融老鳥，彭鐵在風口即將狂飆的時機入場，一切都是“順勢而為”。

就在“小牛資本”開門迎客後不久，中國的P2P平臺迎來了狂飆突進，豬都能吹上天的鼎盛時代。從2013年到2015年，藉助著“網際網路+”的力量，兩年時間中國相關的P2P平臺註冊暴漲了10倍。

到2015年10月，中國P2P平臺實現了累計交易量突破一萬億元，到2018年6月，達到了約7.33萬億元——即便是從2015年開始，P2P平臺就開始了不斷的暴雷和跑路風波，但這並沒有影響這個行業被風口吹上了“珠穆朗瑪”。

但爬得越高，摔得越慘。

1月16日，深圳市南山公安分局發出通報，已對小牛資本的63名嫌犯採取了刑事拘留。涉案嫌疑人包括45歲男性彭某、55歲男性彭某和44歲男性李某立。公開資料顯示，小牛資本創始人彭鐵出生於1976年，現年正好45歲。

從擁有千億資本的金融大佬，到被刑事拘留，一箇中國新興富豪的大起大落，充滿了時代特色的人生悲喜。

2、

放牛娃的瘋狂造富夢

1976年，彭鐵出生於湖南邵陽檀江鄉沉水村四組一個普通農家。因為從小長得大個，被村裡人取了個外號——“牛牛”。從六歲開始，彭鐵就和村裡的孩子一起上山放牛，他不僅牛放得好，也能讀書，成績一直是班裡的前幾名。

1990年，14歲的彭鐵考上了邵陽師範，在當時，當老師是一個農村放牛娃非常好的出路。從師範畢業後，彭鐵被分配到了本市一個郊區小學，因為師資匱乏，當時的小學老師連一個科班出身的都很少見，所以僅有17歲，剛剛畢業的彭鐵，就當上了這個小學的校長。

彭鐵年輕靈活，能說會道，一直很被當地的教育部門器重，所以當小學的校辦體育器材廠要辦不下去的時候，領導想到了這個年輕人，希望他可以擔起這個重擔。

彭鐵一開始是不願意的，根據他自己的自述，是被領導“逼著承包了校辦體育器材廠”。接手之後，他憑藉著一股衝勁和靈活的頭腦，竟然將工廠扭虧為盈，工廠生產的單雙槓、木馬、墊子等產品逐漸成為全市境內的暢銷品。

也正是這一次“被逼下海”，讓彭鐵看到了自己在商業上的才能，小小的邵陽已經容不下他，他想要去闖蕩更大的世界。

於是，他依然辭去了廠長的職位，自費去湖南大學讀了一個管理學的本科。1999年，他南下深圳，在銀行行業裡找到一份工作，從最基層開始做起，一路摸爬滾打了14年，做到了金融機構的高管，年薪百萬，加上股票分紅身家過億，人生逆襲。

如果不是P2P平臺的風頭太盛，眼看著身邊的人發了財，彭鐵或許不會有創辦小牛資本的想法。可是在深圳這個地方，有多少錢才算夠呢？跑到深圳灣看一圈，每一戶燈火背後，都是幾千萬的豪宅，上億的身家。

昔日的放牛娃，儘管早已財富自由，但對於財富熾熱的慾望，似乎不減反增。作為深圳金融界小有名氣的人物，彭鐵怎麼願意久居人下呢？更何況，連完全不懂金融的人都在入場，都有風投追在後面要給錢，如果這些人都能搞成，那彭鐵沒有理由不比他們做的好。

於是，在註冊下了一系列資質之後，小牛資本誕生了，彭鐵的造富夢想，也很快得到了實現。

根據小牛資本的官網顯示，到2018年最鼎盛的時期，小牛資本在海內外共設有280家分支機構，員工過萬人，管理著2800億的資金池，註冊使用者累計超過600萬。

在暴增的財富和無盡的鮮花掌聲中，或許彭鐵已經陶醉，他似乎也忘記了，這座財富大廈不過虛有其表，外面金碧輝煌，雄偉壯觀，而內部卻殘垣斷壁，搖搖欲墜。

3、

財富夢，

被刑拘後碎成了渣

其實在小牛資本最輝煌的2018年，危機就已經暴露。

2018年，旗下兩家子公司，小牛線上和小牛新財富先後爆發大規模逾期，涉及金額上百億。不斷有“債主”跑到小牛的深圳總部——彩田路的新浩e都大廈拉橫幅、堵門，那裡的保安也早已見怪不怪。

2018年整個中國P2P平臺都在懸崖邊緣搖搖欲墜，不斷有人撐不住摔了下去，要麼被抓，要麼跑路。

2018年端午節期間，以高返利著名的平臺唐小僧突然暴雷，一個千億的龐氏騙局被揭穿。

緊接著，“牛板金”暴雷；不久，“投之家”這個業界聞名的網貸平臺暴雷；又過了半年，拿過25億風險投資的“團貸網”暴雷，一時間雷聲滾滾，人心惶惶。

大廈將傾，就算棟樑之材也獨木難支，更何況，撐起這座大廈的，都是一擁而上的投機者。

2020年5月9日，小牛資本終於在市場和監管的雙重壓力之下，開始“自廢武功”。釋出了《平臺網貸業務良性退出公告》，在公告中稱，良性退出期間，平臺股東及高管不跑路、不失聯、不撤資，與全體出借人共進退。

儘管這份負責的公告比起那些出事就跑路的機構要有職業道德，但是自宣佈良退以來，到2020年年底，只累計兌付2.38億元，而總借貸餘額為104.2億元。這也就是說兌付比例僅為2.28%。

還有近78%的錢，沒有還上。

這也是小牛資本最終被立案調查，彭鐵等高管被刑拘的原因。

這個結局，從中國P2P平臺瘋狂發展那天起，是早已註定的。所有P2P平臺的運營模式最終都逃不過龐氏騙局，都是用前面人的錢來給吸引更多人投資，拆東牆補西牆，把錢左右手來回倒的過程裡，賺取中間費用。

玩到最後，自己註冊了多個公司，把集資來的錢以投資的名義賺到這些公司名下，跑路失聯，留下一地雞毛。

在資本狂歡的時候，這個龐氏騙局因為有足夠多人的相信，才有玩下去的可能，可是在2018年各大平臺陸續暴雷之後，無人入場，這個遊戲就玩到了盡頭。沒有新人的錢，就給不了收益，甚至無法兌付本金，就只能坐著等死。

當初一擁而上的投機者，這時候一鬨而散，造富的奇蹟，暴富的美夢，都在曇花一現的熱鬧之後，化為烏有。

中國P2P，生於投機，盛於作偽，死於瘋狂。