什麼是量比選股法?

其實，量比僅僅是一個衡量相對成交量的指標，指的是開市後每分鐘的平均成交量與過去5 個交易日每分鐘平均成交量的比值。這一比值反映出來的是當前盤口的成交力度與近五日成交力度的差別，分別表現為成交量放大或者是成交量萎縮。

正所謂量是價格的先導，量比反應了短線股票的活躍度，量比越高表示盤面越活躍，所以量比也是我們洞察主力短時間動向的祕密武器之一。那麼，我們該如何通過量比，看盤面資金的活躍度呢？

公式為：

量比＝現成交總手/（過去5日平均每分鐘成交量×當日累計開市時間（分））

如果量比保持平穩，一般情況下股價也會保持平穩，如果量比突然放大，那麼股價必定會發生大的變化，所以通過對量比的分析進行選擇股票是一種短線實戰的策略。

在對股票買入之前，一定要對成交量的量比變化進行分析。使用量比進行選股的實戰操作中，量比的最大作用就是及時的發現冷門股突變為熱門股的重要時刻，因此使用量比選股應該儘量選擇價格位置偏低、量比突然放大的個股。（見下圖）

在交易軟體上，它躲藏在一個不顯眼的地方。

在每日盤後分析之時，只要有時間，我們應該把所有量比大於1的股票全面掃描一遍；如果時間不足，也至少要把量比大於2的股票全部看看，在這部分股票裡面是潛藏很多黑馬的，不管是在盤中看盤還是盤後分析，都要及時重點地對進入這個集合進行掃描，及時發現其中新生的潛在黑馬。

在目前大部分股票行情軟體漲跌幅榜中，都可以簡單地用滑鼠單擊獲得當個股每天的量比，量比小於1的時候，說明該股當日縮量，如果是大於1，就說明有放量。

量比指標選股法

股價都是量在價先，量比的大幅變化，往往意味著股價的大幅漲跌，使用量比進行選股的實戰操作中，量比的最大作用就是及時的發現冷門股突變為熱門股的重要時刻，因此產生了所謂的“五步量比選股法”：

第一步、9:25競價結束後，對量比進行排行，看前30名，漲幅在4%以下的；

第二步、選擇流通股本數量較小的，最好在3億以下，中小板尤佳；

第三步、選擇之前換手率連續多日在3%以下或連續幾日平均換手率在3%以下的個股；

第四步、選擇之前多日成交量較為均衡或有漲停未放量現象的個股（之前一直無量漲停的個股除外）；

第五步、最好選擇個人曾經操作過的、相對比較熟悉的個股進行介入操作。

量比選股的使用原則

1、處於震盪時期的大盤每次大跌之後，必然會有個股出現連續的大漲，此時要注意觀察量比是否放大；如果是階段性底部位置出現量價齊漲的現象，可以看做是入場的訊號。

2、股價漲停後量比應該快速向下拐頭，如果股價漲停量比仍然趨勢向上說明主力借漲停出貨；

3、縮量上漲：若價格上漲，但是量比指標下降，意味著價格即將有所回落，可暫時觀望；

4、放量下跌：若量比指標持續走高，價格不斷下跌，說明市場當前資金出逃明顯，建議規避短線回撥風險；

量比指標實戰案例

放量：如果股價也處於溫和緩升狀態，則升勢相對健康，可繼續持股，若股價下跌，則可認定跌勢難以在短期內結束，從量的方面判斷應可考慮停損退出。

量比在2.5-５倍，則為明顯放量，若股價相應地突破重要支撐或阻力位置，則突破有效的機率頗高，可以相應地採取行動。

案例解析：哈高科（600095）

哈高科走勢圖

哈高科量比圖

哈高科於3月1日開盤後，篩選確定為備選股。再看該股經歷了長期股價盤整，成交量萎縮，於當日巨量上漲，並且在早盤量比明顯放大，股價突破重要壓力位的概率極大，因此，開盤後可值得密切關注。

在使用量比選股法時，應該注意以下幾個使用原則：

1、處於震盪時期的大盤每次大跌之後，必然會有個股出現連續的大漲，此時要注意觀察量比是否放大；（見下圖）

2、當量比指標線趨勢向上的時候不可賣出股票，直到量比指標線轉頭向下;不管股價是創出了新高還是出現回落，短線操作的時候一定要回避量比指標向下；

3、股價漲停後量比應該快速向下拐頭，如果股價漲停量比仍然趨勢向上說明主力借漲停出貨；

4、量比指標雙線向上的時候，應該積極做多操作。股價上漲創新高的同時量比指標也同步上漲並出新高，說明股價上漲受到了量能放大的支撐；

5、如果股價下跌，量比指標上升的話，這個時候應該趕快離場，因為這個時候股價的下跌是屬於放量下跌；

6、量比指標相對於成交量的變化是有明顯的滯後性的，所以也要及時的觀察成交量的變化，如果成交量再次放大，並推動了股價的上漲，這就是再次介入的好時機，而再次放量上攻的個股短線的收益都是比較高的，而且風險也比追漲要小。

操作建議：

1、如當日漲停且成交量換手率未見放大，第二個交易日繼續漲停可能性大，可繼續持有；

2、如當日漲停且成交量換手率均有明顯放大，第二個交易日可選擇逢高（大多會超過6%漲幅）出貨；

3、如當日未漲停且成交量換手率未見放大，則觀察第二個交易日開盤量比，如果繼續符合“選股六步曲”則可繼續持有，否則可考慮出貨換股；

4、如當日未漲停但成交量換手率明顯放大，則觀察第二個交易日開盤量比，如果繼續符合“選股六步曲”則可繼續持有，否則可考慮在該股衝高時（此類個股衝高6%漲幅的概率較大）出貨換股；

5、如果介入個股在連續三五個交易日內一直保持成交量的持平或不斷放大，那麼可以判斷該股的行情不會是“一夜情”，仍可繼續持有。

“量比選股法” 長線注意事項

A、了解當下市場環境，如是熊市行情中，“量比選股法”可重點增加題材來進行選股，盈利較為可觀。如果是牛市行情中，可圍繞我的“量比選股法”來進行選股。

B、將自身資金進行分配，按照40%的比例來進行實盤購買。

C、按照“量比選股法”選出股票並且買入後，嚴格按照5%的止損和10%的止盈來進行交易。

D、不論上一次虧損還是盈利，都嚴格按照計劃來做，或許一個星期利潤不明顯，但是長期堅持下來，最終的結果一定是盈利的。

茫茫股海中，股票良莠不齊，空頭陷阱隨時都可能爆發，黑馬也隨時都可能出現。怎樣才能儘量少走彎路？怎樣才能儘量多賺錢？賺錢有沒有方法？事實上，這個問題一直令許多想要發財的人感到困擾。希望今天的“量比選股法”，能夠對大家的操作有實質性的幫助。

作為投資者，看懂成交量和價格的關係，有利於解析莊家的操盤意圖。那麼，什麼情況下的成交量是買入訊號呢？成交量和股價會形成各種形態，哪幾種形態是值得關注的？今天將量價關係的買入形態，從弱到強整合成以下四種，這四種成交量的形態是值得去關注的。

（一）量增價平 反轉前兆

股價經過持續下跌後下跌幅度縮小，止跌趨穩；同時在低價位盤整時，成交量明顯由萎縮轉為遞增，表示低檔承接力轉強，此為陽轉訊號，後市看漲，可以開始少量介入。

有時也會在上升趨勢中途也出現“量增價平”，則說明股價上行暫時受挫，只要上升趨勢未破，一般整理後仍會有行情。

案例：招商證券

如上圖所示的個股招商證券，2017年6月底到7月上旬的交易日中，股價在16.5元到17元附近橫盤震盪，而此時成交量已經開始低位逐漸走強。這段時間屬於莊家低位吸籌的階段，後市出現放量陽線拉昇，該股進入震盪上行階段，並於後市突破到20元的新高階段。這就是較為典型的價平量增案例。

（二）量增價升 買入訊號

成交量持續增加，股價趨勢也轉為上升，這是短中線最佳的買入訊號。

量增價增是正常的健康的結構，屬於典型的多頭行情，股價的上升趨勢也是格外明顯，短中期均線最佳的買入訊號，其成交量持續增加，換手率相當積極，縮量橫盤，很可能是主動買入進貨，是一個多頭排列市場，此刻是滾動操盤盈利的最佳時機。

量增價升是最常見的多頭主動進攻模式，建議積極進場買入與莊共舞，一般這種多頭行情不會輕易得停下來，說明價格的上升得到了成交量增加的支撐。後市將繼續看好，此時投資者應積極買入或者加倉。

案例：勁勝智慧

如上圖的個股勁勝智慧，2月底K線走出了見底形態之後，同時出現了溫和放量的低位六連陽。這一波短線漲幅達到20%，並且每天都是溫和放量震盪上行，投資者在這一週的交易日中選擇介入都是可以獲利的。這就是典型的量增價升的情況，適合中短線關注。

（三）量平價升 持續買入

成交量保持等量水平，而股價則持續上升，可以持續增倉。屬於量平價升的股往往能持續上漲。這種情況，白馬股最為典型。

案例：伊利股份

如圖所示，伊利股份可謂是2017年典型的白馬股之一。股價從年初的16元一路上漲到了35元，但成交量並不是一個持續放量的形態，而是一直維持在一個數量級，並保持了很長的時間。這種量平價升的績優股值得投資者中長線關注。

（四）量減價升 繼續持有

成交量減少，股價仍在繼續上升，表明主力控盤，適宜繼續持股。因此有“上升途中縮量上攻天天漲”的說法。但是這種情況有一定的侷限性，一般還需要結合實時盤面，如果是高位出現這種縮量上漲，則不適應這種規則。

案例：三六零

這種情況最為典型的就是一字板的個股。縮量一字板往往意味著市場對其一致看好，幾乎沒有人拋售，才出現了少量資金就可以漲停的情況。

如圖中的個股360，連續十幾個縮量的一字板，這種情況出現了已經上車的投資者自然要選擇繼續持股。正所謂縮量上攻天天漲，在沒有出現放量的情況以前可以一直持有。

注意事項

成交量雖是價格的先行，但並不意味著成交量決定一切。

在價、量、時、空四大要素中，價格是最基本的出發點，離開了價格其它因素就成了無源之水、無本之木。成交量可以配合價格進行研判，但不能單一的僅通過成交量一個指標，還需要結合整體趨勢來研判。

量價-賣出訊號

摘要：只要趨勢逆轉,應及時止損出局

股市有句老話，會買的是徒弟，會賣的是師傅!是不是師傅我不曉得，但是量價結構變化的賣點掌握好，同樣達到掌控盈利的目的!

1.量減價跌--賣出訊號：

成交量繼續減少，股價趨勢開始轉為下降，為賣出訊號。此為無量陰跌，底部遙遙無期，所謂多頭不死跌勢不止，一直跌到多頭徹底喪失信心斬倉認賠，爆出大的成交量，跌勢才會停止,所以在操作上,只要趨勢逆轉,應及時止損出局。

2. 量平價跌--繼續賣出：

成交量停止減少，股價急速滑落，此階段應繼續堅持及早賣出的方針，不要買入當心"飛刀斷手"。

3.量增價跌--棄賣觀望：

股價經過長期大幅下跌之後,出現成交量增加,即使股價仍在下落,也要慎重對待極度恐慌的"殺跌",所以此階段的操作原則是放棄賣出空倉觀望。低價區的增量說明有資金接盤,說明後期有望形成底部或反彈的產生,適宜關注。有時若在趨勢逆轉跌勢的初期出現"量增價跌",那麼更應果斷地清倉出局。

最後，重新進入只重技術分析的誤區。交易者偏向於追求入場的準確率，而忽視離場的技術。由於不肯面對虧損，不能接受低於心理預期的勝率，因而不能使交易系統完成。最終摒棄系統化交易而重新進入以技術分析提高準確率的誤區。這樣，使剛剛出現的星星之火就熄滅在了萌芽中。

綜上所述"善輸、小錯"，樂於接受虧損是系統化交易成功的關鍵。