作者|劉朝 編輯|欒曄
鼠年春節，全國都在抗戰新冠肺炎，新冠肺炎一定會被戰勝，並且最終還要回到經濟建設中！
最近，特斯拉不管是美國的股價還是中國A股市場中相關的特斯拉概念及相關的汽車股，整體表現都比較搶眼，而在最近，隨著特斯拉公司近期開始在太陽能業務上投入資源，推廣其創新推出的太陽能瓦片或屋頂，導致這兩天光伏概念也表現的比較強勢。光伏概念，通俗的講，就是太陽能發電，這並不是一個新的技術，只是隨著全球對環境問題的不斷重視，對清潔能源的不斷追求，光伏行業也就迎來了新的春天。
先看光伏行業在二級市場的代表！
具體到相應的上市公司，我們可以看到，上圖的這些上市公司，不僅公司的業績相對較好，同時還受到了機構的額關注，更主要的是，這些企業他們在光伏行業中具有一定的龍頭作用。
東方日升（300118）：
自17年開始，元件出口出現明顯增長，由於18年產業鏈價格大跌，刺激海外需求，18年實現元件出口39.2GW，同比增長51.9%。公司海外出口規模逐月擴大，截至2019年6月，公司出口排名已位列全國第二。
Sunny電源（300274）：
Sunny電源聯合參與的“青藏地區可再生能源獨立供電系統關鍵技術及工程應用”專案榮獲國家科學技術進步獎二等獎。公司是全球光伏逆變器領域的第一。國內市佔率第一的第三方電站整合商。
通威股份（600438）：
通威股份作為國內光伏龍頭，目前已擁有8萬噸矽料，以及20GW電池片產能。公司釋出了2020~2023發展規劃，目標成為全球能源龍頭企業。公司當前電池產能 20GW，已經全球第一。
福斯特（603806）：
福斯特是全球最大的光伏EVA 膠膜生產商，2018 年市佔率超過50%，在光伏膠膜環節具有明顯的定價權；公司成本優勢明顯，利潤率水平高於競爭對手4-5 個pcts。
隆基股份（601012）：
隆基股份是太陽能單晶矽領域的龍頭企業，公司預計2019年實現淨利潤為50億元到53億元，同比增長95.47%至107.19%。目前主營業務包括單晶矽棒、矽片、電池和元件的研發、生產和銷售，以及光伏地面電站和分散式電站的投資開發、建設及運營。截至2018 年底，公司矽片產能28GW，佔全球單晶產能比例超過40%，位列全球第一；2018 年公司單晶元件出貨量全球第一。元件環節建成全球銷售渠道並打造隆基品牌，通過在PERC 電池上疊加半片、密柵等高效元件技術實現超高元件功率，連續四年蟬聯全球單晶元件銷量第一，
中來股份（300393）：
中來股份為光伏整合產品製造運營商。公司自成立以來累計背膜出貨量超過 4.5 億平方米，2018 年市佔率全球第二。根據 TaiyangNews 資料顯示， 2018 年公司背膜產品在全球市佔率為 15.2%，位列全球第二。
下面看光伏行業的未來發展！
1、全球光伏裝機規模預測
據世界能源組織、歐洲聯合研究中心和歐洲光伏工業協會的預測，2020年世界光伏發電將佔總電力的1%，到2040年光伏發電將佔全球發電量的20%，按此推算，未來數十年全球太陽能光伏產品的年均複合增長率高達25%-30%。
具體來看：
從全球光伏的裝機量上看，從2010年至今，全球的裝機量都在進行穩步增長，特別是在2016年以後，全球光伏的裝機量開始出現明顯增加，從目前全球光伏裝機量上看，2020年，全球光伏的裝機量會保持超過20%以上的增加。
2、國內對光伏行業的發展規劃
我們可以看到，目前在電力行業中，煤電還是絕對的龍頭，但是隨著國家隊清潔能源或是新能源投入的不斷加大，我們可以看到，新能源的佔比在不斷增加，其中，太陽能不管是從未來發電量的佔比還是增速上，都是最有潛力的。光伏發電將從2015年的0.1萬億千瓦到2050年的2萬億千瓦，總髮電量從佔比1.7%上升到未來的15.6%。導致這一現象的最根本的原因就是成本問題。
3、光伏發電成本逐年降低，預計2026年以後低於煤炭發電成本。
我們可以看到，上圖是未來發電的主要方向的成本變化趨勢，煤電的成本一直是比較穩定的，而風力發電和太陽能發電等成本，從2010年開始，在不斷的下降，大概到2026年，太陽能的發電成本會與煤電的成本大致相等，但是隨後，太陽能發電的成本優勢開始顯現，還會不斷進行下降，這將才是光伏行業未來最大的贏利點。
4、政策的影響。
2020年 1 月 23 日，國家能源局釋出《關於 2020 年風電、光伏發電專案建設有關事項通知（徵求意見稿）》，明確 2020 年光伏補貼專案預算總額度為 15 億元，其中：5 億元用
於戶用光伏、補貼競價專案（包括集中式光伏電站和工商業分散式光伏專案）按 10 億
元總額組織專案建設。
5、行業估值
從行業的估值可以看到，2014年至今，光伏行業的市盈率最高超過90倍，2019年初的時候，行業估值只有17倍左右，即使到目前為止，行業的估值也只是在30左右，所以，從估值的角度看，行業的估值目前還處在相對較低的水平。
那麼具體到二級市場，光伏行業的細分龍頭需要知曉：