一、反彈
早上分析美股的時候,提出道指可能會出現技術性反彈的觀點:
由於今晚的夜盤還沒有開始,要等到明天才能得到驗證。
不過,大A股今天卻明顯出現了反彈的跡象:
上圖是上證綜指的技術分析圖,今天日線殺破前低,收回到2700點上方。這樣的技術支撐,一般而言會有幾天日線級別的反彈。
當然訊息面如果出現黑天鵝事件,走勢就要另說了。
除了技術面出現反彈訊號,今天板塊活躍度也再次大幅提升,很多概念板塊都出現了漲停潮的現象。
從側面也說明,市場的反彈要求很強烈!
今天商業零售股異軍突起,一舉拿下了10來個漲停:
還記得上週提出的特高壓板塊嗎?
說完之後,特高壓連續大漲。老薑點的平高電氣、保變電氣等4只票,都是一口氣連打4個板的爆發性走勢!
這個商業零售板塊與特高壓有一點非常相似,就是長期以來無人關注,目前的估值處於歷史低位!
下面我們來詳細分析一下這個板塊。
二、零售
先說訊息面的大利好!
各地剛剛興起的送錢、送紅包政策:
1、3.18日,南京打響了送紅包的第一槍,發放總額3.18億元的消費券;
2、北京市1.5億元消費券向市民發放、寧波市1億元文旅惠民消費券、浙江將推出總價達10億元的文旅消費券和1億元的文旅消費大紅包。
3、據統計,全國各地一波總額超過14億元的消費券紅包正在路上。。。
早在年前曾推薦關注個商業零售股,理由就是估值極低:
1、目前百貨行業PE為14倍,超市行業PE為37倍,估值有足夠的吸引力。
2、去年超市和百貨板塊與滬深300的漲幅對比,也可以看出兩個板塊有超跌嫌疑。
可以看到,去年整個一年,這兩個板塊是幾乎沒有動的。同期,滬深300的漲幅在36%左右。
而去年的晶片、消費電子類個股,漲幅5-10倍的多達上百隻!
從股市執行的長期規律來看,市場是最公平的。
在相同的經濟環境下,不同的行業雖有差別,但如此天地之別的估值差異,是極其不科學的!
所以,老薑認為在目前的弱市情況下,商業零售股很容易迎來一個補漲機會:
一是市場間各板塊之間的不合理估值需要修復;
二是前期大量高位票裡的資金獲利較大,需要找一個安全邊際較高的板塊。
實際上2月份的市場已經有了一些端倪:
2月份以來,零售板塊整體表現抗跌,申萬二級一般零售指數逆市上漲0.09%。
下圖是2、3月零售百貨板塊的漲幅:
下圖是2、3月滬指的月K線圖:
商業板塊建議關注下面幾條主線:
1、食品CPI上漲+必選消費,逆週期、抗風險能力強;看好日用消費品銷售平臺:永輝超市,家家悅;
3、中長期看細分行業龍頭的價值投資機會:愛嬰室。
給大家送一個最新的零售行業機構關注排名榜單:
個人看好的百貨類品種有:愛嬰室、中百集團、合肥百貨、友好集團、蘭州民百、王府井等。
愛嬰室、王府井、中百等是機構看好的龍頭品種,其他的票則股性比較活躍,大家可以按照自己的喜好加以關注。