加密貨幣起伏巨大，既有數千倍的鉅額漲幅，也有跌幅達到99%的“歸零幣”。即使在牛市，虧錢的人也大有人在。

因此哪些加密貨幣值得投資，是所有投資者共同關心的問題，在投資時也需要做到心中有數。

一、高價值加密貨幣型別

1. 信仰驅動型：比特幣BTC

雖然比特幣的市值佔加密貨幣總體的市值在下降，但是比特幣就是加密貨幣的代名詞，擁有全網最多的算力。

比特幣是整個加密貨幣大盤的風向標，可以說比特幣漲，大盤就會漲，比特幣跌，大盤就會跌。如果比特幣倒下，那麼皮之不存，毛將焉附！

2. 硬通貨型：ETH、USDT 等

ETH 將區塊鏈帶入了2.0時代，智慧合約的興起讓 ETH 成為了硬通貨。另外私募和 ICO 眾籌都把 ETH 作為募集幣，ETH 加密貨幣老二的地位異常鞏固。

USDT 作為通用型的代幣，是法幣與加密貨幣兌換的連線貨幣，與美元保持1∶1兌換關係。在目前情況下，USDT 是加密貨幣中的避風港。

3. 公鏈基礎型：ADA、ELF、NEO 等

擁有公鏈的區塊鏈專案，擁有巨大的技術門檻和應用預期。基於公鏈的各類應用的不斷落地，會為公鏈型加密貨幣帶來巨大的現實價值支撐。

4. 匿名型：XRP、XMR、Zcash 等

採用匿名加密技術的加密貨幣，是資產轉移的隱蔽途徑，也是很多不法生意的財產庇護場。巨大的社會“剛需”讓匿名型加密貨幣大有用武之地。

5. 交易所代幣：HT、OKB、BNB、BIG、DEW 等

如同“核能印鈔機”一樣的加密貨幣交易所，是整個區塊鏈流量的中心，其發行的代幣要比一般的加密貨幣更有實際價值。

二、加密貨幣價值分析方向

1. 需求層面方向分析

這個區塊鏈專案到底解決了什麼問題？

用區塊鏈技術解決這個問題有優勢嗎？

這個問題的解決，是否滿足“高頻”、“剛需”的特徵？

一個專案的出生決定了命運。專案投機者往往用 區塊鏈+熱門領域 包裝出漂亮的外殼，這種“紅粉骷髏”型的專案，往往是使普通投資者淪為“韭菜”的大坑。

2. 白皮書及團隊成員分析

白皮書是專案設立之初的構想，投資者可以透過白皮書瞭解專案的核心競爭力和運作機制，評估專案路線圖和治理架構的完整性。

投資者對白皮書中所列出的團隊成員，可以進一步判斷該簡歷是否真實有效。

當專案發生了重大延遲等情況時，一些專案也會在官網撤下已釋出的白皮書。

3. 程式碼技術方面分析

在 Github 上，可以檢視專案程式碼管理機制、程式碼安全稽核機制等，判斷專案創新性、安全性及可行性。

檢視是否有不可替代的核心技術或功能，例如，以太坊有比比特幣更好的技術方案——智慧合約，能夠提升全網交易的確認速度。

Github 網站上的 star 數量是專案的收藏情況，直接反映了專案在 Github 上的使用者關注度。一般來說，受開發者關注度越高，對專案公鏈的開發應用就越多。

4. 融資歷史及 ICO 分析

有很多優質的區塊鏈初創專案，在運營一段時間後能獲取投資人或機構的天使投資。

這種投資行為，意味著投資機構對專案已經分析過一次，投資者可以稍微放心一些。

在專案進行 ICO 時（指國外專案，國內不允許 ICO），可以透過檢視募資完成率、評估財務管理制度、籌集資金的使用方案及財務審計制度來判斷財務治理結構是否完善，是否存在挪用的風險。

三、藉助專業評級機構

從投資角度來判斷加密貨幣專案的價值，是一個需要收集多方資料並結合過往投資經驗進行研判的過程，對於普通投資者來說門檻頗高，需要消耗大量的時間和精力。

好在市場上已出現了一批專業測評機構，如 DPRating（大炮評級），這些測評機構為投資者提供中立的加密貨幣測評結果。

DPRating 成立於2017年5月，是全球領先的區塊鏈評級機構，定位於成為加密貨幣世界的穆迪。大炮評級率先公佈了多個量化評級模型，並基於此釋出了近百個專案的中立評級報告，備受業內好評。

不同於穆迪、標準普爾等傳統國際評級巨頭，DPRating 堅持不向被評級方收費，以制度化的形式保障客觀中立性，獨立開展專案評級、榜單、指數、盡職調查等業務。

在2017年6月，DPRating（大炮評級）全球首次公開發布了 ICO 量化評級模型 SmartICO，並在同年10月將模型細化為萌芽期、成長期、成熟期3個版本，分別適用於處於相應生命週期的專案。

DPRating（大炮評級）也是全球首個對專案程式碼開發情況做審計併發布專案程式碼質量榜單的機構，該榜單自2017年8月以來每月釋出一期，每期覆蓋知名專案已接近200個。

四、以加密貨幣為名的行騙套路

套路1：金字塔式的傳銷盤

投資者入局後，按照固定層級進行分配，同時按照投資者投入資金的數量，進行動態資金分配。

這樣的金字塔式拉人頭套路，還主動結合了“礦機挖礦”、“算力”等區塊鏈概念，往往令新人防不勝防，不過其本質還是拉人並建立金字塔式的層級結構。

套路2：只進不出的莊家盤

此類套路一般是在釋出自己的加密貨幣後，自行開設一個虛擬貨幣交易平臺，該加密貨幣僅能在該交易平臺進行交易，且會被高度控盤。

投資者在專案自設的交易平臺上購買的該型別加密貨幣價格被隨意操控，一般用不斷上漲的走勢吸引投資者加碼投入，而這些上漲僅僅是賬戶上的數字變動。

投資者往往充值容易、提現困難，有的提現手續費甚至高達1個ETH，有的設定了長週期的提現門檻，使投資者很難用“假冒”的加密貨幣換回法定貨幣。

套路3：人為拆分的資金盤

該“套路幣”無程式碼基礎，只能透過人為拆分的方式進行 Token 獎勵，透過在短期內不斷地拆分，產生大量“Token”，給投資者造成財富暴漲的錯覺，進而加大投資入場。

當無新人入場接盤之後，往往引發踩踏式拋售，形成崩盤，常見宣傳方式為：“只漲不跌”。

據不完全統計，自2016年以來，裁判文書網所公示的以加密貨幣為幌子的詐騙案件多達180餘件，涉案總金額高達上千億元人民幣。

其中90%的案件屬於透過發展下線進行行騙的各類詐騙活動，大部分是上述三種類型的行騙套路。

這些打著區塊鏈旗號進行的傳銷盤、莊家盤和資金盤，其跑路風險極高，且伺服器多設立在海外，而受害者維權困難。

還是那句老話，各位想要投資數字貨幣的讀者，一定要學習一些區塊鏈基礎知識及交易基本原理，雖然剛開始可能很枯燥，但要相信自己，只要願意去學，一定能夠學會。

只有賺認知之內的錢，方能使我們在這場科技浪潮中立於不敗之地。