為了瞭解下問題的背景，我們先來來看看現金等價物的概念。

現金等價物，是指企業持有的期限短、流動性強、易於轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。其中，“期限短”一般是指從購買日起 3 個月內到期。例如可在證券市場上流通的 3 個月內到期的短期債券等。

正是這個從購買日起 3 個月內到期，使得有一些業內朋友認為，保證金存款雖然使用受限，但從資產負債日至解押日距離不足三個月的，所以也應該認為是現金等物價。

今天情懷就給大家來談談這個問題。

現金等價物，情懷認為應該這樣理解：其雖然不是現金，但其可以隨時轉化為已知金額的現金，所以在現金流量表中，視同現金處理。

所以，對於現金等價物定義的理解，重點不在從購買日起 3 個月內到期，而是流動性強、易於轉換為已知金額現金。

其中流動性強是指具備隨時變現的能力，而不是在3個月內變現；

易於轉換為已知金額現金，是指變現的金額具備較強的確定性。

那為什麼現金等價物要提到期限短這個要求呢？

這是因為，準則認為要符合流動性強、易於轉換為已知金額現金這個結果，通常只有投資期限較短的債權投資。

投資期限較長的債權投資在變現過程中，面臨的不確定性因素更多，價值變動風險更大，即使可以透過轉讓、提前贖回等手段即時變現，也不太可能轉換為已知金額的現金。

所以現金等價物和現金實際上是一樣的，均是要求其具備隨時用於支付的能力，只不過現金等價物多一步先轉為現金的過程。

相信看到這裡，各位看官能明白了吧，對於保證金存款，其解押日即使離資產負債表日別說三個月、就是隻有3天，因為其在資產負債表日不能用於即時的支付，所以不能作為現金及現金等價物。