作者莫開偉系中國知名財經作家 中國地方金融研究院研究員

（編者按：這是作者2012年寫給經濟日報編輯部的信，要求嚴厲監管社會非法融資，幾年之後該文仍有一定借鑑意義，現釋出到自媒體上供讀者朋友們分享與討論。）

《經濟日報》“讀者之聲”編輯部：

據媒體披露，2012年下半年以來，銀行收緊了對房地產企業貸款；為自救，河北省邯鄲市很多房企不得不求助於民間融資，為逃避央行對非法集資4倍利率界定的打擊，他們打起了“擦邊球”，5至10萬元本金，年息1.8至2毛(18%至20%)；20萬到30萬元本金年息2.5至2.8毛(25%至28%)；只有資金達到本金50萬元以上，才可以享受3毛(30%)的高息。數以萬計民間借貸人以幾萬、幾十萬，甚至數百萬資金，化零為整地填補了當地房企逾百億融資缺口，但全民高息放貸狂歡，終難逃房企資金鍊斷裂而崩潰的命運，，“全民討債”悲劇再次在河北邯鄲市上演。

非法民間融資活動一旦資金斷鏈，無異於一場“地震”，給民眾和社會帶來巨大傷害：一是涉案金額較大，動輒數十億元甚至上百億元，邯鄲民間非法融資金額近百億元，使大量民眾“血汗錢”、“養老錢”、甚至“救命錢”，一夜之間化為烏有，嚴重影響了民眾正常生活。二是民間非法融資活動往往與涉黑勢力相互勾結，暴力催債、討債，造成了大量社會刑事案件，給社會治安帶來了較大隱患。三是非法融資活動氾濫，衝擊了正常金融秩序，給地區金融穩定和安全帶來不利影響。四是非法融資活動將大量資金投向高回報、高風險等投機領域，既吹大了房地產等泡沫產業，誤導了民眾投資意識，也抬高了整個社會融資成本，在很大程度上惡化了實體經濟融資難、融資貴局勢。五是非法融資活動中不少資金流向了政府主導的一些投資專案，少數地方政府在獲得短暫利益之後，造成了與非法融資活動扯不清的關係，尤其當資金斷鏈時，政府會因此背上罵名，既讓政府形象聲譽受到影響，政府最終也難逃“兜底”命運。

而民間非法融資活動氾濫原因有四方面：其一，不少地方政府沒有繃緊風險弦，被短期利益迷惑，對民間非法融資活動心慈手軟。如邯鄲民間融資規模能迅速擴張到近百億，與地方政府在打擊和查處上重視不夠、打擊不力存在一定關係。而且大部分資金投入到了房地產領域，這正是一些地方政府所期望的。其二，民間借貸尚未立法，使其處於野蠻生長狀態。民間非法融資大案屢屢發生，與金融法治缺位存在必然聯絡，中國民間借貸立法喊了多年，至今尚未出臺，民間借貸活動始終遊離在合法與非法邊緣，難以依法有效整治，以至非法融資活動像野蠻生長的韭菜，割了一荏再長出一荏。其三，政府職能部門沒有形成監管合力，使監管處於“真空”。客觀地說，各級政府在非法融資監管上花了一番心血，成立了打擊非法集資工作領導小組，但缺乏通力協作機制和監管機制，使民間非法融資無法得到及時遏制；尤其在機構審批上“多龍治水”，加劇了民間非法融資氾濫；甚至，一些部門只批不管，放任自流，催生了非法融資活動。其四，對民眾金融風險意識引導與培育不力，讓非法融資活有機可侵。民間非法融資活動氾濫，還在於對民眾金融知識培育和風險防範意識引導處於落後狀態，沒有將金融知識納入國民教育序列，大部分民眾缺乏金融專業知識，甚至處於金融矇昧狀態，容易在高利誘惑面前喪失理智。

為此，筆者建議對民間非法融資活動要保持社會高壓態勢：一是加快民間借貸立法，將一切民間融資活動納入法治化軌道，以法律利劍剷除民間非法融資生存社會土壤。二是地方政府樹立長遠發展眼光，著眼社會大局，消除部門利益“樊籬”，整合職能部門力量，發動民眾參與，加大打擊力度，形成根治民間非法融資亂象的行政推力，堵塞民間非法融資的“真空”。三是喚醒民眾金融風險意識，將金融知識教育納入國民教育序列，通過一、二十年艱苦努力，全面提高全民金融風險防範意識。同時，政府和金融部門努力扶持地方特色實業經濟，想方設法為民眾提供穩妥的、保值增值的投資渠道。