分享：財務19班學員 何同學&卓同學-《經營全環節財務管控與價值創造》

最近比較流行的話語就是“業財融合”，這是大勢所趨，以前簡單重複但又佔據大量時間的財務核算工作逐步被資訊化、自動化取代了。財務人員利用資料的優勢，從財務會計走向管理會計、為企業創造價值是歷史的必然、是優勝劣汰的選擇。

一、財務轉型：核算會計走向管理會計

（一）背景

1. 現實的困惑要求財務轉型

2. 經濟新常態和新時代要求財務轉型

3. 網際網路時代促進財務轉型

4. 財政部的號召

（財政部下發了4+1的指引體系，4指的是理論體系、指引體系、人才隊伍、資訊化體系，1指的是諮詢服務市場，包括培訓機構和諮詢機構。）

（二）方向

1. 內容：核算會計走向管理會計

2. 行為：業財分離走向業財融合

3. 目的：反映價值走向創造價值

4. 技術：融合新的網際網路思維和技術

二、經營各環節財務管控和價值創造

（一）概念：要創造價值，先得明白企業價值體現在哪裡，常見的有資產、收益、現金流、市價。

（二）如何創造：資產經營和資本經營。

資產經營講的是盈利，也就是賺錢；資本經營講的是估值，也就是值錢。

（三）資產經營如何創造價值？ （投入產出四大過程）

第①個過程：借雞生蛋，投入資本（自己的雞）+ 負債（利用借的雞）→ 形成資產（雞）；

第②個過程：多生蛋，利用好資產，提供產品和服務，提高效率 → 產生收入（蛋）；

第④個過程：生好蛋，利潤帶來好的現金流 → 經營活動現金流。

根據資產的作戰地圖，要達到賺更多錢、賺更多好蛋的目的，唯有4招。

● 第①招：財務槓桿，適度負債（權益乘數）；

● 第②招：資產槓桿，加快週轉，提高效率（天下武功，唯快不破）；

● 第④招：現金槓桿，多收快收，少付慢付。

作戰地圖，通過全面預算管理來實現，包括5化：指標化、責任化、目標化、行動化、績效化。

通過作戰地圖，分析每一個因素，找到責任部門、運用合適的方法，達到既定的目標。財務部門將從成本核算，走向成本管理，最終走向利潤管理。

【舉例】

● 調資本結構：資本和負債比率，責任部門是財務；

● 原材料週轉：決策權部門，可能是採購部門、生產部門、物控部門；

● 調結構：跟著戰略走，可以是大客戶佔比，高階客戶佔比，成本優先。

三、如何創造可持續價值（經營層面）

（一）增收——4個維度

1）老產品老市場：自然性增長，把握增長趨勢、行業趨勢和規律競爭性增長，價格、品質、功能、服務、體驗、整合併購增長。

2）老產品新市場：營銷，本地向外地、國內向國外、線下向線上、自營向代理。

3）新產品老市場：識別並滿足新需求，創造並引領，研發為主營銷為輔。

4）新產品新市場：戰略發生變化，產業鏈橫向和縱向延伸。

（二）降本 ——全面成本管理6大體系

1）成本定額體系：堅實

2）成本預算體系：嚴格執行

3）成本核算體系：精細化

4）成本控制體系：方案化

5）成本分析體系：深入業務層面

6）成本考核激勵體系：令人振奮

（三）調結構 （根據管理層意圖去調整）

產品結構、客戶結構、產業機構、資本結構。

（四）提效率

1）人：勞動生產率

2）錢：現金週期，資金佔用期限（存貨+應收-應付）的佔用天數

3）物：資產利用率

4）事：流程時間

（五）控風險

1）戰略：多專案、適度多元化、把握行業技術發展趨勢和客戶消費趨勢

2）市場：注意市場波動

3）運營：做好內部管控

4）財務：做好資金、稅收、比率等運作

5）法律：注意不合規法律

四、可以從哪些環節對企業管控和過程管理？

（一）財務融入戰略環節

1）參與戰略分析與戰略定位

2）戰略規劃中的財務資源配置和反作用

3）戰略落地中的戰略地圖與平衡計分卡

4）戰略落地中的目標和全面預算管理

5）基於戰略導向的財務戰略和利潤規劃

（二）財務融入投資環節

6）專案投資佈局中的波士頓矩陣和三層面分析

7）投資專案的經濟可行性分析與決策

8）投資專案的資本預算和資源配置

9）投資專案的實施過程監控與後評價

10）資本佔用與EVA價值管理

11）投資管理中的稅收籌劃

（三）財務融入研發環節

12）研發專案投資回報和經濟可行性評價

13）研發物件的目標成本管理

14）研發專案費用預算和控制

15）技術開發中的稅收籌劃

（四）財務融入營銷環節

16）產品/客戶/區域盈利分析與決策

17）銷售預測、量本利分析與銷售目標設定

18）邊際貢獻分析與定價決策

19）信用決策與應收賬款管理

20）銷售費用管控

21）銷售管理中的稅收籌劃

（五）財務融入生產環節

22）生產成本的精細化核算與控制

23）生產各環節存貨管理

24）生產環節固定資產管理

25）參與生產中的經濟決策（自制與外包/出售與深加工/固定資產更新改造/固定資產購租等）

26）生產管理中的稅收籌劃

（六）財務融入採購環節

27）供應商評審與分類管理

28）應付賬款政策管理

29）採購價格管理與監控

30）經濟訂貨批量分析與原材料庫存控制

31）採購付款控制

32）採購環節的稅收籌劃

（七）財務融入HR環節

33）人力資源成本分析與薪酬控制

34）預算管理對接績效和薪酬

35）責任中心與劃小核算

36）組織管理和薪酬管理中的稅收籌劃

五、財務組織轉型支出超價值創造

（一）制定規劃——從核算型逐步向管理型、戰略型財務轉型。

（二）組織再造——業財融合、共享財務、業務財務、專業財務、戰略財務；崗位分離、部分分離、組織分離。

（三）知識複合——會計和稅收、經濟和法律、財務和金融、戰略和企管。

（四）思維訓練——方法易學，思維難破。

（五個）能力提升——領導力、組織力、溝通力、行動力。