銀行及信託業

行業趨勢丨5家手機銀行App月活使用者逾5000萬，“大零售”揮別跑馬圈地轉型精耕細作

據統計，截至2020年三季度末，四大行、招行手機銀行App的MAU均逾5000萬，使用者增幅均在20%以上。商業銀行從MAU運營向AUM運營轉變，以財富管理為抓手搭建零售金融新的轉型模式；同時，各大手機銀行介面、功能已高度趨同，疫情影響下，銀行正在搭建的“中臺”成為冰山之下的“主戰場”。

機構動態丨招行、京東合資開銀行！“直銷”成關鍵字

招商銀行公告稱將與京東書客全資子公司網銀線上共同籌建招商拓撲銀行，雙方分別持股70%和30%，這將是國內第二家獨立法人直銷銀行。2017年由中信銀行和百度關聯公司發起成立的第一家獨立法人直銷銀行百信銀行，目前已實現盈利。

行業觀察丨一改頹勢，11月集合信託規模大增

據統計，11月信託執行資料一改以往頹勢，整月集合信託產品發行和成立規模都出現近30%的增長，信託產品預期平均收益率6.64%，今年以來出現首次上行情況。該現象可能屬於季節性反彈，部分信託公司為了完成年初預定目標，讓利給投資者衝擊規模，拉動收益率短暫上行。

保險業

政策速遞丨國常會力促人身險迎發展新機

12月9日國務院常務會議，部署促進人身保險擴面提質穩健發展的措施，內容包括三方面：一是加快發展商業健康保險；二是按照統一規範要求，將商業養老保險納入養老保障第三支柱加快建設；三是提升保險資金長期投資能力，加強風險防控。會議從更高層面肯定並強調了人身險發展的必要性、重要性，將有力推動商業人身保險進入發展快車道。

業務前沿丨精品社群+專業服務，太保家園成都社群體驗館雲上揭幕

12月12日上午，太保家園·成都國際頤養社群正式亮相。目前太保家園已在成都、大理、杭州、上海、廈門、南京6個城市落地7個養老社群專案，“東西南北中”的養老產業全國佈局正在形成，“頤養、樂養、康養”三位一體的全齡覆蓋產品和服務體系初步建立。

業務前沿丨探索“藥+險”新模式，陽光人壽推出海外特藥醫療險

12月9日，“陽光人壽融和特定藥品醫療保險”在海南博鰲樂城國際醫療旅遊先行區正式上線。該產品由陽光人壽寫手鎂信健康聯合打造，提供91種國內特定疾病特定藥品和27種尚未在國內上市的臨床急需進口藥品的用藥服務和藥品費用給付，覆蓋肝癌、肺癌、胃癌、白血病等常見惡性腫瘤，客戶無需體檢，透過健康告知即可投保，最低可通過幾十元保費獲得200萬保險保障。

業務前沿丨響應監管行業創新導向，百年人壽重疾綠通讓醫路無憂

百年人壽自2014年起退出重大疾病綠色通道服務，發展至今，百年人壽重疾綠通服務已構築“國內診療支援+海外就醫通道”的全球醫療服務閉環。向客戶提供包括日常醫療諮詢、專家二次診斷、入住專家病房/手術安排、上海質子重離子醫院治療預約安排、海外二次診斷、海外影片二診、異地專診補貼、海外就診安排等數十項就醫服務。

基金業

行業趨勢丨養老FOF年內業績突出 規模超500億

經過兩年多發展，公募基金管理的養老目標基金（即養老FOF）總規模超過500億元，年底平安、中信保誠、興全、申萬等多家公司積極發行相關產品。今年養老FOF的平均收益率達19%，多隻基金收益超30%。基金經理認為，養老FOF透過“固收+”策略實現資產配置，是行業未來發展的戰略風口。

業務前沿丨銀行"搶灘"基金投顧業務 幾十家機構排隊進場

去年10月，基金投顧業務正式試點。一年來，公募基金、券商、銀行、第三方等機構積極參與，相關業務快速發展。目前交通銀行、中信銀行等正式推出基金投顧服務平臺，意味著銀行正在積極“進軍”基金投顧業務，而目前排隊申請投顧資格的機構或有數十家，都在“摩拳擦掌”。

機構動態丨中信銀行聯合華夏財富率先上線基金投顧服務

12月4日起，中信銀行“信智投投顧版”正式上線，相關基金投顧服務由華夏財富提供，投資者可享受專業基金投顧服務，其所購買的基金組合可以實現自動調倉，迎來更好的投資體驗。中信銀行也由此成為業內首家正式上線基金投顧服務的股份制銀行。

行業趨勢丨“固收+”大擴容 突發8000億指日可待！

資料顯示，截至今年三季報，偏債混合型基金、二級債基等“固收+”基金總規模為7941.8億元，比去年大增4059.7億元，幾乎翻倍。而從新基金募資情況看，截至12月9日，今年新成立的211只“固收+”基金募資總規模達到3577.88億元，成為規模增長的生力軍。

金融科技

政策速遞丨郭樹清談金融科技：關注新型“大而不能倒”風險

中國人民銀行黨委書記、中國銀保監會主席郭樹清在2020年新加坡金融科技節上發表演講，並指出要關注新型“大而不能倒”風險。他表示，少數科技公司在小額支付市場佔據主導地位，涉及廣大公眾利益，具備重要金融基礎設施的特徵。一些大型科技公司涉足各類金融和科技領域，跨界混業經營。必須關注這些機構風險的複雜性和外溢性，及時精準拆彈，消除新的系統性風險隱患。

行業動態丨2021世界人工智慧大會將於明年7月初在上海舉行

2020世界人工智慧大會雲端峰會總結會暨2021年世界人工智慧大會籌備啟動會在上海世博展覽館舉行。明年大會計劃在7月初召開，主會場繼續設在世博地區。上海市政府副秘書長陳鳴波介紹說，明年大會將繼續堅持線上線下聯動，開展線上直播與雲上會展。

行業觀點丨光大楊兵兵：銀行數字化轉型的三個方向和兩個突破

中國光大銀行副行長楊兵兵認為，未來商業銀行數字化轉型將會沿著業務數字化、數字化治理和數字業務化3個主要方向發展，並在開放平臺建設、細分場景拓展這2方面積極尋求突破。

銀行科技丨農行微銀行“一鍵直達”掌銀

農業銀行微銀行“開放標籤實現APP跳轉能力”成功投產。客戶可透過微信頁面上的農行產品連結，一鍵調起農行掌銀APP的對應功能進行業務辦理，這種方式省去了使用瀏覽器開啟的中轉步驟，極大地提升了客戶使用體驗，強化了農行“微信裂變營銷，掌銀登入辦理”的業務模式，並進一步加強了微銀行為掌銀引流、獲客、活客的能力。

BAT金融科技動態丨騰訊再落子保險業務 出資2.8億元入股三星財險

三星財險公告稱，公司擬新增註冊資本5.52億元至8.76億元，本次參與新增股東認繳的公司包括騰訊、嘉印文化、宇星科技、天岑資產管理和博裕三期。本次增資受銀保監會稽核通過後，三星財險將從外資獨資公司變為中外合資公司，原全資股東韓國三星火災海上保險公司持股比例將降至37%，出資2.8億元的騰訊將以32%的持股比例成為第二大股東。

金融科技行業一週投融資動態

金融科技應用平臺“百融雲創”遞交赴港IPO招股書。聯席保薦人包括摩根士丹利、中金公司與民銀資本。

人工智慧公司“語憶科技”於近日完成千萬元級Pre-A+輪融資，本輪融資投資方為聯想之星，君義投資擔任財務顧問。

融資放大鏡：

百融雲創成立於2014年3月，是國內領先的金融科技應用平臺。公司堅持以科技為驅動，不斷探索人工智慧、雲計算、區塊鏈等前沿技術在金融領域的場景應用，賦能金融機構數字化創新和轉型，助力普惠金融。

語憶科技主要聚焦在客服領域，透過為客服對話打上情緒標籤，幫助線上店鋪運營商、企業客服部門以及雲客服開發公司等客戶，提升監控、質檢以及大資料分析環節的功能。

專欄丨銀行數字化創新

擁抱轉型，決勝未來：淺談智慧投顧在銀行4.0時代面臨機遇與挑戰

馮夢嬌 北京口袋財富資訊科技有限公司

一、智慧投顧發展面臨的機遇與挑戰

智慧投資顧問簡稱智慧投顧可以基於投資者的投資需求和風險偏好，為其提供數字化、自動化、智慧化的財富管理服務。目前主流模式為基於馬科維茨提出的現代投資組合理論、其他資產定價及行為金融學理論，結合投資者的風險偏好和收益目標等，利用雲計算、大資料、智慧演算法、機器學習等技術，構建資料模型，為投資者提供相關資產配置建議、交易執行等服務。

智慧投顧的機遇：

1、供給側爆發：公募基金長期收益率高，非貨幣基金長期平均年收益率達15%+，可實現新中產財富管理目標。

2、客戶普遍缺乏金融知識：客戶對標準化資產目前普遍欠缺選擇能力、擇時能力、風險判斷能力。而透過AI+財富管理可以幫助客戶獲取市場平均收益。

3、打破剛兌後，固收收益率快速下滑，資金快速進入公募基金，在未來幾年，財富管理的前景十分可觀。

智慧投顧的挑戰：

• 精細化運營的挑戰

傳統金融機構擁有源源不斷的客戶資源，但是如何把握客戶群體瞬息萬變的需求變化，以及應對投資者教育程度參差不齊的現狀，挑戰是不言而喻的，需要打通各部門資料孤島，找準用戶畫像，精細化標籤，分層運營。

• 服務效率的挑戰

和傳統投顧相比，“降本增效”是智慧投顧的核心競爭力。純人工模式服務效率終究有限,只能優先服務高淨值客戶,而機器+人工可以讓投顧革命性提升服務效率,讓其服務到長尾的低淨值客戶。

二、中國金融科技公司在智慧投顧領域的探索

除了資產配置建議、交易執行等狹義智慧投顧的功能， “投”+“顧”同樣重要，我們需要關注幾個核心能力：

• 洞察使用者風險承受能力：

高比例客戶賺到錢是財富管理真正的價值。盈利本質上的理念就是：嚴控回撤+主動的“顧”。透過AI智慧服務系統對每個個體進行恐慌情緒的識別，篩選出高恐慌客戶進行針對性地服務，提前對客戶進行了投教安撫，應對市場恐慌。

• 投資組合決策能力：

完全的千人千面不僅提升客戶的實際投資效果，也會讓財富管理服務真正實現對每個人的專屬服務，極大提升服務體驗。以人工智慧為技術核心，千人千面為表現，將客戶體驗與前沿科技在銀行業中落地的實現。

• 使用者全生命週期運營能力：

藉助90%AI+10%的人工，實現千人千面的運營策略。構建優秀的數字化互動方式，讓客戶享受“私人銀行”級別的顧問服務，提升客戶粘性，從而拉昇AUM。

同時善用客戶資訊大資料，如問卷和客戶畫像、金融交易行為、社交資訊、使用者足跡等，對已有的各類客戶做詳細的標籤，建立自有客戶資訊分析的大資料模型，才能從而有效地針對客戶進行心理按摩、客戶教育、運營營銷等工作，從而不斷提升使用者滿意度。

（摘自未央網2020道口金融科技系列徵文）‍