十一長假回來的第一天，個人住房貸款利率就正式迎來新舊政策的變換，從以往的在基準利率的基礎上進行上下浮動調節，改為以最新貸款市場報價利率 （LPR)為定價基準加點形成。結合無錫各家銀行的最新房貸利率，讓我們一起來了解一下無錫房貸利率變化始末。

房貸利率換錨始末

8月17日央行宣佈改革完善貸款市場報價利率(LPR)形成機制。8月20日LPR改革後首次報價，一年期為4.25%，五年期以上為4.85%。8月25日央行公告稱，自2019年10月8日起，新發放商業性個人住房貸款利率以最近一個月相應期限的貸款市場報價利率(LPR)為定價基準加點形成。9月20日LPR改革後第二次報價，一年期為4.20%，五年期以上仍在4.85%。10月8日個人房貸利率正式換錨。

無錫房貸利率換錨影響

為了保證新舊政策的平緩過度，讓大家有一個適應和接受的過程，本次新政的與之前的利率相比變化較小。無錫具體的銀行利率變化如下表所示：

較為平穩中，我們仍可以從中看出一些傾向性。首先在“房住不炒”原則下，對於投資性質更濃的二手房有了更大的限制。一方面無錫二手房的首付比例要求更高，同時在利率上二手房相較於首套房的利息也更高。

另一方面，從8月20的首次報價，一年期為4.25%，五年期以上為4.85%。到9月20日的第二次報價，一年期為4.20%，五年期以上仍在4.85%。5年期以上的報價沒有任何變化，維穩的意味十分明顯。

新政還有一個比較有意思的特點是：未來房貸利率是靈活可變的。之後每個月20號都會發布最新的LPR資料，用以應對較為靈活的市場。考慮到實行過程中的審批流程，就會導致一個有意思的現象。短則一個星期審批，沒有任何影響。但有些審批流程需要一個多月，那時你就會驚訝的發現你的貸款利率較之前說好的不一樣。以目前無錫的南京銀行為例：

我們在無錫貸款100萬，30年，等額本息為例。我們發現對於首套房的影響為0，對於二套房也僅僅是每月增加3.23元，可以說影響微乎其微。

無錫後市預測

短期來看，在這一利率下執行新政將會導致實際利率略高於之前的利率，但整體對於市場的影響不大，對於購房者的成本即使有所增加也十分的有限。這種程度的影響應該並不足以影響市場預期。

長期來看,從8月改革以來的倆次報價可以看到，與個人房貸利率關聯性更強的5年期以上LPR都為4.85%，維持不變。後期房貸利率維穩的傾向性較大。