今天行情衝高回落，難免有人又開始慌了，其實這周是利好頻出。

週二，央媽的降息突襲；

週三，中米磋商取得實質性進展；

週四，MSCI確認繼續提升A股的納入因子；

這三大利好，分別針對不同的關鍵領域：

週二的利好，提振了市場對貨幣政策的預期；

週三的吹風，減緩了資金對外圍形勢的擔心；

週四的訊息，則會給A股帶來真金白銀的外資資金；

貨幣政策的預期改善，外圍環境的取暖，增量資金的到來，均有利於A股市場情緒的穩定和多軍力量的增強。

而MSCI提升A股納入因子，在26日正式生效。大家可以把26日當做一個關鍵的時間節點來看。

在此之前，A股出現連續大跌的概率不高，至少會維持震盪行情；在此期間，大家可以樂觀點，不必因一時漲跌而緊張。

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上週文中，我專門分析過無線耳機（tws）的機會，這條主線現在是愈演愈烈，成為科技股的主線。不過，現在介入，只能追高，不好做了。

今日，又有一條主線加入，他就是消費電子。

訊息面上，有三條利好的驅動：

一、第三季度全球手機銷量出現了兩年以來的首次正增長，手機總需求好於預期；

二、蘋果手機開始彎下腰，搞各種價格補貼，這會有效拉動蘋果手機的銷售；

三、華為手機第三季度國內市場份額高達42%，接近當年手機之王諾基亞的巔峰；

這三則利好，會增強資金對消費電子產業鏈的信心，有利於消費電子行情的展開。

蘋果手機銷售加速，疊加蘋果airpods佔了TWS市場的半壁江山，均有利於四季度蘋果產業鏈的走強。

華為手機在國內現在已經接近巔峰，其穩定性可以，但增長空間卻要打個折扣。若谷歌能解除對華為的禁售，華為的國外市場再度開啟，華為手機產業鏈的熱情才會再次爆發。目前更適合守，不適合攻。

今天還有則訊息，手機射頻器件供應緊張，手機射頻或會成為tws後市場演繹的新方向。

蘋果產業鏈：立訊精密，信維通訊

華為產業鏈：立訊精密，信維通訊，電連技術，長盈精密，碩貝德

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需注意的是，當下的科技股，還是結構性行情為主，大多數的科技股還是跟隨大盤的波動而波動。

我之前講過，科技股三季度業績大多不及預期，現在只能靠估值獨木支撐。

估值波動的背後，其實是市場風險偏好的變化。現在大環境趨於穩定，市場風險偏好隨之上升，的確有利於科技股行情的回暖。不過僅是回暖而已，尚不足以展開類似7-9月的大規模戰役。

科技股回暖的背後，是調整到位的個股陸續展開修復行情。他們的短期上升空間也許不大，但是作為長期佈局的底倉，還是可以考慮的。

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再說說精裝產業鏈。

精裝產業鏈，主要指瓷磚，衛具，門，五金，櫥櫃等，其實就是我們日常房子裝修的那些必備品。

之前房地產受調控壓制，房地產產業鏈普遍不被看好，但三季報釋出後，大家發現精裝產業鏈利潤增速普遍在20%-30%以上，遠高於市場預期。

細究其原因，有二個：

1、現在房地產不景氣，精裝房子利潤更高，地產商擴大精裝房子的開發比例。

2、房地產頭部公司的集中度提升，他們的供應商都是精裝產業鏈的龍頭公司，助推了他們的業績。

從更長遠來看，中國精裝修新房佔比不到30%，遠低於國外發達國家80%的比例，這裡面空間還很大。官家也在力推這個方向。精裝房子都是採用集中招標，精裝產業鏈的龍頭公司會是主要受益者。

現在A股上市精裝產業鏈的相關公司，大多都是各細分行業的龍頭，還是非常值得我們去挖掘和長期跟蹤的。

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今天大A股走出高開低走的走勢，讓昨晚拼命唱多的人們情何以堪。

昨天我分析了，利好的短期影響有限，短期主基調還是震盪；但是中期我們卻可以樂觀一點，今天文章的第一部分也再次分析了原因。

在這個大背景下，漲不用急，跌要高興點。因為只有跌，才能提供更好的回撥買點。

最最核心的任務，還是精選龍頭個股。現在資金越來越青睞龍頭個股，龍頭個股的優勢是越來越顯著。有業績支撐的，不僅跌不動，還會逆勢上漲。

值得關注的主流板塊：

銀行、保險、精裝產業鏈，消費電子，食品飲料，商業零售連鎖，教育，新能源汽車產業鏈。（今天添加了消費電子）

文中任何觀點和建議不構成對證券買賣投資建議。在任何情況下，我們不對任何投資做出任何形式的擔保或承諾。股市有風險，投資需謹慎！