電子商務的增長與金融技術（fintech）的創新緊密相關，支付領域的最新創新是分期付款的數字化，現在稱為“現在購買，以後付款”（BNPL），它使購物者可以選擇線上購買商品並分期付款，而無需支付額外費用。

這是一種全新的金融產品，已在全球吸引了數百萬美元的投資，如今，PayPal甚至已經在美國推出了自己的BNPL產品，PayPal於4月推出。

為了複製這些全球性企業的成功，在過去的一年中，中東和北非湧現了大約10家BNPL新創公司。在電子商務的興起和廣大人群對金融安全的持續不確定性的支援下，這是從金融大流行中受益的金融科技領域。

這些在中東北非的新創業公司中資金最多的是總部位於阿聯酋的Tabby最近為其A輪融資籌集了2300萬美元的債務和股權融資，使迄今為止的總投資達到了3200萬美元。

Tabby的先買後付方案可以代替貨到付款（COD），在許多中東北非國家中，Tabby仍然是電子商務的中流砥柱。

即使人們已經開始習慣用卡付款，但是很大一部分客戶更喜歡使用COD，他們先要拿到產品，然後再付款。

Tabby創始人兼執行長Hosam Arab對於這一點表示：“其實商家並不喜歡這種付款方式，但又有必要提供它，因為那是客戶想要的。” “使用BNPL，您可以先收到您的訂單。當您收到貨款並感到滿意時，那就是您付款的時候。”

BNPL不僅被視為COD的解決方案，而且還被視為信用卡的替代品，這吸引了渴望避免債務的年輕一代。

“我認為BNPL是信用卡的對立面。”位於阿聯酋的Spotii聯合創始人兼執行長Anuscha Iqbal說道。“信用卡和傳統金融產品完全基於獲利並從人們的不良行為中受益，它們依賴高額費用和APR（年利率），他們希望您（還款）延遲，以便可以向您收取融資費用成本。BNPL顛倒了它的意圖，旨在從人們的良好行為中受益。” Spotii最近吸引了澳大利亞上市BNPL公司Zip的投資。

美國Cardify的一項研究表明，BNPL的使用者中有80％的年齡介於19至34歲之間，女性的比例超過70％，而60-65％的使用者每年的收入不足50,000美元。該研究還表明，許多消費者在接近信用額度時便會嘗試BNPL，儘管如果選擇的話，許多消費者仍可以承擔購買前期費用。

Postpay創始人兼執行長Tariq Sheikh說：“他們不想花掉自己沒有的錢，並且能夠以一種對他們有意義的方式來管理現金，但他們現在仍然想要一切。” ，目前Postpay正在為其A輪前融資。

先買後付的使用者群覆蓋了整個社會和收入水平的各個方面，這些人群主要透過借記卡為BNPL交易提供資金。

“使用者畫像多是年輕人，比如千禧一代，而Z世代是其中很大一部分，這一代人自然不願相信信用。年輕的千禧一代在2008年金融危機中看到過高的債務成本，從心理上講，信貸有很多負面含義，”伊克巴爾說。

為了確定客戶的“可信賴性”和資格，BNPL參與者評估了他們的信用風險，他們從大量的公共和私人資料中分析了其數字足跡，包括他們的購物習慣和行為，消費能力和購買能力，以確定他們是否可以信任現在購買並以後付款。

消費者按時還款會增加購買的頻率，對於商人而言，BNPL幫助推動了銷售，並根據行業的不同將忠誠度和轉化率提高了20％至50％。

商人有兩種激勵顧客購買的工具，第一種是打折，通常，如果折扣低於20％，您的動向就不會太大。下一個工具是市場營銷，除非您進行大量投資，否則它將無法工作。分期付款是激勵銷售的另一種方式，而且便宜得多。

如果客戶能夠在更長的時間內支付更多的錢，他們會更願意花更多的錢，這會提高忠誠度。

分期付款的時間可能長達2到3個月不等，直至一年。儘管商家為BNPL費用買單，但與信用卡和銀行收取的手續費並不太相似。

“除了促進付款，成功的BNPL運作方式還在於，它們與商家形成了更深的合作伙伴關係。它帶來了整個生態系統。” Iqbal說。“每個人都希望提供線上支付，併為消費者提供他們所要求的靈活性，並在尋找提高客戶獲取和忠誠度的方法。”

根據謝赫的說法，後付款要求客戶提前分期付款，這將可以將退貨率降低到不足2％。