小菊內心OS：祈禱今天的觀點能夠到達讀者的面前

近日，美國新任掌權者推出了一項規模高達1.9萬億美元的經濟刺激計劃，旨在應對疫情對家庭及商業造成的衝擊。

小菊：

借用一句網友對此事的評價：飲鴆止渴，自掘墳墓。無疑，美國對疫情控制能力可以說是弱到爆，其疫苗的推廣更是遠不及預期，所直接引發的後果便是商業的低迷以及由此帶來的經濟不景氣，而對此，美聯儲和財政都接連推出的大規模的刺激計劃，導致了債務的增加和美元弱勢，如果這一鉅額刺激再次透過，這種印鈔機撒錢的方式，會再度增大財政負擔以及加劇美元的弱勢，這無疑是飲鴆止渴。更氣人的是，美元的世界貨幣角色，讓美國具有特別權，也即是將其債務負擔分散全球，一方面這會降低美元的信譽度，長期來看不利於美國中心地位的維持，無疑是有點“自掘墳墓”的意味；另一方面，美元作為所謂的全球貨幣，貨幣超發可能會給全球經濟特別是金融系統增加風險，也就是說，美國牌印鈔機不僅掘了自家的墳墓，還在掘別人家的，這就不講武德了。

小菊：留給小米、OV的時間不多了

美改朝換代之後，對華為參與本國5G建設一事，多國態度出現轉變，再度對其開放市場。一方面，個人認為，開放總比不開放要好，雖然這個開放最後很可能是“有限制的”開放；另一方面，通訊設施開放可能是一個訊號，一個掐住華為脖子的手正在放鬆的訊號。華為此前最主要的兩大業務，一個是5G通訊裝置建設，一個是手機為主的智慧裝置製造。小菊認為，前者鬆手很可能意味著後者鬆手在即，而這對於小米、OV而言，可能搶佔此前大半年華為空下來的智慧裝置市場的時間不多了。

新的一週剛來，某媒就釋出了一篇職責機構“偷懶賺快錢”的文章。

小菊：忍不住想吐槽。

首先，保護市場，降低資產泡沫產生的風險，這份拳拳之心，小菊完全是可以理解的，當市場超越理性之線的時候發出警惕之聲也是他們的責任。但正如一些網友所評價的那樣，如何來分辨“過度抱團”和“價值投資”這兩個概念。近期市場出現在白酒、食品飲料、新能源汽車、有色等資金蜂擁的情況，對應的上市公司股價也出現了大幅上漲，但眾所周知的是，一則食品飲料等消費以及在經濟復甦的前提下，汽車、有色等週期股本身就是機構的底倉首選；二則，消費以及金融股一直被認為是A股具有長期投資價值的品種，在銀行股受樓市信貸等影響走勢不佳之際，市場抱團消費股實在是正常不過；三則，科創板確實為市場提供了更多的好標的，甚至是優質標的，但從科創板的股票分類可以看出，其基本集中在醫藥和科技，無論是前者還是後者，機構一直以來都有持倉，只不過下半年因外圍環境等因素，科技股面臨的不確定增強，作為以營利為目的的機構投資者甚至是散戶，調倉換股是正常的行為。整體來說，小菊承認現在市場上對白酒等消費股的炒作確實是有些過度，特別是一些名不副實的中低端白酒炒作，從而帶來了一些資產泡沫，此時發出一些警惕之聲是很正確的做法，但並不認同機構長期、抱團價值股，是一個錯誤的做法。